第1章 金融工程概述 1
1.1 为什么学习金融工程 1
1.2 金融工程的基本概念 3
1.3 金融工程的核心技术 4
1.4 金融工程的产品市场 9
第2章 无套利定价原理 20
2.1 什么是套利 20
2.2 什么是无套利定价原理 22
2.3 无套利定价原理的一般理论 36
第3章 金融产品创新原理 46
3.1 金融创新概述 46
3.2 需求因素拉动的金融创新 48
3.3 金融产品创新的方法和设计技术 56
第4章 金融风险管理原理 72
4.1 金融风险的几个例子 72
4.2 金融风险产生的理论解释 77
4.3 金融风险的分类 82
4.4 金融风险的管理 85
4.5 市场风险管理的VaR方法 91
4.6 信用风险管理方法 95
第5章 远期外汇与外汇期货 103
5.1 外汇和外汇市场 103
5.2 远期外汇合约 106
5.3 外汇期货 109
第6章 远期利率与利率期货 119
6.1 远期利率合约 119
6.2 短期利率期货交易 125
6.3 债券期货交易 129
第7章 股票指数期货 139
7.1 股票指数期货概述 139
7.2 全球主要股指期货介绍 141
7.3 股指期货的定价 145
7.4 股指期货的交易策略 147
第8章 商品期货的套期保值与套利 153
8.1 商品期货交易简介 153
8.2 商品期货的套期保值交易 155
8.3 商品期货的套利交易 163
8.4 商品期货定价 167
第9章 利率互换与货币互换 179
9.1 利率互换的基本概念 179
9.2 利率互换的定价 183
9.3 货币互换 188
第10章 期权与期权定价 194
10.1 期权的产生 194
10.2 期权的基本概念 196
10.3 期权的价值及其影响因素 200
10.4 期权定价的二叉树方法 204
10.5 Black-Scholes期权定价方法 207
10.6 期权的平价定理及其性质 218
10.7 期权的动态行为 222
第11章 期权的发展与应用 227
11.1 期权组合 228
11.2 期权组合在外汇风险管理中的应用 239
11.3 复杂期权 245
11.4 利率上限与利率下限 251
11.5 认股权证的定价 258
11.6 可转换公司债券定价 262
第12章 案例分析一：外汇风险管理和投机增值 266
12.1 A电子公司外汇风险管理的需求背景 266
12.2 外汇风险管理和投机增值的措施 269
第13章 案例分析二：安然从成功到毁灭 285
13.1 安然的成长史 286
13.2 管理混乱与投资失误 289
13.3 利用金融衍生工具的会计造假手段 294
第14章 案例分析三：土地批租与农民安置中的金融创新方案 308
14.1 背景描述及相关主体的利益诉求分析 308
14.2 方案的设计 310
14.3 本方案与传统方案的比较 314
14.4 农民的就业安置及前景分析 316
第15章 案例分析四：可转换债券定价与条款价值分析 318
15.1 我国可转换债券的发展历程 318
15.2 可转换债券的条款变化 323
15.3 可转换债券的条款价值计算 348
附录 上海虹桥机场可转换公司债券条款 350
主要参考文献 355