第一章期货基础知识 10
第一节 期货的概念 10
一、期货交易的定义 10
二、期货交易的基本特征 10
三、商品进行期货交易的四个条件 11
四、期货交易的功能 11
第二节 期货合约 12
一、合约名称 12
二、交易单位 12
三、报价单位 12
四、最小变动价位 13
五、合约交割月份 13
六、交易时间 13
七、最后交易日 13
八、交割日期 13
九、交割等级 14
十、交割地点 14
十一、交易手续费 14
十二、交割方式 14
十三、交易代码 14
第三节 期货市场的基本制度 15
一、保证金制度 15
二、价格限制制度 15
三、限仓制度 16
四、大户报告制度 16
五、强行平仓制度 16
六、强制减仓制度 17
七、结算担保金制度 17
八、风险警示制度 18
第四节 期货交易的分类 19
一、期货交易的分类 19
二、商品期货的品种 19
三、金融期货的品种 20
第二章 股票指数期货 24
第一节 股票价格指数 24
一、股票价格指数的概念 24
二、股票价格指数的计算方法 25
三、世界主要股票价格指数 26
第二节 股票指数期货的概念 28
一、股票指数期货的产生 28
二、股票指数期货的发展 30
三、股票指数期货的特征 32
四、股票指数期货的经济功能 33
五、股票指数期货定价的基本原理 35
六、股指期货交易与股票交易的区别 36
七、股指期货常用的专业术语 38
第三节 股指期货的交易流程 40
一、开户 41
二、交易 41
三、结算 42
四、交割 42
第四节 投资股指期货如何开户 43
一、开户的流程 43
二、开户应具备的条件 44
三、开户应注意的事项 44
第五节 股指期货交易的准备 48
一、制定股指期货的交易计划 48
二、股指期货交易信息的收集 49
三、选择期货经济公司 50
四、掌握股指期货的基本面分析 52
五、掌握股指期货的技术面分析 55
六、理性参与股指期货交易 62
七、散户完全可以参与股指期货的投资 63
八、散户参与股指期货应注意的问题 65
九、散户如何克服自身实力劣势 67
十、股指期货的竞价与撮合方式 69
第六节 股指期货交易方法 71
一、套期保值 71
二、投机 72
三、套利 72
第七节 股指期货的结算与交割 74
一、股指期货的结算 74
二、股指期货的交割内容 76
三、股指期货交易账户的计算 76
第八节 股票指数期货合约 78
一、股票指数期货合约的内容 78
二、股票指数期货合约的特点 80
三、如何选择股指期货合约 82
第三章 股指期货的交易技巧 86
第一节 股指期货的套期保值交易 86
一、套期保值的基本原理 86
二、股指期货套期保值的特点 89
三、股指期货套期保值的程序 90
四、套期保值前需要满足的条件 94
五、买入套期保值的交易技巧 96
六、卖出套期保值的交易技巧 99
七、对投资组合进行套期保值的交易技巧 101
八、交叉套期保值的交易技巧 104
九、积极套期保值的交易技巧 104
十、消极套期保值的交易技巧 105
十一、进行套期保值应规避的风险 105
第二节 股指期货的投机交易 107
一、股指期货投机的原理 107
二、投机及投机行为的特点 108
三、股指期货投机交易的功能 110
四、投机交易前的准备 112
五、进行有效的资金管理 113
六、多头投机的交易技巧 114
七、空头投机的交易技巧 114
八、预测价格趋势的操作技巧 115
九、价格突破交易方式的操作技巧 116
十、顺势交易的操作技巧 117
十一、逆势交易的操作技巧 118
十二、抓住顺逆价差的交易时机 119
十三、抢帽子与当日交易的操作技巧 119
十四、能够规避风险的交易技巧 120
十五、如何设置止损位 121
十六、伺机了结交易 122
第三节 股指期货的套利交易 123
一、股指期货套利的基本原理 123
二、股指期货套利交易的特点 125
三、套利交易与套期保值交易的区别 126
四、套利交易与投机交易的区别 127
五、套利交易的程序 128
六、选择套利交易期货合约的技巧 128
七、期现套利的交易技巧 130
八、跨期套利的交易技巧 133
九、跨市套利的交易技巧 135
十、跨品种套利的交易技巧 136
十一、跨越无套利空间的交易技巧 138
十二、封闭式基金套期保值技巧 139
十三、股指期货与ETF间的套利技巧 141
十四、股指成分股分红派息的套利技巧 143
十五、套利交易容易忽视的操作技巧 146
十六、套利交易的风险 148
十七、风险规避——熔断机制风险控制 149
十八、规避风险——组合套利交易技巧 150
第四节 股指期货的差价交易 151
一、股指期货差价交易原理 151
二、股指期货差价交易策略 153
三、运用价差比选择交易策略 155
四、股指期货差价交易技巧 157
五、股指期货差价交易的黄金定律 159
第五节 股指期货风险控制的操作技巧 159
一、股指期货下单的操作技巧 159
二、股指期货短线交易技巧 161
三、有利形势下的交易技巧 163
四、扭亏为盈的交易技巧 164
五、应对强制减仓的技巧 167
六、仓位控制的操作技巧 169
七、防止爆仓的操作技巧 171
八、设置止损位的操作技巧 172
九、设置止盈位的操作技巧 175
十、如何进行资金管理 176
十一、如何进行资金运用 178
十二、分析成交量研判市场趋势 180
十三、建立适合自己交易风格的交易系统 182
第四章 股指期货交易的误区 188
第一节 认识的误区 188
一、对技术分析方法不能正确理解 188
二、“以小博大”无风险 189
三、满仓操作赚大钱 190
四、“遇亏则扛”捂着不动 191
五、过度交易难掌控 192
六、股指期货穿仓的臆解 193
七、全权委托他人代理交易 194
八、误认为与商品期货的交割方法相同 196
九、忽略网上交易的风险 197
十、混淆当日结算价与现货指数收盘价 198
十一、误认为股指期货交易有逼仓风险 199
十二、锁仓操作有害无益 200
第二节 心态的误区 201
一、高估自己的操作水平 201
二、股指期货交易等同于赌博 202
三、不敢承认错误 203
四、输得起赢不起的贪心交易 204
五、“羊群效应”的从众心理 205
六、悟不透做期货与做人的关系 207
附录 211
附录一 中国金融期货交易所交易规则 211
附录二 中国金融期货交易所违规违约处理办法 227
附录三 中国金融期货交易所交易细则 243
附录四 中国金融期货交易所结算细则 253
附录五 中国金融期货交易所风险控制管理办法 269