目录 1
第一章 人民币汇率风险与远期外汇市场 1
第一节 人民币汇率风险 1
第二节 人民币汇率风险管理机制 3
第三节 人民币汇率风险与远期外汇市场 5
第二章 利率平价理论 7
第一节 无抵补利率平价 7
第二节 抵补利率平价 9
第三节 修正的抵补利率平价 14
第四节 实际利率平价 20
第五节 对利率平价理论的评价及检验 21
第一节 套利者行为 28
第三章 现代远期汇率决定理论 28
第二节 套利者与贸易商的联合行为 30
第三节 投机者行为 31
第四节 均衡远期汇率的决定 32
第四章 远期外汇交易 35
第一节 远期外汇交易的概念及种类 35
第二节 远期交易的报价及清算 39
第三节 远期外汇交易的应用 49
第四节 远期外汇协议 62
附录Ⅰ 掉期率的计算 65
附录Ⅱ 远期利率协议 77
第五章 国外远期外汇交易实践 86
第一节 远期定价实践 86
第二节 日本远期外汇交易的“实需原则” 89
第三节 亚洲货币的远期离岸市场 91
第六章 我国人民币远期业务 96
第一节 香港的人民币远期外汇市场 96
第二节 试点中的人民币远期结售汇业务 103
第七章 人民币远期外汇市场与货币市场 123
第一节 我国货币市场的发展历程 123
第二节 我国货币市场的运行特征及其存在的问题 140
第三节 人民币远期外汇市场与货币市场的协调发展 166
第四节 人民币远期外汇市场与外币借贷市场的协调发展 171
第八章 人民币远期外汇市场与即期外汇市场 173
第一节 人民币即期外汇市场的产生与发展 174
第二节 人民币汇率制度及汇价水平 193
第三节 完善人民币汇率机制促进远期市场发展 203
第一节 银行间外汇市场组织形式 213
第九章 人民币远期外汇市场的组织形式 213
第二节 我国外汇市场的组织形式 218
第十章 人民币远期结售汇案例 222
第一节 石化公司与远期结售汇交易 222
第二节 信息通讯公司与远期结售汇交易 224
第三节 电子行业上市公司与远期结售汇交易 226
第四节 对外贸易公司与远期结售汇交易 226
第五节 企业理财与远期结售汇交易 227
第十一章 人民币远期市场研究文选 232
第一节 论人民币兑外汇远期市场的条件和步骤 232
第二节 论人民币兑外汇远期市场的构想与培育 247
第三节 论我国的远期结售汇制度 261
第四节 论人民币兑外汇远期市场在金融工程与外汇风险管理体系中的地位与作用 274
附录Ⅲ 中国银行湖北省分行远期结售汇业务简介 305