导论 1
一、研究背景与研究意义 1
二、国内外研究综述 6
三、研究内容、思路及方法 15
四、主要创新点 19
第一章 理论基础 21
第一节 银行系统风险传染相关理论 21
一、系统风险及系统性风险 21
二、银行系统风险理论 22
三、银行系统风险传染的渠道 25
第二节 复杂网络理论 28
一、复杂网络的复杂性 28
二、复杂网络的基本特征 30
三、复杂网络的拓扑结构模型 32
第三节 基于复杂网络理论的银行间市场网络结构分析 36
一、基于规则网络的银行间市场网络结构 36
二、基于随机网络的银行间市场网络结构 36
三、基于小世界网络的银行间市场网络结构 38
四、基于无标度网络的银行间市场网络结构 39
本章小结 40
第二章 银行间市场系统风险传染模型的构建 42
第一节 银行间市场系统风险传染宏观模型的构建 42
一、有向含权无标度银行网络宏观模型的设定 42
二、有向含权无标度银行网络宏观模型的演化规则 44
三、有向含权无标度银行网络宏观模型的检验 47
第二节 银行间市场系统风险传染微观模型的构建 52
一、程式化资产负债表 52
二、异质性银行主体行为微观模型 53
本章小结 54
第三章 银行间市场系统风险传染机理剖析 55
第一节 基本假设 55
第二节 传染机理 56
一、因违约而导致的传染 56
二、因流动性短缺而导致的传染 58
第三节 传染机理的举例分析 59
一、银行风险传染网络的设计 59
二、程式化资产负债表的确定 60
三、风险传染分析 61
本章小结 63
第四章 银行间市场系统风险传染影响因素剖析 65
第一节 风险传染的衡量指标和影响因素 65
一、风险传染的衡量指标 65
二、风险传染的影响因素 65
第二节 无标度网络下各因素对银行系统风险传染的影响剖析 67
一、资产负债结构类因素的影响 68
二、复杂网络结构特征类因素的影响 72
三、银行系统整体变化类因素的影响 75
第三节 无标度网络与随机网络下各因素影响的比较 79
一、随机网络下各因素对银行系统风险传染的影响 79
二、两种复杂网络下各因素影响的比较 86
本章小结 87
第五章 银行间市场系统风险传染影响因素重要性及其传染效应剖析 89
第一节 无标度网络下系统风险传染概率影响因素重要性及其传染效应剖析 89
一、模型设定 89
二、综合传染机理作用下的逻辑回归 91
三、单一危机传染机理作用下的逻辑回归 94
四、银行系统风险传染概率的重要影响因素及其传染效应 97
第二节 无标度网络下系统风险传染范围影响因素重要性及其传染效应剖析 98
一、模型设定 98
二、综合传染机理作用下的多元线性回归 98
三、单一危机传染机理作用下的多元线性回归 100
四、银行系统风险传染范围的重要影响因素及其传染效应 104
第三节 银行系统风险传染影响因素重要性及其传染效应的比较 105
一、随机网络下风险传染概率影响因素重要性及其传染效应剖析 105
二、随机网络下风险传染范围影响因素重要性及其传染效应剖析 108
三、两种复杂网络下银行系统风险传染效应的比较 111
本章小结 114
第六章 银行间市场系统风险传染的防控策略及其模拟 116
第一节 基于复合流动性要求的防控策略及其模拟 116
一、随银行同业业务变化而变化的流动性策略 116
二、随折价率变化而变化的流动性策略 118
第二节 基于政府救助的防控策略及其模拟 120
一、金融救助概述 120
二、基于政府救助的防控策略 121
第三节 基于银行间救助的防控策略及其模拟 123
一、银行间救助的基本原理 123
二、基于银行间救助的防控策略 124
第四节 防控策略防控效果的比较 126
一、无标度网络下不同防控策略防控效果的比较 126
二、随机网络下不同防控策略的防控效果及其比较 127
三、不同复杂网络下同一防控策略防控效果的比较 132
本章小结 133
第七章 主要结论与政策建议 135
第一节 主要结论 135
第二节 政策建议 137
一、实施逆周期的流动性监管 137
二、实施逆周期和逆同业业务规模的资本金制度 139
三、优化未担保银行间市场 140
四、重点监管和救助同业资产及负债业务规模大的银行 141
五、建立银行同业救助机制 142
六、根据不同的网络结构制定不同的防控措施 143
附录 145
附录1：有向含权无标度网络程序 145
附录2：无标度网络度及强度分布程序 150
附录3：随机网络生成程序 152
附录4：银行系统风险传染程序 156
附录5：复杂网络平均路径长度计算程序 160
附录6：复杂网络聚集系数计算程序 161
附录7：复杂网络中各节点的度的计算及其分布程序 162
参考文献 164
后记 175