1 证券市场 1
1.1 证券与证券投资 1
1.1.1 证券 1
1.1.2 证券投资 2
1.2 证券市场的构成要素 3
1.2.1 证券市场的概念 3
1.2.2 证券市场的构成要素 3
1.3 证券市场的功能 5
1.3.1 筹集和积聚资金 5
1.3.2 优化社会资源配置 6
1.3.3 转换企业经营机制 6
1.3.4 分散投资和融资风险 7
1.3.5 广泛传递经济信息 7
1.4 证券发行与流通市场 8
1.4.1 证券发行市场 8
1.4.2 证券流通市场 10
思考与练习题 13
2 证券商品 14
2.1 股票 14
2.1.1 股票的概念 14
2.1.2 股票的基本特征 14
2.1.3 股票的价格 16
2.1.4 股票价格指数 18
2.2 债券 21
2.2.1 债券的概念与特征 21
2.2.2 债券的种类 23
2.3 投资基金 24
2.3.1 投资基金的概念与功能 24
2.3.2 投资基金的特征 25
2.3.3 投资基金的种类 26
2.4 期货 27
2.4.1 期货的概念 27
2.4.2 期货交易的基本特征 27
2.5 期权 29
2.5.1 期权的概念 29
2.5.2 期权的构成要素 29
思考与练习题 29
3 网上证券交易分析系统 30
3.1 网上证券交易 30
3.1.1 网上证券交易的主要内容 30
3.1.2 国内主要证券网站介绍 30
3.1.3 网上交易的一般程序 35
3.2 网上交易分析软件 36
3.2.1 软件下载 36
3.2.2 系统安装 38
3.2.3 系统启动 39
3.3 基本操作方法 39
3.3.1 鼠标操作 40
3.3.2 菜单操作 40
3.3.3 工具栏 41
3.3.4 右键菜单 41
3.3.5 基本键盘操作 42
3.4 基本盘面 43
3.4.1 主界面 43
3.4.2 即时走势画面 44
3.4.3 K线技术分析画面 47
3.4.4 报价画面 49
3.4.5 其他画面 53
3.5 查看分析资料 55
3.5.1 查看技术面分析 55
3.5.2 查看基本面分析 57
3.5.3 查看公告资讯 58
3.6 选股跟踪 60
3.6.1 智能选股 60
3.6.2 选股平台 62
3.7 网上模拟炒股 63
3.7.1 进入“模拟炒股”栏目 63
3.7.2 用户注册或登录 63
3.7.3 模拟炒股栏目 65
思考与练习题 66
实训内容 66
4 上市公司分析 67
4.1 上市公司概述 69
4.1.1 上市公司的特征 69
4.1.2 上市条件 70
4.1.3 暂停与终止上市 70
4.1.4 股票发行上市的程序 71
4.1.5 上市公司运作 73
4.2 上市公司所属行业分析 74
4.2.1 行业的市场结构 75
4.2.2 行业的生命周期 76
4.2.3 行业投资的目标选择 78
4.3 上市公司研究 78
4.3.1 产品市场性分析 79
4.3.2 公司经营管理能力分析 79
4.3.3 股本结构分析 80
4.3.4 对外投资项目分析 81
4.3.5 公司法人治理结构分析 82
4.3.6 长期增长潜力分析 83
4.4 上市公司财务状况分析 83
4.4.1 财务信息与相关信息披露 84
4.4.2 会计要素及报表框架 85
4.4.3 财务指标的分析运用 88
4.4.4 送股、现金分红的会计意义及影响 92
4.4.5 财务分析的缺陷 93
4.5 公司股票的股性 94
4.5.1 题材股 94
4.5.2 小盘股 95
4.5.3 蓝筹股 96
4.5.4 新股、次新股 96
4.5.5 资产重组股 97
4.5.6 B股、H股 97
4.5.7 创业板股票 98
思考与练习题 98
实训内容 98
财务报告分析案例 蓝田之谜 99
5 证券投资的宏观经济分析 102
5.1 经济因素分析 102
5.1.1 经济周期 102
5.1.2 国内生产总值 103
5.1.3 通货膨胀 104
5.1.4 利率 105
5.1.5 汇率 106
5.1.6 国际收支状况 107
5.2 经济政策分析 107
5.2.1 货币政策 107
5.2.2 财政政策 108
5.2.3 产业政策 109
5.2.4 收入政策 109
思考与练习题 110
宏观经济分析案例 2002年中国证券市场宏观经济分析 110
6 证券投资的技术分析 112
6.1 技术分析的理论基础 112
6.1.1 技术分析与基本面分析的关系 112
6.1.2 道氏理论 112
6.1.3 技术分析的要素：价、量、时、空 115
6.1.4 技术分析的局限性 115
6.2 K线图 116
6.2.1 K线的绘制 116
6.2.2 单个K线的分析 116
6.2.3 K线组合分析 118
6.3 股市行情走势图形 122
6.3.1 趋势线 122
6.3.2 移动平均线与葛兰维尔法则 124
6.3.3 反转形态 126
6.3.4 整理形态 131
6.3.5 波浪理论与艾略特 134
6.4 量价关系分析 136
6.4.1 量价关系九大原则 136
6.4.2 四种主要量价关系 137
6.5 技术指标分析 139
6.5.1 MACD指标 139
6.5.2 KDJ指标 141
思考与练习题 142
综合投资分析报告（样式） 142
7 债券交易 144
7.1 债券及其种类 144
7.1.1 债券的含义 144
7.1.2 政府债券 144
7.1.3 企业债券 147
7.2 债券的价格 148
7.2.1 债券价格的计算 148
7.2.2 影响债券价格的因素 150
7.3 债券投资的收益 150
7.3.1 债券投资收益的计算 150
7.3.2 影响债券投资收益的因素 151
7.4 可转换债券 152
7.4.1 可转换债券的含义 152
7.4.2 可转换债券的优缺点 152
思考与练习题 154
8 投资基金 155
8.1 投资基金在国际国内的现状 155
8.1.1 国际投资基金的现状与发展趋势 155
8.1.2 中国投资基金的发展状况 156
8.2 基金的设立、交易 158
8.2.1 基金的设立 158
8.2.2 基金的发行与认购 159
8.2.3 封闭式基金的转让 162
8.2.4 开放式基金的赎回 162
8.3 基金的投资管理 163
8.3.1 基金投资范围与限制 163
8.3.2 基金的收益 163
8.3.3 基金的费用 164
8.3.4 基金的利润分配 165
8.4 基金价格 165
8.4.1 开放式基金的价格决定 165
8.4.2 封闭式基金的价格决定 166
思考与练习题 166
9 期货和期权 167
9.1 期货市场概述 167
9.1.1 期货交易的定义 167
9.1.2 期货交易的起源及发展 167
9.1.3 期货交易运行的机制 169
9.1.4 期货市场的功能 170
9.1.5 期货交易市场的特点 171
9.2 商品期货交易 172
9.2.1 期货交易的基本操作程序 172
9.2.2 套期保值、基差交易及期现交换 176
9.2.3 套利交易 178
9.2.4 商品期货种类及合约形式简介 179
9.3 金融期货交易 181
9.3.1 金融期货概述 181
9.3.2 国债期货交易 183
9.3.3 国债回购交易 186
9.3.4 外汇期货交易 187
9.3.5 利率期货交易 189
9.3.6 股票指数期货交易 189
9.4 期权 191
9.4.1 期权的定义 192
9.4.2 期权的类型 192
9.4.3 期权合约 193
9.4.4 期权交易实例 193
9.4.5 期货期权简介 194
9.4.6 期权价格 195
思考与练习题 195
10 证券与期货投资经验精解 196
10.1 证券投资战略的四个层次 196
10.1.1 集中投资战略 197
10.1.2 指数化投资战略 197
10.1.3 多元化投资战略 198
10.1.4 大众型投资战略 199
10.1.5 逐本与求末——四种证券投资战略点评 199
10.2 成功投资者必备的素质 201
10.2.1 不可利欲熏心 201
10.2.2 有耐心才能保持清醒 202
10.2.3 保持独立思考 203
10.2.4 要自信不要恐惧 203
10.2.5 不要不懂装懂 204
10.2.6 投资要有灵活性 204
10.3 选择上市公司投资的四项原则 205
10.3.1 企业原则 205
10.3.2 管理原则 206
10.3.3 财务原则 207
10.3.4 市场原则 208
10.4 把握证券投资技巧 208
10.4.1 认准投资机会 209
10.4.2 善于对投资说不 209
10.4.3 要看到别人所忽视的利益 209
10.4.4 行使投资中的中庸之道 210
10.4.5 胆大心细，出奇制胜 211
10.4.6 要有明确的风险意识 211
10.4.7 集中进行投资 212
10.4.8 利用市场情绪 213
10.5 期货投资纪律与技巧 213
10.5.1 期货投资的八项纪律 213
10.5.2 期货投资的技巧 214
10.6 实战经验汇总——投资294字诀 215
思考与练习题 216
11 证券法制与监管 217
11.1 证券法制 217
11.1.1 证券市场的主要法律制度 217
11.1.2 证券市场常见的违法违规行为 218
11.2 证券监管 221
11.2.1 证券市场监管原则 221
11.2.2 证券市场监管体系 221
11.2.3 我国证券市场的集中监管与自律 222
思考与练习题 224
参考文献 225