引言 1
一、研究背景与意义 1
二、研究现状与研究目的 2
三、基本概念界定 6
四、创新及主要特色 7
五、研究方法 8
六、研究思路与逻辑结构 9
七、进一步研究的方向 10
1 金融业综合经营模式与金融控股公司 12
1.1 金融业综合经营的趋势与动因 12
1.1.1 分业经营与综合经营 12
1.1.2 金融业经营制度变迁 16
1.1.3 综合经营的内涵 28
1.1.4 综合经营动因 34
1.2 金融业综合经营模式 36
1.2.1 综合银行制 37
1.2.2 母子公司制 38
1.2.3 金融控股公司制 39
1.3 金融控股公司制度分析 40
1.3.1 金融控股公司基本概念 40
1.3.2 金融控股公司经营优势定性分析 50
1.3.3 金融控股公司经营优势定量分析 52
1.4 中国大陆金融业综合经营模式 54
1.4.1 中国大陆金融制度变迁 54
1.4.2 发达国家和中国台湾地区金融业综合经营模式 57
1.4.3 中国大陆金融业综合经营模式选择 65
1.5 小结 66
2 金融控股公司设立 68
2.1 金融控股公司设立原则 68
2.1.1 金融控股公司的战略定位 69
2.1.2 金融控股公司资源共享性 72
2.1.3 金融控股公司业务互补性 75
2.1.4 金融控股公司风险分散与隔离性 77
2.1.5 金融控股公司避免利益冲突性 78
2.2 金融控股公司设立规定 79
2.2.1 金融控股公司设立条件 79
2.2.2 金融控股公司业务范围 84
2.2.3 金融控股公司设立方式 90
2.3 金融控股公司整合方式 96
2.3.1 简易合并 98
2.3.2 公司分割 98
2.3.3 兄弟公司化 102
2.4 发达国家和中国台湾地区金融控股公司设立与评析 103
2.4.1 美国金融控股公司 103
2.4.2 日本金融控股公司 106
2.4.3 中国台湾地区金融控股公司 113
2.5 小结 126
3 金融控股公司资本管理 127
3.1 金融控股公司账面资本 128
3.1.1 资本结构理论 129
3.1.2 金融控股公司融资策略 131
3.1.3 金融控股公司融资工具 132
3.1.4 金融控股公司资本成本及风险 142
3.1.5 金融控股公司资本结构 146
3.2 金融控股公司监管资本 147
3.2.1 金融控股公司监管资本构成 147
3.2.2 金融控股公司监管资本计量 150
3.2.3 中国台湾地区金融控股公司监管资本充足性计算 161
3.3 金融控股公司经济资本 165
3.3.1 金融控股公司经济资本的作用 165
3.3.2 金融控股公司资本配置原则 168
3.3.3 金融控股公司经济资本的计量 171
3.3.4 金融控股公司经济资本绩效评价应用 173
3.4 小结 177
4 金融控股公司管理体制 178
4.1 金融控股公司资本结构、控制程度与公司管理体制 178
4.1.1 资本结构决定公司管理体制 178
4.1.2 控股公司控制程度制约公司管理体制 180
4.2 金融控股公司治理 183
4.2.1 公司治理理论 184
4.2.2 公司治理结构 189
4.2.3 公司治理机制 194
4.2.4 公司治理模式 196
4.2.5 金融控股公司治理国际原则 205
4.3 金融控股公司组织结构 215
4.3.1 控股公司组织结构类型 215
4.3.2 金融控股公司组织管理机制 222
4.3.3 金融控股公司机构设置 233
4.4 金融控股公司管理体制实践 239
4.4.1 花旗集团 240
4.4.2 汇丰控股集团 247
4.4.3 中国台湾地区金融控股公司 250
4.5 小结 254
5 金融控股公司风险管理——内部监控与市场约束 256
5.1 金融控股公司风险分析 256
5.1.1 金融控股公司与子公司个体风险 256
5.1.2 金融控股集团整体风险 259
5.2 内部监控体系——内部控制 262
5.2.1 内部控制理论演变 263
5.2.2 内部控制国际准则 265
5.2.3 内部控制的目标和手段 272
5.3 内部监控体系——内部稽核 276
5.3.1 内部稽核国际准则 276
5.3.2 内部稽核程序 278
5.3.3 内部稽核重点 279
5.4 市场约束 282
5.4.1 信息披露制度 282
5.4.2 加重责任制度 285
5.4.3 行业自律 290
5.4.4 信用评级 295
5.5 小结 298
6 金融控股公司金融监管制度 299
6.1 金融监管理论及其实践发展趋势 299
6.1.1 金融监管理论 299
6.1.2 金融监管发展趋势 303
6.2 金融控股公司监管模式 314
6.2.1 分业监管 315
6.2.2 一元化监管 318
6.2.3 分业监管与一元化监管选择 326
6.3 金融控股公司监管内容 328
6.3.1 市场准入监管 328
6.3.2 资本充足率监管 329
6.3.3 关联交易及风险集中监管 338
6.3.4 反垄断监管 344
6.4 金融控股公司监管措施 347
6.4.1 金融预警 347
6.4.2 金融检查 354
6.4.3 纠正或退出 356
6.5 我国金融监管现状与面临的挑战 362
6.5.1 金融监管现状 362
6.5.2 金融控股公司监管面临的挑战 366
6.6 小结 369
7 结论与建议 370
7.1 结论 370
7.2 建议 372
附录 375
台湾金融控股公司及其子公司自律规范 377
台湾金融控股公司法 382
台湾金融控股公司内部控制及稽核制度实施办法 408
台湾金融监督管理委员会组织法 415
台湾银行评等准则与项目 424
参考文献 436
后记 454
表1-1 主要国际金融集团综合经营趋势 21
表1-2 汇丰控股集团下属各类主要公司的股权比重 50
表1-3 投资银行的主要类型 53
表2-1 金融控股公司成立动机与设立方式 91
表2-2 台湾14家金融控股公司设立概况 114
表2-3 台湾《金融控股公司法》规定的营业让与程序表 116
表2-4 台湾《金融控股公司法》规定的股份转换程序表 119
表3-1 合格资本的配置条件 152
表3-2 合格资本组成计算简表 152
表3-3 资本充足率的计算表 154
表3-4 银行资产负债表 157
表3-5 证券公司资产负债表 158
表3-6 保险公司资产负债表 158
表3-7 控股公司资产负债表（完全合并） 158
表3-8 银行母公司及未合并子公司资产负债表 159
表3-9 控股公司资产负债表（比例合并） 159
表3-10 分块审慎法 160
表3-11 风险基准加总法 160
表3-12 风险基准扣减法 161
表3-13 银行业务风险分布表 172
表3-14 标准法下银行业务类型与风险系数 176
表4-1 美国、日本、中国台湾地区金融控股公司相关立法规定 181
表4-2 公司治理的重要性与价值（麦肯锡公司2000年调查） 188
表4-3 U型、H型和M型三种组织结构的比较 220
表4-4 金融控股公司管理方式和特点比较 226
表6-1 十国集团部分国家监管机构的风险评估和预警体系 348
表6-2 1980～1994年美国倒闭金融机构处理方式 360
表6-3 中国内地金融监管体制——分业监管模式 363
图0-1 本书结构 10
图1-1 完全综合制结构 37
图1-2 综合银行制结构 38
图1-3 母子公司制结构 39
图1-4 金融控股公司制结构 40
图2-1 简易合并的组织重整方式 99
图2-2 比例分配型公司分割 100
图2-3 母公司清算型分割 101
图2-4 兄弟公司化的组织重整方式 103
图2-5 瑞穗金融控股集团的组织整合 108
图2-6 三菱东京金融集团合并结构 110
图2-7 日本联合金融控股集团与三菱东京金融集团合并结构 112
图2-8 金融控股公司设立方式之营业让与（以台湾富邦金融控股公司为例） 116
图2-9 金融控股公司设立方式之股份转换（以台湾国泰金融控股公司为例） 119
图3-1 金融控股公司资本关系 128
图3-2 企业融资结构 133
图3-3 金融控股公司资本充足率计算流程 162
图3-4 财务管理职能与股东价值创造／市场价值 167
图3-5 账面资本、监管资本和经济资本关系 170
图3-6 经济资本与经济增加值、经风险因素调整的经济资本回报率的关系 174
图4-1 金融控股公司治理架构 183
图4-2 公司治理结构和机制 187
图4-3 董事会下设委员会架构 192
图4-4 英美公司治理模式 198
图4-5 德国公司治理模式 199
图4-6 日本公司治理模式 200
图4-7 U型组织结构 216
图4-8 H型组织结构 217
图4-9 M型组织结构 219
图4-10 区域多元化型组织结构 221
图4-11 双层控股公司型组织结构 222
图4-12 金融控股公司组织结构 234
图4-13 汇丰控股集团组织架构 248
图4-14 台湾富邦金融控股公司组织结构 252
图5-1 金融机构内部控制制度架构 273
图6-1 美国金融控股公司监管架构 317
图6-2 英国金融监管架构 320
图6-3 台湾金融分业监管时期检查权分工 323
图6-4 台湾现行金融监管架构 325