宏观篇 2
1章 中国中小企业发展现状 2
1.1 统计分类及立法问题 2
1.2 中小企业发展现状 7
2章 中小企业在发展中面临的问题与需求 14
2.1 概述 14
2.2 企业经营状况 15
2.3 企业基本素质 17
2.4 企业面临的问题 17
2.5 企业的需求 23
小结 24
3章 中小企业融资面临的问题 26
3.1 国有及规模以上非国有企业融资 26
3.2 私营企业部门的融资 28
3.3 乡镇企业的融资 29
3.4 综述 32
4章 解决中小企业融资问题：改革和制度创新 38
4.1 分级发展资本市场 38
4.2 发展中小型金融机构—必要性和约束 39
4.3 信用担保试验：情况与面临的制约 42
4.4 政府建立相应的扶持基金 49
4.5 改善银行的服务 49
5章 国外中小企业融资方式的比较研究 53
5.1 国外中小企业融资的基本特点和融资难的原因分析 53
5.2 国外中小企业融资的主要渠道和融资方式（金融产品） 56
5.3 不同类型和不同阶段的中小企业对融资的不同要求 58
5.4 国外中小企业融资的专业化 60
5.5 国外政府中小企业融资扶持政策的比较 61
5.6 对我国解决中小企业融资难题的启示 64
6章 美国对不同层级证券市场的监督 68
6.1 美国证券市场的层级结构 68
6.2 美国证券市场的分级分层监管体系 69
6.3 有关结论 76
附录 美国证券市场主要法律法规 77
7章 美国的小额证券市场 80
7.1 美国小额证券市场的范围及特点 80
7.2 NASDAQ小型资本市场 81
7.3 场外公告板（OTCBB）市场 84
7.4 粉红单市场（Pink Sheets） 88
附件 NASDAQ的非数量标准 89
8章 欧洲三国小额股票市场的现状及有关启示 92
8.1 欧洲三国小额股票市场现状 92
8.2 有关结论和启示 96
9章 香港创业板市场介绍及其与NASDAQ的比较 99
9.1 香港创业板的设立 99
9.2 香港创业板的运作 101
9.3 香港创业板市场的监管方式 106
9.4 与海外创业板市场的比较 108
实务篇 112
10章 赴美国上市是我国中小企业理想的战略选择 112
10.1我国中小企业的融资需求现状 112
10.2我国资本市场对中小企业的进入壁垒 112
10.3中小企业海外上市目标证券市场的选择分析 114
10.4美国证券市场的特点 125
10.5我国中小企业在美国上市的动因分析 126
10.6适合海外上市公司再发行的TDR 129
11章 美国证券市场概览 134
11.1全国交易市场（Exchanges） 135
11.2场外交易市场（Over The Counter Market） 137
12章 场外交易市场的构成 139
12.1 NASDAQ 139
12.2场外证券交易行情公告榜（OTCBB） 145
12.3粉红单市场（Pink Sheets） 151
13章 如何在美国证券市场上市 152
13.1上市（Going Public）与挂牌（Listing）的区别 152
13.2 首次公开发行（Initial Public Offering， IPO） 153
13.3 小额公开发行（Direct Public Offering， DPO ） 153
13.4 私募发行（Private Placement） 154
13.5 反向收购买壳上市（Reverse Merger） 155
14章 反向收购上市及融资的操作及程序 156
14.1 概述 156
14.2 反向收购上市（Reverse Merger）相对于首次公开发行（IPO）上市的优势 157
14.3 反向收购上市的操作程序 158
14.4 反向收购上市的注意事项 160
14.5 其他相关问题 161
15章 壳公司的种类及性质 163
15.1 壳公司的种类 163
15.2 壳公司的性质 164
16章 反向收购上市的法律结构及方式 168
16.1 概述 168
16.2 以在美国买壳上市为目标的重组 168
16.3 设立海外（离岸）控股公司 168
16.4 反向收购的一般程序 169
16.5 反向收购结构的设计 170
17章 中国企业赴美国上市的有关法律及财务问题 176
17.1 中国新法规分析 176
17.2 会计审计问题 183
18章 中国公司赴美国上市的信息披露 192
18.1 证交会规定的关于公司所需上报的要求 192
18.2 赴美上市的中国公司何时具有披露信息的责任 193
18.3 企业对误导性或虚假信息所应负有的责任 194
18.4 公司对新产品或新发展过于乐观的责任 195
18.5 不作信息披露的责任 195
18.6 董事或管理人员的个人责任 196
18.7 市场欺诈行为 196
18.8 集团诉讼的风险 197
18.9 公司在证券起诉案中败诉的后果 198
18.10 赔偿的计算 198
18.11 给付判决的执行 198
19章 反向收购上市、SPAC、 TDR成功案例介绍 200
19.1 江苏华瑞 200
19.2 蓝点软件 201
19.3 世纪永联 202
19.4 深圳明华 203
19.5 武汉力兴 204
19.6 托普科技 205
19.7 台湾得益电讯 206
19.8 GSL借壳上市 208
19.9 湖南同心 208
19.10 中国旺旺 210
19.11 巨腾国际 211
结论 212
附录 海外上市专业术语 216
后记 221