第一篇 概论 4
1．货币市场沿革 4
1.1 货币市场定义 4
1.2 货币市场演进 7
1.3 货币市场功能 37
1.4 票券商之角色 38
1.5 专业票券商（票券金融公司）造市功能 39
2．货币市场交易工具 44
2.1 票券商专属业务之交易工具 44
2.2 票券商兼营证券业务之交易工具 66
3．信用工具关系人之权利义务 80
3.1 短期票券法律属性 80
3.2 短期票券重要关系人之权利义务 84
3.3 债券交易工具法律属性 90
3.4 债券重要关系人之权利义务 96
3.5 附条件交易之法律性质 99
第二篇 市场实务 104
4．初级市场 104
4.1 融资性商业本票 104
4.2 国库券 113
4.3 可转让银行定期存单 115
4.4 银行承兑汇票 118
4.5 商业票据 120
4.6 外币商业本票 123
4.7 短期票券延伸工具 129
4.8 初级市场特色 137
5．次级市场 144
5.1 票券卖出及买入业务 144
5.2 外币票券卖出及买入业务 163
5.3 债券买入及卖出业务 168
5.4 外币债券买入及卖出业务 176
5.5 附条件交易 183
5.6 经纪业务 188
5.7 次级市场特色 189
6．拆款市场及短期利率指标 198
6.1 拆款市场发展经过 198
6.2 拆款市场运作方式 201
6.3 拆款市场资金供需结构 209
6.4 拆款市场与货币政策的关联 216
6.5 拆款市场现存问题 219
6.6 外币拆款 222
6.7 利率指标 229
7．公开市场操作 246
7.1 公开市场操作 246
7.2 公开市场操作方式及流程 249
7.3 公开市场操作标的 253
7.4 公开市场操作概况 254
7.5 公开市场操作方式新发展 258
8．票债券交易税负规定与帐务处理 266
8.1 票券交易所得税规定与帐务处理 266
8.2 债券交易所得税规定与帐务处理 287
8.3 票债新所得税制对市场潜在影响 298
8.4 票债券交易之其他税赋规定简介 301
第三篇 营运管理 316
9．信用风险管理 316
9.1 信用风险 316
9.2 信用风险管理架构 320
9.3 授信风险管理 322
9.4 其他信用风险管理 338
9.5 信用评等 340
10．利率风险管理 354
10.1 利率风险 354
10.2 利率预测及指标应用 355
10.3 利率期限结构 366
10.4 利率风险衡量 369
10.5 利率风险管理方法 378
10.6 利率风险管理趋势 381
11．流动性风险管理 386
11.1 流动性风险 386
11.2 流动性风险产生因素 387
11.3 流动性风险管理规范 388
11.4 流动性风险管理方法与策略 394
12．作业风险管理 406
12.1 作业组织架构与流程 406
12.2 票券集中保管结算交割制度 410
12.3 其他作业风险管理 425
13．内部控制、法令遵循与内部稽核管理 436
13.1 内部控制 436
13.2 内部稽核 438
13.3 法令遵循制度 442
14．衍生性金融商品及风险管理 447
14.1 远期利率协定 447
14.2 利率交换 453
14.3 利率期货 463
14.4 债券选择权 476
14.5 转换公司债资产交换 486
第四篇 货币市场未来展望 502
15．货币市场现状及未来展望 502
15.1 专业票券商家数减少 502
15.2 票券市场近年规模萎缩 503
15.3 票券商业务发展及未来新商品开发方向 507
15.4 流动性支撑机制常态化 514
15.5 专业票券金融公司存在的必要性 519
15.6 结论与建议 521
附录 529
附录A 货币市场大事纪 529
附录B 货币市场管理法规 597
附录C 货币市场历年业务量重要统计 619
附录D 票保结算交割统计 625
参考文献 639
索引 647