第一章 公司治理的概况 1
第一节 公司治理的概念 1
第二节 公司治理的模式 9
一、英美公司治理的模式 9
（一）单层委员会制（the one-tier system） 9
（二）公司社会责任的理论与实践 15
（三）20世纪70年代后机构投资者逐渐壮大 17
二、德国公司治理的模式 19
（一）双层委员会制（the Two-Tier System） 21
（二）银行在德国公司治理结构中占有核心的地位 23
（三）职工参与制 26
三、日本公司治理的模式 29
（一）日本公司治理的混合模式发展概况 29
（二）日本公司治理的特征 33
1 经营者主导公司 33
2 公司职工主义 34
3 法人股东为中心 35
4 主银行体制 36
四、中国家族治理的模式 40
（一）企业的所有权和经营管理权由家族成员掌握 42
（二）企业管理模式家庭化，决策家长化 44
（三）民营上市公司和国有上市公司的内部治理状况 45
1 建立了股东会、董事会和监事会“三权分立”的治理模式 49
2 结构的“一股独大”现象显著 50
3 股东大会出席比例低 52
4 董事会和监事会职能虚化 53
（四）民营上市公司和国有上市公司的外部治理状况 57
1 资本市场的控制权失效 57
2 债权人、中介机构等外部约束缺乏 59
第三节 公司治理模式发展的趋势 62
第二章 晋商票号的公司治理研究 68
第一节 晋商票号的产生基础 68
一、思想文化基础 69
二、制度基础 71
三、经济基础 75
四、信用基础 76
第二节 晋商票号的公司治理结构 79
一、票号的资本构成上的股份性 80
二、权力结构上的所有权和经营权高度分离 83
第三节 独特的顶身股制度 88
一、身股的由来 88
二、人身股的具体构成和特点 90
三、人身股制度的作用 94
第四节 管理制度上的约束机制 98
一、严格的号规 98
二、权力集中的多级组织管理模式 102
（一）实行总号和分号多级组织模式 102
（二）总号与分号的关系非常密切 103
（三）权责明确，赏罚分明的人事管理 105
（四）晋商采取了联号制 107
（五）成立商会，组成商帮，团结互助 110
第五节 人才管理机制 114
一、人才选拔与培训上的学徒制 114
二、人才使用上的“任人唯贤，唯才是举” 116
三、人才的激励机制 120
第六节 诚信为本，灵活多变的经营机制 124
一、诚信为本、以义制利的经营理念 124
二、高效灵活的的资本运营 125
三、独特的“相与”制度 126
四、细致严密的约束机制 126
五、准确及时的信息交流 127
第七节 官商结合，以权护商 128
一、向政府捐款，帮政府度过财政难关 129
二、给政府垫借款 130
三、结交在任的王公大臣 131
四、资助文人和官员 131
五、代办捐纳 133
六、山西票号为封建官吏存款 133
第八节 积极分担社会责任 134
一、发展民族工业，抵制洋货 134
二、抵御侵略，争回矿权 135
三、乐善好施、积极支持慈善事业 137
第九节 承担责任方式上的无限责任制 138
第十节 票号衰败的原因 140
第三章 晋商票号与相关制度的比较 144
第一节 晋商与徽商的比较 144
一、资本构成上的异同 145
二、晋商与徽商管理上的异同 147
三、用人制度上的异同 151
第二节 晋商票号的人身股与现代职工持股制度的比较 153
一、职工持股制度的概况 153
二、职工持股在我国的实践 156
三、职工持股与人身股的比较 157
第三节 晋商票号的人身股与股票期权的比较 160
一、股票期权的概况 160
二、股票期权的理论基础 161
三、股票期权在我国的实践 163
四、股票期权与人身股的比较 164
第四节 晋商票号公司治理结构的启示 167
一、晋商制度对法治建设的借鉴 167
二、建立现代企业制度的承继与创新 167
三、晋商票号的身份股制度有着积极的现实借鉴价值 169
四、晋商热心公益事业的精神是值得我们继承和发扬的 171
附录：主要参考文献 173
后记 181