保险资金运用国际比较PDF电子书下载

第一部分　实务篇 3

第1章　保险资金运用与保险企业经营　 3

1.1　保险资金的来源　 3

1.2　保险资金运用对保险公司经营的意义　 6

第2章　美国的保险资金运用　 9

2.1　保险资金运用的渠道与方式　 9

2.1.1　寿险公司的资金运用情况　 10

2.1.2　非寿险公司的资金运用情况　 13

2.2　保险资金运用的管理与风险防范　 15

2.3　美国保险资金运用的特色与启示　 16

2.3.1 美国保险资金运用的特点　 16

2.3.2　美国保险公司资金运用对我国的启示　 17

第3章　英国的保险资金运用　 20

3.1　英国保险资金运用的渠道与方式　 20

3.1.1　长期保险公司的资金运用情况　 21

3.1.2　一般保险公司的资金运用　 35

3.2　英国保险资金运用的特色和启示　 46

第4章　德国的保险资金运用　 49

4.1　德国保险资金运用的渠道和方式　 49

4.1.1　德国保险公司总的资金运用情况　 49

4.1.2　寿险公司的资金运用情况　 55

4.1.3　非寿险公司的资金运用情况　 58

4.2　德国保险资金运用的特色和启示　 60

5.1.1　法国保险公司总的资金运用情况　 63

第5章　法国的保险资金运用　 63

5.1　法国保险资金运用的渠道和方式　 63

5.1.2　寿险公司保险资金运用情况　 69

5.1.3　非寿险公司的资金运用情况　 73

5.2　法国保险资金运用的特色和启示　 78

第6章　意大利的保险资金运用　 81

6.1　意大利保险资金运用的渠道和方式　 81

6.1.1　意大利保险资金运用的总体情况　 81

6.1.2　寿险公司的资金运用情况　 83

6.1.3　非寿险公司的资金运用情况　 86

6.2　意大利保险资金运用的特色　 88

7.1.1　寿险公司的资金运用情况　 90

7.1 日本保险资金运用的渠道与方式　 90

第7章 日本的保险资金运用 90

7.1.2　非寿险公司的资金运用情况　 93

7.2 日本保险资金运用的特色和启示　 95

第8章　韩国的保险资金运用　 97

8.1　韩国保险资金运用的渠道与方式　 97

8.1.1　寿险公司的资金运用情况　 98

8.1.2　非寿险公司的资金运用情况　 100

8.2　韩国保险资金运用的特色和启示　 102

第9章　中国台湾的保险资金运用　 104

9.1 中国台湾保险资金运用的渠道与方式　 104

9.1.1　寿险公司的资金运用情况　 105

9.1.2　产险公司的资金运用情况　 108

9.2　中国台湾保险资金运用的特色和启示　 110

第10章　新加坡的保险资金运用 112

10.1　新加坡保险资金运用的渠道与方式　 112

10.1.1　寿险公司的资金运用情况　 112

10.1.2　非寿险公司的资金运用情况　 114

10.2　新加坡保险资金运用的特色和启示　 115

第11章　各国保险资金运用的特点比较及完善中国保险资金运用的政策建议　 117

11.1 主要国家和地区保险资金运用的特点比较 117

11.1.1　各国保险资金运用都表现出规模持续扩大、对金融市场的参与度加深和对保险业贡献加大的共同点　 117

11.1.2　不同国家保险资金运用的资产结构存在明显差异，而这些差异主要是由于不同国家的金融市场结构差异造成的 120

11.2.1 中国保险资金运用的现状分析与主要问题 123

11.2　完善中国保险资金运用的政策建议　 123

11.2.2　扩大保险资金运用规模，提升保险资金运营效率，是做大做强中国保险业的必由之路　 125

11.2.3　借鉴国际经验，实现中国保险资金与金融市场的良性互动　 125

11.2.4　稳步拓宽保险资金运用渠道的同时，注重保险投资风险防范　 126

11.2.5 中国保险资金运用现状分析与具体政策建议　 127

11.2.6　借鉴国外保险投资经验时应该注意的问题 128

第一部分　参考文献　 130

第二部分　监管篇 133

第12章　保险资金运用监管的要素分析　 133

12.1　保险资金运用监管的组成要素分析　 133

12.1.1　保险资金运用监管的目标　 133

12.1.4　保险资金运用监管的方式：现场监管和非现场监管　 135

12.1.3　保险资金运用监管的组织机构　 135

12.1.2　保险资金运用监管的法律法规　 135

12.1.5　保险资金运用监管的手段　 136

12.1.6　保险资金运用监管的方法　 137

12.2　保险资金运用监管的影响要素分析　 138

12.2.1 资本市场发展状况　 138

12.2.2　金融创新　 139

12.2.3　市场开放程度　 140

12.2.4　全球经济一体化和区域经济一体化　 140

第13章　国际保险资金运用监管情况介绍及比较　 141

13.1 发达工业国家的保险资金运用监管　 141

13.1.1 美国保险资金运用监管　 141

13.1.2　英国保险资金运用监管　 152

13.1.3　德国保险资金运用监管　 158

13.1.4　法国保险资金运用监管　 161

13.1.5　意大利保险资金运用监管　 169

13.1.6 日本保险资金运用监管　 170

13.2　新兴工业国家和地区的保险资金运用监管 176

13.2.1　韩国保险资金运用监管　 176

13.2.2　新加坡保险资金运用监管　 182

13.2.3 中国台湾保险资金运用监管　 186

13.3 国际上保险资金运用监管的比较及发展规律 190

13.3.1　保险资金运用监管的国际比较　 190

13.3.2　国际保险资金运用监管的发展规律　 200

14.1.1　20世纪80年代中国保险资金运用监管的发展状况　 202

第14章　我国保险资金运用监管状况分析　 202

14.1　我国保险资金运用监管的历史回顾　 202

14.1.2　20世纪90年代中国保险资金运用监管情况　 203

14.2　我国保险资金运用监管的现状　 205

14.2.1　《保险法》修订中对于保险资金运用的新规定　 205

14.2.2　近期新出台的保险资金运用监管方面的规定　 206

14.3 当前我国保险资金运用监管中存在的问题 208

14.3.1　保险资金运用监管规定过于严格　 208

14.3.2　监管方式有待改进　 209

14.3.3　监管手段有待完善　 209

14.3.4　监管机构尚未实现金融混业监管　 210

14.3.5 资金运用监管人才匮乏和流失并存　 210

第15章　保险资金运用监管的国际比较与中国借鉴　 211

15.1 我国保险资金运用监管的模式选择　 212

15.2　我国保险资金运用监管的目标选择　 214

15.3　我国保险资金运用监管机构设置选择　 217

15.4　我国保险资金运用的法律选择　 217

15.4.1　逐步拓宽保险资金运用的渠道　 218

15.4.2 区分寿险和产险的资金运用结构　 219

15.4.3　设立投资资金比例限制　 219

15.4.4　设立投资资金最高限度　 221

15.4.5　建立完善的保险资金管理体系 221

15.4.6　完善对保险资产管理公司的机构监管 224

15.5　我国保险资金运用监管手段选择　 226

15.6　我国保险资金运用监管方式选择　 227

15.7　前瞻性的结论　 228

15.7.1 完善我国保险投资风险监管体系　 228

15.7.2　应对金融创新下保险投资监管的新挑战 229

附录　各国保险资金运用监管法律法规援引 231

第二部分　参考文献　 248

第三部分　资产负债管理篇 253

第16章 国外保险资产负债管理的特点与基本框架　 253

16.1　国外保险资产负债管理概述　 253

16.1.1 国外保险业关注资产负债管理的原因及其重要意义　 253

16.1.2　国外保险资产负债理论及其发展　 256

16.1.3 国外寿险业的资产负债管理的发展历程概述　 257

16.1.4　保险资产负债管理的目标和意义　 259

16.1.5 国外保险资产负债管理的实施现状　 261

16.2　国外保险资产负债管理实施方式的比较研究 263

16.2.1　保险资产负债管理模式的选择　 263

16.2.2 国外保险资产负债管理的组织构架　 265

16.3　国外保险资产负债管理的直接管理和第三方管理　 267

16.3.1　保险资产的直接管理和第三方管理方式的比较　 268

16.3.2　欧美保险业第三方资产负债管理的实践 271

第17章　保险资产负债管理技术的国际比较研究 276

17.1 资产负债管理的一般技术及应用效果　 276

17.1.1　弹性测试方法　 276

17.1.2　现金流检测（CFT） 278

17.1.3　动态偿付能力检测（DST） 282

17.1.4　动态财务分析报告 284

17.1.5　随机资产负债模型 286

17.2　保险资产负债管理技术应用的国际比较分析 287

17.2.1 弹性测试方法的应用 289

17.2.2　现金流测试的应用 292

17.2.3　动态偿付能力检测的应用 295

17.2.4　财务状况报告 303

17.2.5　随机资产负债模型的应用 308

第18章　保险资产负债管理监管的国际比较及发展趋势 309

18.1　保险资产负债管理监管的国际比较 309

18.1.1 欧盟保险资产负债管理监管 309

18.1.2　美国保险资产负债管理监管 324

18.1.3　加拿大保险资产负债管理监管 331

18.1.4　澳大利亚保险资产负债管理监管 334

18.1.5 中国台湾保险资产负债管理监管 336

18.1.6　新加坡保险资产负债管理监管 347

18.1.7 国际组织对保险资产负债管理监管的影响 351

18.2 保险资产负债管理监管的最新发展趋势 353

18.2.1　风险模型在监管中的运用日益普遍　 353

18.2.2　强化金融衍生工具的监管　 354

18.2.3　强调金融监管部门之间的协作、统一　 355

18.2.4 由单一支柱向多支柱发展　 355

18.2.5　监管指标趋于标准化　 356

19.1.1　构建以负债主导和资产主导相结合的资产负债管理模式是目前中国保险业最佳选择　 358

第19章　国际比较的启示及政策建议　 358

19.1 国际比较对中国保险业资产负债管理的启示与建议　 358

19.1.2　保险公司应建立有效的资产负债管理组织系统，强化部门之间信息的横向沟通 359

19.1.3 结合实际情况，选择适合的资产负债管理策略和技术　 360

19.1.4　以必要的监管规定引导保险公司积极运用资产负债管理技术　 360

19.1.5　在强化保险资金第三方管理的同时，迅速提高直接管理水平　 361

19.1.6　逐步、有序地建立“三支柱”的偿付能力监管模式　 361

19.1.7　努力建设保险基础数据库，加强资产负债管理和精算专业人才的培养　 362

19.1.8　鼓励保险公司参加社会信用评级　 362

19.1.9　资产负债管理监管指标应走向标准化和国际化　 363

19.1.10　加强与其他监管部门之间的监管协作和信息共享　 363

19.2.2　完善我国保险资金运用的组织与制度建设，探索新的保险资金运用管理模式　 364

19.2.1　立足于我国保险产业长期发展战略，重构保险资金运用的决策思维　 364

19.2　强化我国保险资金运用风险控制的政策建议 364

19.2.3　注重遵循保险资金运用的质与量相结合的风险控制原则　 365

19.2.4　探索保险资金运用的风险管理策略　 366

19.2.5　加强混业监管背景下保险资金运用风险控制政策的研究　 367

19.2.6　强调综合配套的政策思路　 368

19.2.7　加快保险资产管理人才和风险管理复合型人才的培养步伐　 368

19.2.8　鼓励保险资金进行指数化投资　 369

19.2.9　加强保险基金管理公司的信息披露，构建预警指标体系　 369

19.2.10　构建事后保护的集体救助制度　 369

19.2.11 实施保险资金运用的分层监管策略　 370

第三部分　参考文献　 372