跨境投资风险控制与政治风险保险PDF电子书下载

前言 1

第一篇 3

第一章 国家风险、主权风险和政治风险的范畴界定 3

第一节 国家风险 3

一、国家风险的定义演进 3

二、国家风险的表现形式 5

第二节 主权（信用）风险 8

一、主权风险的概念与特征 8

二、主权风险的度量 9

第三节 政治风险 10

第四节 国家风险、主权风险、政治风险之间的区别与联系 11

一、国家风险与主权风险 11

二、政治风险与主权风险 11

三、主权违约与政府（机构）违约 12

本章小结 12

第二章 不同政治体制下的主权认定和主权履约意愿 14

第一节 主权的概念和特性 15

第二节 主权的分配和授予 16

第三节 政体类型对主权违约意愿的影响 17

第四节 不同政体类型对于主权债务主体的认定 19

一、君主制 20

二、共和制 23

本章小结 28

第二篇 31

第三章 跨境直接投资理论和中国对外投资发展现状 31

第一节 跨境直接投资发展历程和现状 31

第二节 跨境直接投资理论基础 34

一、资本流动视角下的跨境直接投资理论 34

二、发达国家跨境直接投资理论 35

三、发展中国家跨境直接投资理论 38

四、中国对外直接投资理论 40

本章小结 41

第四章 跨境直接投资过程中面临的政治风险类型 43

第一节 跨境投资风险大，政治风险尤甚 43

第二节 政治风险和可保政治风险 46

一、政治风险 46

二、可保政治风险 51

第三节 政治风险的界定标准——保险机构承保角度 55

一、国际ECA关于政治风险的界定及其不足 55

二、政治风险判定标准的提出 56

三、政治风险判定标准的检验 58

本章小结 59

第五章 国际投资体系规则和应用 62

第一节 国际投资体系发展趋势和特点 62

第二节 跨境直接投资国际规则和惯例 63

一、跨境直接投资的国际法框架 63

二、国际法关于跨境投资的核心规则 66

三、国际投资争端解决案例 70

第三节 双边投资协定（BIT）与政治风险保险（PRI）的比较分析 71

一、BIT与PRI的联系 72

二、BIT与PRI的区别 74

第四节 海外投资保险制度对于构建国际投资规则的意义 81

一、对于中国已参与的国际投资规则 81

二、对于中国未来参与的国际投资规则 82

本章小结 83

第六章 跨境直接投资监管框架 84

第一节 监管政策趋严背景 85

一、资本净流出规模增大，跨境直接投资呈现“内冷外热” 85

二、国内外环境变化，人民币贬值压力持续 85

三、外储规模出现趋势下滑，管控信心不足 85

四、企业海外投资行为表现出非理性，破坏市场秩序 86

第二节 当前的跨境投资监管框架 86

一、境内机构境外直接投资（ODI） 86

二、境外放款 91

三、内保外贷 95

第三节 监管新规政策 97

一、外管局监管政策变化 98

二、发展改革委、商务部、人民银行、外管局四部门监管政策变化 98

三、发展改革委监管政策变化 100

第四节 未来政策预期走向 101

本章小结 102

第三篇 105

第七章 资源类跨境直接投资与政治风险——“自然资源诅咒” 105

第一节 海外投资保险对资源行业海外投资的风险保障 105

第二节“自然资源诅咒”（Natural Resource Curse）的表现 108

第三节“自然资源诅咒”对于资源国投资环境的影响 111

第四节“自然资源诅咒”的来源 112

一、非均衡的专业化水平 114

二、“荷兰病” 114

三、资源价格和收入的波动性 115

四、依赖性的资本 116

五、教育行业的投资匮乏 117

六、政治掠夺 118

七、弱势、责任感缺失的政府机构 118

八、对于民主的威胁 119

九、产业地区的不满情绪 120

十、对于政府的军事挑战 120

本章小结 121

第八章 征收和合同违约风险的分析框架和影响因素 123

第一节 政府违约（行为）的频发性 123

第二节 关于政府违约行为的三个基本事实的阐述 125

一、发展中国家更倾向于对大宗资源类的投资做出违约行为 125

二、当资源行业处于繁荣时期，这一行业发生政府违约的概率较大 126

三、尽管资源依赖型国家风险较高，但是国外直接投资的流入并未受到明显影响 128

第三节 政府违约行为的影响因素 131

一、征收风险的影响因素 132

二、合同违约风险的影响因素 135

本章小结 142

第九章 海外投资保险对资源类海外投资的作用机制 143

第一节 海外投资保险对于跨境投资的覆盖 144

第二节 海外投资保险对于自然资源类投资的作用机制 147

一、在地位认定方面，海外投资保险制度可以被看作是政府行为的延伸 147

二、海外投资保险通过约束东道国政府的行为保障资源部门海外投资的安全性 149

三、海外投资保险作为一种风险分析工具保障资源部门海外投资的安全性 150

四、海外投资保险作为东道国公共政策形成的推动因素保障资源部门海外投资的安全性 151

五、海外投资保险通过保护当地民众利益及地方环境保障资源部门海外投资的安全性 152

六、海外投资保险的争端解决和追偿方式保障了资源部门海外投资的安全性 153

七、海外投资保险对于新兴能源行业发展的推动 157

本章小结 158

第十章 中国海外投资保险现状和发展趋势——产品创新角度 160

第一节 政治风险种类的细化、丰富及引致原因 160

一、汇兑限制风险 162

二、征收风险 163

三、战争及政治暴乱风险 165

四、违约（合同违约）风险 166

第二节 海外投资保险产品结构现状 168

第三节 海外投资保险标的的拓展与延伸 170

一、合同利益风险 170

二、内保外贷结构中的担保风险 171

三、跨境并购项目交割风险 173

四、主权金融责任的非承兑风险 173

五、海外人员安全风险 175

六、人民币境外投资风险 177

本章小结 180

第四篇 185

第十一章 结论、启示和展望 185

第一节 结论总结 185

第二节 启示和展望 188

一、从中国跨境投资企业的角度 188

二、从政策当局和监管机构的角度 189

三、从跨境投资风险保险机构的角度 190

参考文献 191

参考政策文件 199

重要术语索引 200

后记 203