第一部分 引论 1
第1章 导言 3
1.1研究背景及意义 3
1.2研究思路与结构安排 5
第2章 美国金融危机的历史回顾：1778～2008 8
2.1引言：美国——金融危机的经典乐园 8
2.2南北战争前（1778～1861）的金融危机 9
2.2.1 1778～1861年美国的经济金融环境 9
2.2.2 1792年危机 13
2.2.3 1819年危机 14
2.2.4 1837年金融恐慌 15
2.2.5 1857年危机与南北战争的爆发 16
2.3前联邦储备时代（1865～1913）的金融危机 18
2.3.1 1865～1913年美国经济与货币银行体系的发展 18
2.3.2 1873年危机 20
2.3.3 1893年金融危机 21
2.3.4 1907年危机与联邦储备系统的建立 22
2.4 1929～1933年金融体系崩溃与“大萧条” 23
2.4.1“大萧条”发生的背景 23
2.4.2从金融“大崩溃”到“大萧条” 27
2.4.3“大萧条”后的“金融新政”与金融体系的重构 28
2.5 20世纪70年代以来新一轮的金融危机 29
2.5.1三次美元危机与布雷顿森林体系的崩溃 29
2.5.2 20世纪70～80年代的储蓄贷款协会与银行危机 31
2.5.3 2000年“新经济”泡沫及其破灭 34
2.5.4 2007年以来的次贷危机 37
2.6本章小结：“美国式金融危机”的结构特征 40
第二部分 金融危机的导源：经济增长模式与世界结构失衡 43
第3章 美国经济增长模式中的结构失衡与金融危机 45
3.1引言 45
3.2结构失衡与金融脆弱性——金融危机导源的理论视角 46
3.2.1经济结构的内涵 46
3.2.2金融脆弱性概述 52
3.2.3经济结构失衡与金融脆弱性作用机制的理论探讨 56
3.3美国产业结构失衡与金融脆弱性 60
3.3.1 1990年以来美国产业结构演进与变迁 60
3.3.2互联网泡沫——产业结构从调整到失衡，金融危机的导源 65
3.4消费投资结构失衡与金融脆弱性 70
3.4.1美国消费—投资结构的演进 70
3.4.2美国消费—投资结构失衡的判断 75
3.4.3消费—投资结构失衡与金融脆弱性 79
3.5经济金融结构失衡与金融脆弱性 85
3.5.1美国金融结构的演化 85
3.5.2美国经济金融结构失衡程度的判断 91
3.5.3经济金融结构失衡与金融脆弱性 94
3.6本章小结 97
第4章 世界分工体系中的结构失衡与金融危机 99
4.1引言 99
4.2贸易分工变迁与世界经济结构失衡 100
4.2.1世界贸易分工变迁进程及特征 100
4.2.2贸易分工变迁中的世界经济结构失衡：一个分析视角的界定 105
4.2.3世界贸易结构失衡：贸易分工失衡的直接效应 106
4.2.4世界主要经济体内部的经济结构失衡：贸易分工失衡的间接效应 115
4.3金融分工变迁与世界金融结构失衡 124
4.3.1金融分工及其变迁机制 124
4.3.2金融分工变迁中的世界金融结构失衡 127
4.4世界经济、金融结构双失衡下的投机风险积聚与金融危机爆发 136
4.4.1双失衡下的全球金融产品供需演变 137
4.4.2双失衡下的金融创新膨胀与投机风险积聚 140
4.5本章小结 143
第三部分 金融危机的形成与扩散：行为扭曲与监管失败 145
第5章 过度创新、预期扭曲与金融危机：行为金融学视角的分析 147
5.1引言 147
5.1.1问题的提出 147
5.1.2行为金融学的基础概念 148
5.2次级抵押贷款危机发生的背景 151
5.2.1过于宽松的宏观政策环境 152
5.2.2住房市场繁荣与泡沫 156
5.3全球“金融海啸”的原因与发生机理 157
5.3.1直接原因概述 157
5.3.2流动性、金融创新与信贷市场 158
5.3.3缺陷的信用评级体系 164
5.3.4金融机构风险管理模式与薪酬结构 166
5.4基于心理学特征的参与者行为解读 168
5.4.1过度自信与过度交易 168
5.4.2动态演进的损失厌恶 171
5.4.3羊群行为与投资者群体行为研究 174
5.5本章小结 177
第6章 监管失败与金融危机 179
6.1引言 179
6.2金融危机爆发前的美国金融监管架构 180
6.2.1危机前美国监管体系的历史沿革 180
6.2.2默契陷阱：自觉性与自生性监管滞后的一个解释框架 182
6.3监管失败与国际金融危机 186
6.3.1监管体系缺乏系统性风险关注 186
6.3.2对弱监管实体的监管不力 189
6.3.3对于新兴复杂金融产品和服务的监管滞后 194
6.3.4金融监管中的激励扭曲问题 199
6.4金融监管模式的改进——基于进化博弈理论的分析 202
6.4.1模型构建与分析 203
6.4.2基于监管当局与金融机构博弈模型的思考 206
6.5本章小结 209
第四部分 重回稳定的努力：危机救助与监管改革 211
第7章 经济金融全球化背景下的金融危机救助 213
7.1引言 213
7.2经济金融的全球化 213
7.3金融危机救助 219
7.3.1金融危机救助的原因 219
7.3.2金融危机救助的主体 224
7.3.3金融危机救助的方式 226
7.4本次金融危机中国际社会采取的救助措施及启示 230
7.4.1国际社会应对金融危机采取的救助措施 230
7.4.2启示与思考 235
7.5本章小结 238
第8章 金融危机后的金融监管改革 239
8.1引言 239
8.2对金融危机的监管反思 240
8.2.1自由化金融监管理念的失败 240
8.2.2金融创新过程中的监管滞后 242
8.2.3金融监管体系的内在缺陷 243
8.3各国金融监管改革方案 246
8.3.1美国金融监管改革方案 247
8.3.2英国金融监管改革方案 256
8.3.3欧盟金融监管改革方案 261
8.3.4其他国际组织提出的金融监管改革方案 270
8.4金融监管改革走向 276
8.4.1金融监管体制要适应市场的变化 277
8.4.2金融监管范围将进一步拓宽 278
8.4.3中央银行的监管职责将进一步突出 280
8.4.4金融监管的协调合作将日趋重要 280
8.4.5金融风险管理评估技术将日益完善 281
8.5本章小结 282
第9章 全球金融结构变革与国际货币金融体系改革 284
9.1引言 284
9.2国际货币金融体系的演变 285
9.2.1国际货币金融体系的演变过程 285
9.2.2国际货币金融体系的任务 289
9.2.3现行国际货币金融体系的特征 289
9.3当前国际货币金融体系的内在缺陷 290
9.3.1汇率制度 291
9.3.2储备货币 292
9.3.3国际收支调节机制 295
9.3.4 IMF机构 296
9.4全球金融结构变革与国际货币金融体系的改革方案 298
9.4.1亚洲金融危机发生后各种改革方案的提出 299
9.4.2对亚洲金融危机后各种改革方案的评价 301
9.4.3 2007年由美国次贷危机所引发的全球金融危机爆发后所提出的各种援救措施 305
9.4.4全球金融体系变革与国际货币金融体系改革的目标和方向——二十国集团金融峰会 307
9.5本章小结 314
第五部分 金融危机与中国：冲击与战略选择 315
第10章 金融危机对中国经济的影响与启示 317
10.1引言 317
10.2金融危机对中国经济的冲击和影响 318
10.2.1金融危机对中国经济总体运行的冲击 318
10.2.2金融危机对中国各行业的冲击和影响 326
10.3中国应对金融危机的措施和效果 336
10.3.1中国应对金融危机的措施 336
10.3.2中国采取的公共政策已经初步显现出积极效果 343
10.4本章小结：次贷危机对中国维护经济金融安全的启示 349
第11章 后危机时代中国经济增长模式转型的战略选择 352
11.1引言 352
11.2当前我国经济增长模式面临的冲击与挑战 353
11.2.1全球金融危机之于我国经济增长模式的外部冲击 353
11.2.2现阶段我国经济增长模式面临的内部矛盾与制约 357
11.3我国经济结构变迁与增长模式分析 360
11.3.1我国经济结构变迁：1978～2008年 360
11.3.2我国经济增长模式分析：基于结构视角 361
11.4我国经济增长模式转型的影响因素分析 373
11.4.1基于需求视角的分析 374
11.4.2基于供给视角的分析 382
11.4.3基于制度视角的分析 385
11.5我国经济增长模式转型的战略选择 390
11.5.1我国经济增长模式转型的基本思路：基于科学发展观视角 390
11.5.2我国经济增长模式转型的路径选择 393
11.5.3我国经济增长模式转型的配套措施与对策建议 396
11.6本章小结 405
第12章 后危机时代中国金融改革和开放的战略选择 406
12.1引言 406
12.2对中国金融改革和开放的反思 407
12.2.1中国30年金融改革和开放的成果 407
12.2.2金融危机对中国金融改革和开放的启示 409
12.3中国金融结构优化与完善 410
12.3.1中国金融结构存在的问题 410
12.3.2中国金融结构优化与完善的政策建议 413
12.4金融自由化与中国金融开放 415
12.4.1中国金融自由化进程回顾与评估 416
12.4.2中国金融自由化改革面临的问题 420
12.4.3深化金融开放的战略措施 422
12.5中国金融改革和开放的未来趋势展望 428
12.5.1中国金融改革和开放的战略目标和基本原则 428
12.5.2中国金融改革和开放的远景展望 429
12.6本章小结 431
第13章 全球多极化制衡体系的构建与中国崛起之路 432
13.1引言 432
13.1.1后危机时代国际经济金融秩序调整的观点综述 432
13.1.2后危机时代国内发展战略的观点综述 438
13.2全球多极化制衡体系构建的历史经验 440
13.2.1 20世纪以来的全球经济发展：金融成为现代经济的核心 440
13.2.2 20世纪以来的经济全球化：美国主导的全球分工和资源配置机制 441
13.2.3世界多极化发展：经济全球化的必然产物 442
13.2.4金融危机：多极化发展的催化剂 443
13.2.5科技创新：与经济危机在互动中永生 444
13.3在构建新的世界多极化制衡体系进程中实现中国崛起 444
13.3.1世界多极化制衡体系：中国的角色定位 445
13.3.2构建世界金融多极化制衡体系 445
13.3.3加快推进产业结构调整，迎接新的世界经济均衡调整进程 448
13.3.4促进内需增长成为新的世界经济增长因素 449
13.4本章小结 450
参考文献 451
后记 459