第一章 证券市场的形成功能和发展对策 1
第一节 证券市场的形成 1
一、历史上证券市场的形成 1
二、现代证券市场开放发展的条件 4
第二节 证券市场的构成与分类 9
一、证券市场运行的要素构成 9
二、证券市场的分类及其意义 17
第三节 证券投资市场的必要性及其功能作用 19
一、建立和开放我国证券投资市场的必要性 19
二、建立我国证券投资市场的现实可能性 23
三、证券市场的功能 32
四、证券投资市场的作用 35
五、证券市场是经济活动反映的指示器或寒暑表 37
第四节 我国证券市场发展步骤、方法及其对策 38
一、我国证券市场发展步骤、方法的选择 39
二、推动证券市场发展的若干对策 46
第二章 证券发行市场构成及运行程序 50
第一节 证券发行市场及其构成 50
一、证券发行的意义 50
二、证券发行市场运行要素及其特点 53
第二节 证券发特者的理财计划 55
一、证券发行者的理财计划的意义 55
二、证券发行者理财计划拟定的步骤 57
三、证券发行者理财计划的内容及评估 59
第三节 证券发行的基本程序 62
一、证券发行的选择 62
二、证券票面面值的确定 64
三、证券票面利率及还本付息（股息、红利）的确定 65
四、证券发行的报审与批准 66
五、证券发行宣传和印刷 67
六、办理签证 68
七、组织发售 68
第三章 证券发行与投资的决策分析 71
第一节 证券发行与投资种类的比较分析 71
一、证券融资同银行融资的比较选择 71
二、股票与债券的比较分析 74
三、股票、债券内部种类的比较选择 76
第二节 债券期限的设置与投资选择 77
一、债券期限及其设置、投资选择的含义 77
二、决定债券期限设置与投资选择的主要因素 79
三、债券还本条款的设置 81
第三节 债券利息的决策分析 83
一、债券利息形式的比较选择 83
二、债券付息频率的比较选择 86
三、债券发行价格的定价策略 90
第四节 证券发售方式的选择 92
一、对购买人的选择 92
二、对销售人的选择 93
三、委托发售程序的选择 94
第四章 证券的供给与发行 98
第一节 股票的供给与发行 98
一、股票发行市场的发展 98
二、股票的发行目的 99
三、股票的发行原则 101
四、股票的发行形式 102
五、股票的发行条件 103
六、股票发行的程序 107
七、股票的转让与注销 109
八、在异国的股票发行 110
第二节 债券的供给与发行 111
一、债券发行机构 111
二、债券发行限制与发行原则 111
三、债券发行方案的确定 113
四、债券发行的具体程序 119
第五章 证券发行的交易 121
第一节 证券上市 121
一、证券上市制度 121
二、证券上市程序 123
第二节 证券交易程序 125
一、委托 125
二、成交 131
三、清算 135
四、交割 136
五、过户 139
第三节 证券交易方式 140
一、现货交易 140
二、期货交易 141
三、期权交易 144
四、股票指数期贷选择权交易 147
五、垫头交易 147
第六章 证券业务的核算 149
第一节 证券业务会计核算的内容、原则 149
一、证券业务会计核算的内容 149
二、证券业务会计核算的原则 150
第二节 证券业务核算的办法 152
一、会计科目 152
二、证券业务会计核算的会计凭证 157
三、证券业务会计核算的帐务组织 160
第三节 证券业务信息的帐务处理 165
一、证券代理发行业务的核算 165
二、包销发行证券业务的核算 167
三、自营买卖证券业务的核算 168
四、代理购入（或出售）证券业务的核算 170
五、有价证券代保营业务的核算 175
六、证券抵押放款业务的核算 176
七、票据贴现业务的核算 178
八、委托同业代理发行、代理购销证券业务的核算 180
九、接受同业委托代理发行、购销证券的会计核算 184
十、与证券业务有关的其它业务的核算 186
第七章 证券投资质量分析 187
第一节 证券投资分析意义 187
一、证券投资分析是投资者作出正确而科学的投资决策的前提 187
二、证券投资分析为证券投资者获取最大利益提供了依据 188
三、证券投资分析可以帮助证券投资者减少或者避免证券投资风险 188
四、证券投资分析可以使证券投资者获得证券投资收益与风险的最佳组合 189
五、证券投资分析可以帮助投资者正确把握证券的买卖时机 189
第二节 证券投资质因分析 190
一、企业外部环境分析 190
二、企业内部环境分析 196
第三节 证券投资量因分析 199
一、财务趋势分析 199
二、财务比率分析 202
三、获利能力比率 213
第八章 证券投资价格分析 216
第一节 证券价格指标 216
一、平均股价 216
二、上市股票市价总额 218
三、股票价格指数 219
四、投资获利率 221
五、本益比 222
第二节 证券价格直接因素分析 225
一、个别证券价格的形成 225
二、一般证券市场的价格形成 231
第三节 证券价格间接因素分析 241
一、公司股息政策 242
二、资本还原率 244
三、公司经营方式 245
四、外部环境状况 245
第九章 证券技术分析 250
第一节 趋势分析 250
一、道氏理论 250
二、OBV线法 255
三、移动平均线分析法 256
四、抵抗线分析法 259
第二节 类型分析 260
一、美式划线分析法 260
二、日式划线分析法 273
第十章 企业信用评估与证券等级 287
第一节 企业信用评估的意义 287
一、企业信用评估的客观性 287
二、企业信用评估与证券投资的关系 289
第二节 企业信用评估 290
一、我国目前企业信用评估的现状 290
二、建立权威性和超然地位的信用评估机构 291
三、信用评估的指标体系 296
四、企业信用评级参照值的选择与指标分值计算 302
五、企业信用级别的标志 304
第三节 证券等级 305
一、证券等级的分析 305
二、证券等级标准和标志 309
第十一章 证券组合分析 313
第一节 证券投资收益率分析 313
一、证券收益率的计算 313
二、个别证券收益率分析 314
三、多种证券组合收益率分析 317
第二节 证券投资风险分析 318
一、证券投资风险的种类 318
二、风险的衡量 320
三、一种新的衡量风险的方法一“贝他”法 324
第三节 证券投资组合的流动性分析 329
一、证券组合的流动性 329
二、流动性需求的确定 329
三、收益、风险和流动性的综合分析 333
第四节 证券组合效用 334
一、效用分析 334
二、效用函数 335
三、效用函数的无差异曲线 338
第十二章 证券组合的选择 342
第一节 有效证券组合的边界确定 342
一、有效证券组合 342
二、有效证券组合的边界 342
三、有效证券组合边界的确定 342
第二节 证券组合的选择 355
一、利用曲线确定法 356
二、克拉克逊模型法 358
第三节 证券组合的调整 359
一、趋势投资计划调整法 360
二、公式投资计划调整法 363