第一章 信用交易及其在我国的发展探讨 1
一、信用交易概述 1
二、我国开展证券信用交易的探讨 7
第二章 信用交易发展历史和现状 15
一、信用交易的历史渊源 15
二、信用交易在美国的发展 16
三、日本信用交易发展 22
四、台湾的信用交易发展 29
第三章 信用交易的模式比较与模式设计 36
一、信用交易模式的分类 36
二、美、日、台信用交易模式比较 38
三、我国的信用交易模式选择 47
附：各国和地区信用交易制度比较 50
一、客户资格条件 54
第四章 信用交易的资格条件 54
二、证券商的资格要求 58
三、证券资格：可作融资融券的证券标准 61
第五章 信用交易的运作机制 68
一、信用交易的账户设置 68
二、委托保证金 71
三、融资流程与额度控制 75
四、融券流程与额度控制 79
五、融资融券的除权处理 81
六、信用交易的有关费用 83
第六章 证券商的转融通业务 85
一、证券商对客户融资的资金来源 85
二、证券商对客户融券的借券来源 87
三、证券金融公司的地位和作用 89
四、转融通的工具 95
五、转融通的操作流程 97
六、资券转融通连环交易方式 100
七、抵押和融券的限额 101
八、融券差额证券的取得 102
九、转融通的结构规模 107
第七章 信用交易监管 111
一、监管部门及其职能 111
二、信用交易的法律监管 113
三、信用交易余额的统计与公布 116
四、特殊股票问题 117
五、信用交易监管的主要工具 118
六、对个人融资融券额度的限制 124
附1：证券信用的风险放大机制 127
附2：中国台湾信用交易各项政策调整历年统计 128
附3：中国台湾融资融券保证金综合管理实例 134
第八章 信用交易的影响 138
一、调整保证金比率的影响 139
二、融资融券量变动的影响 146
三、股票抵押对股市的影响 149
四、卖空交易及其市场效果 150
附录 155
附录一 美国证券公司协会有关信用账户的标准开户合同 155
附录二 美国证券公司借券合同示例 162
附录三 中国台湾复华公司融资融券契约书 173
附录四 中国台湾复华公司转融通契约书 178
附录五 中国台湾证券金融事业管理规则 178
附录六 中国台湾证券商办理有价证券买卖融资融券管理办法 189
附录七 中国台湾证券交易所股份有限公司证券商办理有价证券买卖融资融券业务操作办法 196
附录八 中华人民共和国现行法律法规中有关信用交易的条款 209
主要参考文献 215
后记 217