《意见分歧资产定价模型与定期信息披露 理论和中国经验》PDF下载

图书介绍：传统的资产定价理论假设投资者对股票未来收益具有一致的预期，在这一假设下，我们可以通过分析一个“代表性”投资者的效用函数和投资消费决策从而得到风险资产的均衡价格。然而，现实环境中的投资者很难就股票未来收益达成一致，因此异质预期或意见分歧假设更加符合股票市场的实际情况。本书应用国外最新的意见分歧资产定价理论成果，深入细致地分析A股市场定期信息披露前后的股价反应，为我们深入理解定期信息披露的股价效应及投资者的信念修正过程提供了一个全新的思路。