企业并购整合操作实务PDF电子书下载

第一章 你的企业要不要并购 1

一、并购是把双刃剑 1

二、并购与企业发展战略 7

三、企业并购的动因 14

四、企业的并购战略 18

五、哪些企业适合并购 25

六、找到最佳并购模式 30

七、多种并购方式的融合 34

第二章 企业并购的基础性工作 37

一、企业并购操作的一般流程 37

二、并购团队的建设管理 45

三、并购目标企业的确认 49

四、并购时机的选择 53

五、中介公司的选择与成本分析 55

第三章 企业成功并购的关键要素 59

一、明确并购战略目标的重点 59

二、正确评估目标企业的价值 63

三、提前制定跨职能整合计划 65

四、选择合适的投资支付方式 68

五、用发展战略说服政府和债权人 73

六、反并购，最好在章程上下工夫 76

七、适时控制收购风险 80

八、典型案例分析：中信泰富并购恒昌 82

第四章 并购前的企业价值评估 85

一、企业价值有哪些 85

二、企业价值评估的常用方法 89

三、影响企业价值的关键要素 93

四、影响企业价值评估的其他因素 96

第五章 企业并购的尽职调查 99

一、明明白白做尽职调查 99

二、财务报表审计 103

三、经营管理审计和合法审计 108

四、如何进行现场考察 112

五、发现尽职调查的玄机 116

第六章 企业并购的具体模式选择 121

一、协议收购、集中竞价收购与要约收购 121

二、管理层收购 128

三、公司改制、员工持股计划、股票期权计划 136

四、上市公司收购与反收购 143

五、杠杆收购与融资 145

六、私募股权基金与并购重组 151

七、典型案例分析：并购基金KKR 154

第七章 并购协议设计与并购谈判技巧 157

一、新《公司法》《上市公司收购管理办法》并购要点 157

二、股权并购、资产并购及增资扩股比较 161

三、并购协议架构的拟定技巧 166

四、并购协议的关键事项 169

五、法律、税收与金融结构设计 173

六、不同并购阶段的谈判技巧 177

第八章 并购过程中的风险控制 179

一、并购中的八大主要风险 179

二、并购过程中的税收和会计问题 185

三、企业“手术”过后的危险期控制 191

第九章 敌意收购与反收购 195

一、何谓敌意收购 195

二、敌意收购的基本方式 198

三、国内敌意收购的案例 200

四、反收购的预防性措施 204

五、反收购的主动措施 209

六、典型案例分析：联合碳化物公司的奇迹 217

第十章 企业跨国并购 219

一、外资并购在中国 219

二、中国企业的海外并购 227

三、典型案例分析：联想收购IBM个人电脑业务 232

第十一章 并购完成后的交接过渡管理 235

一、并购容易整合难 235

二、整合是一门艺术 238

三、应高度关注的整合内容 241

四、企业成功整合的三大关键点 244

五、重组：资源整合 247

参考文献 251