第一章 总论 1
第一节 财务管理的内容 1
一、企业的组织形式 1
二、财务管理的内容 3
三、财务管理的职能 5
四、财务管理环节 8
第二节 财务管理目标 10
一、财务管理目标概述 10
二、财务目标与经营者 13
三、财务目标与债权人 15
四、财务目标与利益相关者 16
五、企业的社会责任和商业道德 16
第三节 财务管理的原则 18
一、有关竞争环境的原则 18
二、有关创造价值的原则 22
三、有关财务交易的原则 24
第四节 财务管理体制 26
一、企业财务管理体制的一般模式 26
二、集权与分权的选择 27
三、企业财务管理体制的设计原则 29
四、集权与分权相结合型财务管理体制的一般内容 31
第五节 财务管理环境 33
一、技术环境 33
二、经济环境 34
三、法律环境 36
四、金融环境 36
第二章 财务管理基础知识 46
第一节 资金时间价值 46
一、资金时间价值的含义 46
二、一次性收付款项的终值和现值 47
三、年金的终值和现值 49
四、时间价值计算的灵活运用 57
第二节 风险与报酬 58
一、风险的含义 58
二、风险的类型 59
三、风险和报酬 60
四、风险衡量 61
第三章 筹资管理 65
第一节 筹资管理概述 65
一、筹资的概念 65
二、筹资的作用 65
三、筹资的分类 66
四、筹资管理的原则 68
五、企业资本金制度 69
第二节 资金需要量预测 72
一、因素分析法 72
二、销售百分比法 72
三、资金习性预测法 74
第三节 权益资金筹资 77
一、吸收直接投资 78
二、发行普通股股票 81
三、留存收益 89
四、股权筹资的优缺点 90
第四节 负债资金筹资 91
一、银行借款 91
二、发行公司债券 95
三、融资租赁 100
四、商业信用 104
五、负债筹资的优缺点 106
第五节 衍生工具筹资 107
一、可转换债券 107
二、认股权证 112
第四章 资本成本与资本结构 114
第一节 资本成本 114
一、资本成本的含义 114
二、资本成本的作用 115
三、影响资本成本的因素 115
四、个别资本成本 116
五、平均资本成本 118
六、边际资本成本 120
第二节 杠杆原理 120
一、经营杠杆效应 120
二、财务杠杆效应 122
三、总杠杆效应 124
第三节 资本结构 126
一、资本结构的含义 126
二、影响资本结构的因素 127
三、资本结构优化 128
第五章 项目投资管理 135
第一节 项目投资管理概述 135
一、投资的概念和种类 135
二、项目投资的概念与类型 136
三、项目投资的特点与意义 136
四、项目投资决策及其影响因素 137
五、项目投资的程序 139
六、现金流量 140
第二节 项目投资决策评价指标 142
一、非贴现指标 142
二、贴现指标 144
第三节 项目投资决策评价指标的应用 149
一、独立方案的对比与选优 150
二、互斥方案的对比与选优 151
第六章 证券投资管理 156
第一节 证券投资概述 156
一、证券投资的概念和目的 156
二、证券投资的种类 157
三、证券投资的程序 158
第二节 证券投资的收益评价 159
一、债券投资的收益评价 159
二、股票投资的收益评价 163
第三节 证券投资的风险与组合 167
一、证券投资风险 167
二、单一证券投资风险的衡量 168
三、证券投资组合 170
第七章 营运资金管理 175
第一节 营运资金管理概述 175
一、营运资金的概念和特点 175
二、营运资金的管理原则 176
三、营运资金战略 177
第二节 现金管理 181
一、持有现金的动机 182
二、目标现金余额的确定 183
三、现金管理模式 185
四、现金收支管理 187
第三节 应收账款管理 190
一、应收账款的作用 190
二、应收账款的成本 191
三、信用政策 191
四、应收账款的监控 198
五、应收账款的日常管理 202
第四节 存货的管理 202
一、存货的概念和作用 202
二、存货的持有成本 203
三、最优存货量的确定 205
四、存货的控制系统 209
第五节 流动负债管理 209
一、短期借款 210
二、短期融资券 211
三、商业信用 212
四、流动负债的利弊 215
第八章 收益与利润分配管理 217
第一节 收益分配管理概述 217
一、收益分配管理的意义 217
二、收益分配的原则 218
三、收益分配管理的内容 219
第二节 收入管理 221
一、销售预测分析 221
二、销售定价管理 226
第三节 成本费用管理 233
一、成本归口分级管理 233
二、成本性态分析 235
三、标准成本管理 239
四、作业成本管理 247
五、责任成本管理 250
第四节 利润分配管理 255
一、股利政策与企业价值 255
二、利润分配制约因素 260
三、股利支付形式与程序 262
四、股票分割与股票回购 265
第九章 财务预算 269
第一节 财务预算概述 269
一、财务预算的概念 269
二、财务预算的特征与作用 269
三、财务预算的分类与预算体系 270
四、预算工作的组织 272
第二节 预算的编制方法与程序 272
一、预算的编制方法 272
二、预算的编制程序 277
第三节 现金预算与预计财务报表的编制 278
一、现金预算的编制 278
二、预计财务报表的编制 285
第四节 预算的执行与考核 287
一、预算的执行 287
二、预算的调整 288
三、预算的分析与考核 288
第十章 财务控制 292
第一节 财务控制概述 292
一、企业财务控制概念与特征 292
二、财务控制应具备的条件 292
三、财务控制原则 293
第二节 责任中心 293
一、成本中心 294
二、利润中心 297
三、投资中心 299
第三节 内部转移价格 302
一、内部转移价格的含义 302
二、内部转移价格的种类 303
第十一章 财务分析 306
第一节 财务分析概述 306
一、财务分析的意义和内容 306
二、财务分析的方法 307
三、财务报表分析的步骤 311
四、财务分析的原则 311
五、财务分析的局限性 311
六、财务评价 313
七、财务报表的可靠性问题 314
八、财务报表的使用人 315
第二节 财务比率分析 315
一、短期偿债能力比率 320
二、长期偿债能力比率 326
三、营运能力比率 329
四、盈利能力比率 335
五、市价比率 339
第三节 上市公司基本财务分析 341
一、上市公司特殊财务分析指标 341
二、管理层讨论与分析 345
第四节 企业综合绩效分析与评价 346
一、企业综合绩效分析的方法 347
二、综合绩效评价 353
附录 361
附表一 复利终值系数表 361
附表二 复利现值系数表 363
附表三 年金终值系数表 365
附表四 年金现值系数表 367
参考文献 369