导论 1
一、选题背景和意义 1
二、国内外文献综述 4
三、研究范围的界定 7
四、本文的主要内容与结构安排 9
五、研究方法、研究采用的技术路线 10
六、主要创新点与难点 11
第一章 风险规避与商业银行资本结构理论透析 13
第一节 风险规避、资本结构的概念界定 13
一、风险规避的涵义 13
二、资本的涵义 14
三、资本结构概念的界定 15
第二节 资本结构理论发展演进 16
一、早期的资本结构理论评述 16
二、现代资本结构理论评述 16
三、新的资本结构理论评述 17
四、后资本结构理论评述 19
第三节 基于风险规避的商业银行资本结构理论透析 19
一、商业银行最优资本结构 20
二、风险规避与商业银行融资结构 21
三、风险规避与商业银行股权结构 23
四、小结 27
第二章 风险规避与中国商业银行资本结构现状分析与评价 29
第一节 中国商业银行风险现状分析与评价 29
一、安全性分析 29
二、流动性分析 32
三、盈利性分析 35
第二节 中国商业银行核心资本结构与风险规避现状分析与评价 38
一、中国商业银行核心资本比例现状与风险规避评析 38
二、中国商业银行核心资本结构现状与风险规避评析 40
三、中国商业银行股权结构现状与风险规避评析 45
第三节 中国商业银行附属资本结构与风险规避现状分析与评价 52
一、中国商业银行附属资本比例现状与风险规避评析 52
二、中国商业银行附属资本结构现状与风险规避评析 54
第四节 小结 58
第三章 资本结构对商业银行安全性的影响及实证分析 60
第一节 文献梳理 60
第二节 数据与理论模型 61
第三节 回归分析 69
第四节 实证结论 72
第四章 资本结构对商业银行流动性的影响及实证分析 73
第一节 文献梳理 73
第二节 数据与理论模型 74
第三节 回归分析 80
第四节 实证结论 83
第五章 资本结构对商业银行盈利能力的影响及实证分析 85
第一节 数据与理论模型 85
第二节 回归分析 94
第三节 实证结论 95
第六章“三性”原则下的商业银行资本结构与风险规避 97
第一节 中国商业银行资本结构与风险规避关系的特征事实 97
一、中国商业银行资本结构的特征事实 97
二、中国商业银行资本结构与风险规避之间的关联性 99
第二节 商业银行“三性”原则对资本结构与风险规避关系的影响 101
一、“三性”原则与商业银行经济资本 101
二、经济资本条件下的商业银行资本结构与风险规避 102
第三节“三性”原则下对资本结构与风险规避的实证分析 104
第七章 中国商业银行资本结构优化的总体思路 113
第一节 商业银行资本结构特征的国际比较及借鉴 113
一、美国商业银行资本结构特征及启示 113
二、日本商业银行资本结构特征及启示 115
三、韩国商业银行资本结构特征及启示 118
四、小结 119
第二节 中国商业银行资本结构优化目标 119
一、最优资本结构模型 119
二、中国商业银行资本结构优化目标的现实选择 121
第三节 中国商业银行资本结构优化的策略 123
一、以优化资本结构为目标的制度派 123
二、以技术达标为目标的技术派 124
三、小结 125
第四节 中国商业银行资本结构优化的路径 126
一、国家相对控股，股权适度集中 126
二、优化附属资本结构，扩展资本来源渠道 127
三、以经济资本管理为核心，逐步实现全面价值管理 128
第八章 现阶段中国商业银行资本结构优化的具体措施 130
第一节 引进战略投资者，优化商业银行股权结构 130
一、引进战略投资者的背景和意义 130
二、国内商业银行引进境外战略投资者的效应分析 132
三、国内商业银行引进境外战略投资者的经营效率的实证分析 136
四、国内商业银行引进境外战略投资者的风险分析 142
五、引进境外战略投资者的策略 143
第二节 提高附属资本比例，多元化附属资本结构 144
一、发行次级债券 145
二、发行混合资本债券 149
三、积极发挥可转换债券的筹资潜能 151
四、增提重估准备和超额减值准备 152
第三节 建立健全中国商业银行资本结构优化的制度环境 152
一、树立资本结构战略管理观念，建立以经济资本为基础的资本结构管理体系 152
二、营造健康、公平的商业银行经营环境 154
三、规范商业银行市场退出制度 156
四、发展和完善资本市场 156
总结与展望 159
总结 159
展望 161
参考文献 162
后记 171