第1章 经济资本的涵义与作用 1
经济资本与监管资本和账面资本的区别 1
监管资本的管理 5
经济资本的主要作用与基本计量方法 9
小结 22
第2章 波动性与资本配置 23
资本配置 24
RAROC框架下的资本配置 26
尾端风险配置 27
风险贡献配置 28
资本的重新配置 31
可能的解决方案 32
小结 33
第3章 经济资本模型的概念框架 35
经济信用资本模型 37
违约损失率 43
违约风险暴露 48
违约相关性 50
小结 51
第4章 清收风险与经济资本 53
违约损失率和预期违约损失率 53
经济信用资本 55
渐近单风险因子模型 56
违约率和违约损失率协同变动的证据 57
模型化违约损失率和违约率 59
违约损失率的分布 60
资本模型、资本函数和弹性 63
第一个实施陷阱：违约损失率的错误度量 65
第二个实施陷阱：预期违约损失率的错误估计 67
小结 69
第5章 零售信用卡投资组合的经济资本 70
独特的资本建模 70
信用卡的信用风险资本模型 72
AVC/LDC信用风险资本模型 76
循环信托证券化 82
小结 84
第6章 交易对手信用风险的经济资本 86
概论 86
交易对手信用风险暴露 87
交易对手风险暴露的度量 89
贷款投资组合的经济资本 96
从潜在只违约角度考察交易对手风险的经济资本 99
从潜在经济价值损失角度考察交易对手风险的经济资本 102
小结 110
第7章 证券化资产的经济资本 111
经济资本模型 112
渐近单风险因子框架 113
Pykhtin-Dev模型 115
Gordy-Jones模型 125
小结 131
第8章 市场风险的经济资本 133
企业的风险资本 134
市场风险的监管资本 135
市场风险资本的计算 140
小结 145
第9章 操作风险的经济资本 146
操作风险的度量 149
操作风险的识别 151
控制环境关键风险驱动因子的评级 154
商业环境关键风险驱动因子的评级 156
操作风险评级度量模型和经济资本 161
操作风险的经济资本 163
压力测试 165
小结 166
第10章 经济资本和风险利润度量 167
决定合理的经济资本水平 167
计算与配置经济资本 170
一般利润的度量 174
其他可供选择的方法 176
小结 180
第11章 基于评级的风险因子模型 182
账面价值会计下的一般模型框架 185
账面价值会计下的渐近损失分布 188
按市值估价下的渐近损失分布 197
对于未分散异质风险的投资组合的资本调整 199
替代风险度量的渐近特征 207
小结 214
第12章 投资组合子项目的经济资本配置 215
问题的背景和经济资本模型 216
风险度量的例子 218
风险贡献和可微风险度量 220
风险贡献的例子 227
小结 234
第13章 非线性资本配置 235
非线性风险的度量和配置 236
具体的实施 241
小结 242
第14章 经济资本建模中的设计选择：损失函数法 243
参数估计 245
估计资本要求 246
损失函数 247
小结 253
第15章 经济资本管理系统建设规划 255
总体架构与功能模块规划 255
系统建设规划 260
数据集市建设与管理 263
系统咨询式实施 269
小结 274