第一部分 财务分析原理与方法 1
第一章 财务分析原理 1
一、财务分析的涵义 1
二、财务分析的内容 2
三、财务分析的目的 4
四、财务分析所依据的资料 6
五、企业财务分析的种类 7
六、财务分析技术方法 8
第二章 短期偿债能力分析 18
一、短期偿债能力分析的意义 18
二、营运资金分析 18
三、短期偿债能力主要指标分析 23
四、影响短期偿债能力的其他项目分析 28
第三章 长期偿债能力分析 30
一、长期偿债能力分析的意义 30
二、运用损益表分析长期偿债能力 30
三、运用资产负债表分析长期偿债能力 34
四、影响长期偿债能力的特殊项目分析 37
第四章 营运能力分析 41
一、流动资产周转情况分析 41
二、固定资产周转情况分析 46
三、总资产周转情况的分析 47
第五章 获利能力分析 48
一、获利能力的基本考核指标 48
二、股份制企业的获利能力分析 50
三、获利能力综合分析系统 55
第六章 财务状况的趋势分析 61
一、比较财务指标和财务比率 61
二、比较会计报表的金额 62
三、比较会计报表的构成 67
第七章 财务状况的综合分析 70
一、杜邦分析法 70
二、财务比率综合评价法 73
第八章 流动资产分析 77
一、流动资产的分析指标 77
二、影响流动资金周转的因素分析 80
三、加速流动资金周转的直接效果 81
四、流动资产在全部资产中所占的结构比例 82
五、应收帐款的分析 83
六、呆帐分析 86
七、存货管理分析 89
八、流动资产使用效果分析 91
九、流动资产运用的比率分析 93
第九章 固定资产与无形资产分析 95
一、固定资产构成情况的分析 95
二、固定资产新旧程度分析 96
三、固定资产增减变化的分析 97
四、固定资产利用效果的分析 99
五、固定资产占用分析 103
六、无形资产增减变动分析 104
七、无形资产利用效果分析 104
第十章 投资分析 106
一、投资效益分析 106
二、投资风险分析 115
三、债券投资的安全性分析 122
第十一章 资金成本分析 125
一、资金成本的涵义 125
二、资金成本的计算 126
三、资金成本的分析 131
第十二章 负债及所有者权益分析 135
一、负债总量分析 135
二、负债比率分析 136
三、所有者权益总量分析 143
四、所有者权益比率分析 144
第十三章 经营收入分析 149
一、营业收入变动及其原因分析 149
二、产品销售数量增长或完成情况分析 150
三、产品销售数量变动原因分析 151
第十四章 成本分析 157
一、成本分析的意义 157
二、成本分析的一般模式 157
三、直接材料成本差异分析 158
四、直接人工成本差异分析 160
五、制造费用成本差异分析 162
第十五章 销售利润分析 167
一、销售利润分析的意义 167
二、影响销售利润的因素分析 167
第十六章 企业经济效益分析 172
一、经济效益指标体系 172
二、经济效益分析方法 174
三、经济效益因素分析 182
第十七章 企业竞争能力分析 192
一、企业竞争能力的含义 192
二、竞争能力的综合分析 192
三、竞争手段分析 195
四、竞争策略分析 201
第十八章 企业应变能力分析 203
一、国家产业政策调整的应变能力分析 203
二、原材料、燃料、动力涨价的消化能力分析 207
三、国家财政、信贷、税收政策变化的应变对策分析 211
第十九章 会计报表分析 214
一、投资人对会计报表分析 214
二、债权人对会计报表分析 218
三、企业管理者对会计报表分析 224
第二十章 财务报告评价 235
一、财务报告的内容 235
二、财务报告评价指标 236
三、财务报告评价指标的计算 238
第二部分 案例 243
第一章 盈利能力、偿债能力和营运能力分析案例 243
一、某起重运输机械集团公司财务分析 243
二、某轴承工业集团财务分析 245
三、某百货大楼财务分析 248
四、某菜行财务分析 251
五、某药房财务分析 253
六、某股份有限公司新品商行盈利情况分析 255
第二章 流动资金使用效果分析案例 257
一、新华毛纺厂流动资金使用效果分析 257
二、宏光毛纺厂如何计算流动资金周转加速率 259
第三章 存货周转率与应收帐款比率分析案例 262
一、永新鞋业股份有限公司存货周转率简析 262
二、通利塑料管材股份有限公司存货周转率简析 263
三、某百货大楼存货周转率简析 264
四、正阳纺织品商店存货周转率简析 265
五、袼民菜行存货周转率简析 266
六、大华机械制造有限公司应收帐款比率分析 267
第四章 固定资产利用效果分析案例 269
一、华兴衬衫厂结合生产安排对固定资金利用效果的分析 269
二、某企业对增加固定资产利用效益的分析 272
第五章 筹资与投资分析案例 274
一、华西工程塑料股份有限公司最优筹资方案的选择分析 274
二、关于引进设备投资回收期的分析 276
三、对增设稻草板分厂投资收益率的分析 279
四、利达电焊条厂长期投资净现值分析 281
五、振兴塑料制品厂长期投资现值指数分析 283
六、晨光企业集团公司投资管理的分析 285
第六章 企业资金结构分析案例 288
一、大东建材股份有限公司资金结构分析 288
二、某五金交电公司五月份结算资金占用分析 291
第七章 成本分析案例 295
一、金马铸造厂应用功能成本分析研究降低成本的途径 295
二、宏信叉车厂目标成本降低率的预测 299
第八章 销售利润分析案例 304
一、前进家具总厂运用因素分析法预测产品销售利润 304
二、东兴织布厂运用本、量、利分析法分析亏损原因 308
三、华新金属制品股份有限公司利润敏感性分析 310
第九章 企业经济效益分析案例 313
一、永新百货公司和长乐百货公司经济效益的对比分析 313
二、独家商品的效益分析 318
第十章 企业发展能力分析案例 321
一、市场占有状况综合分析案例 321
二、产品成本和价格的竞争能力分析案例 321
三、调整产品规格结构，增加收益，抵补涨价影响的分析案例 323
四、调整产品品种结构，增加收益，抵补涨价影响的分析案例 323
附录 企业财务通则 325