第一章 现金流量 1
第一节 现金流量 1
第二节 终值 2
第三节 现值 4
第四节 等年金 5
小结 10
练习与思考 10
参考阅读 11
第二章 收益分析 12
第一节 收益率（内生收益率） 12
第二节 债券常规收益率的测算 22
第三节 收益率曲线、即期利率曲线和远期利率 39
第四节 我国国债收益分析 53
小结 60
练习与思考 64
参考阅读 66
第三章 债券价格 67
第一节 债券价格的确定 67
第二节 必要收益率、债券时间轨迹与债券价格 74
第三节 债券价格变化的因素分析 80
第四节 零息债券价格 81
第五节 票息支付日之间交割债券的定价 84
第六节 首次发行的贴水债券的债务处理 92
第七节 我国国债流通市场现状与国债净价交易制度 95
分析 95
小结 100
练习与思考 102
参考阅读 102
第四章 绩效管理 103
第一节 债券组合到期收益率 103
第二节 收益率计算的假设条件 104
第三节 子期收益率 105
第四节 子期收益率均值化 106
第五节 AIMR绩效公告标准 111
第六节 国债投资基金简介 113
小结 121
练习与思考 122
参考阅读 122
第五章 久期 123
第一节 不含期权债券的价格波动 123
第二节 基本点价格值及价格变化的收益率值 130
第三节 债券的久期 138
小结 158
参考阅读 159
练习与思考 159
第六章 债券的凸度 160
第一节 利用久期估计债券价格 160
第二节 凸度的测度 162
第三节 凸度导致的价格变化 166
第四节 由久期及凸度所导致的价格变化 168
第五节 美元凸度 171
第六节 用凸度测算美元久期的变化 172
第七节 凸度的价值 176
第八节 久期与收益率曲线 181
附录 凸度的推导 191
小结 193
练习与思考 193
参考阅读 194
第七章 二叉树模型 195
第一节 期权的含义及基本特征 195
第二节 期权的价格 200
第三节 内含期权债券的定价 213
小结 238
练习与思考 239
参考阅读 239
第一节 住房抵押贷款 241
第八章 抵押支持债券 241
第二节 住房抵押贷款证券化 253
第三节 住房抵押贷款证券化在我国的发展前景 265
小结 277
练习与思考 277
参考阅读 277
第九章 混合债券 279
第一节 概述 279
第二节 混合债券的构成 281
第三节 发行混合债券的意义 286
第四节 混合债券的风险 291
小结 292
练习与思考 292
参考阅读 293
第十章 中国固定收入证券市场 294
第一节 国债一级市场 295
第二节 国债二级市场 309
第三节 金融债券市场 317
第四节 企业债券市场 325
小结 334
练习与思考 336
参考阅读 336