第一章 导论 1
第一节 选题背景与研究目的 1
一 选题背景 1
二 研究目的 2
三 研究范围的界定 2
第二节 国内外研究动态 3
一 农村金融与农村经济关系的研究 3
二 农村金融改革研究 4
（一）农村信用社改革研究 4
（二）农业银行改革研究 5
（三）农业发展银行改革研究 6
三 其他农村金融问题 7
（一）农户家庭的金融行为研究 7
（二）农村中小企业融资困境研究 8
（三）农村资金外流问题 8
第三节 研究框架和主要研究内容 9
一 研究框架 9
二 主要研究内容 9
第四节 研究方法与数据来源 11
一 研究方法 11
（一）历史分析法 11
（二）比较研究法 11
（三）图表分析法 12
（四）计量经济方法和数理经济方法 12
（五）实地调查与二手资料剖析法 12
二 数据来源 12
第五节 创新点与不足 13
第二章 农村金融发展理论与我国农村金融发展的历史沿革 15
第一节 农村金融发展理论及其实践范式 15
一 农村金融抑制与农业补贴信贷范式 15
二 农村金融深化与农村金融市场范式 16
三 农村金融约束与农村金融不完全市场范式 17
第二节 我国农村金融发展的历史沿革和反思 18
一 农贷制度的陨落与农村金融制度变迁的初始环境 18
二 新中国成立后农村金融体制的变迁 20
（一）第一阶段（1951—1978年）：央行一元独尊 20
（二）第二阶段（1979一1993年）：恢复和成立新的金融机构，探索农村金融市场组织多元化发展 21
（三）第三阶段（1994—1997年）：农村政策性、商业性和合作性金融“三足鼎立” 22
（四）第四阶段（1998—2005年）：防范金融风险与农村金融体制改革深化 22
（五）第五阶段（2006年）支持新农村建设的农村金融新政 24
三 农村金融体制改革的总结与反思 25
第三节 本章小结 26
第三章 农村金融发展与农村经济增长的实证研究 27
第一节 文献回顾及问题的提出 27
第二节 农村经济与农村金融发展的互动性研究 30
一 指标选择、数据及初步分析 31
（一）指标选择 31
（二）数据的初步分析 33
二 农村经济与农村金融互动关系的经验分析 34
（一）农村经济与农村金融发展的典型相关分析 34
（二）农村经济和农村金融发展的协整分析与granger因果关系 36
（三）结果解释分析 41
第三节 农村金融发展对农村经济增长的贡献性研究 43
一 前提假设、指标选择与数据 43
（一）前提假设 43
（二）指标选择 43
（三）数据的初步分析 45
二 农村金融对农村经济贡献的多变量var系统分析 46
（一）变量的平稳性检验 46
（二）基于多变量var系统的协整分析 47
三 农村金融对农村经济贡献的三变量vec模型估计 51
（一）三变量误差修正模型估计的一般原理 51
（二）三变量var系统组合及其协整检验 53
第四节 结论与思考 60
第四章 农村金融体制突破（一）：传统金融机构改革 63
第一节 农村金融需求层次与农村金融机构的市场格局 63
第二节 农信社新一轮体制改革：完善法人治理结构，增强服务功能 66
一 新一轮农信社改革的内容及其成效 66
二 农信社改革进一步深化的方向及措施 68
（一）完善法人治理结构 68
（二）维护和保持县级联社的独立法人地位 71
（三）落实农村社区金融机构政策，增强服务功能 71
第三节 农业发展银行业务拓宽：一体两翼，支持新农村建设 72
一 农业发展银行的改革背景和内容 72
（一）推行“四个统筹” 73
（二）构建“一体两翼”的整体业务布局 73
二 农业发展银行进一步巩固改革成果的措施 73
（一）调整农发行的职能定位 74
（二）完善粮棉油收购融资，适应粮棉油流通体制改革的新情况 74
（三）实行政策性和经营性业务分开的体制改革，尝试商业化和市场化运作 74
（四）立法明确农发行的权力与义务，保障其规范化、程序化、法制化运营 75
第四节 农业银行“蓝海战略”：面向“三农”，服务县域 75
一 农业银行股改中面向“三农”的改革内容和试点进展 75
（一）农业银行面向“三农”的改革内容 76
（二）农业银行面向“三农”和县域“蓝海市场”战略的试点进展 76
二 农业银行实施“蓝海战略”的进一步思考和措施 78
（一）明确农行在农村金融市场中的战略定位：农村商业金融高端市场 78
（二）完善农行“一行两制”的改革思路：保持“三农”业务的独立性 79
（三）挖掘县域“蓝海市场”：拓宽农村金融服务业务渠道 80
第五节 本章小结 81
第五章 农村金融体制突破（二）：新型金融机构建设 83
第一节 农村新型社区性金融机构发展的逻辑起点：民间金融正规化 84
一 民间金融的范畴、优势和普遍有效性 84
二 民间金融发展成农村新型社区性金融机构的理论依据 86
第二节 农村资金互助社：合作性金融，形成合作 88
一 农村资金互助社的优势 88
二 农村资金互助社的试点与发展中的问题 91
三 支持农村资金互助社发展的对策建议 94
（一）发挥货币政策引导作用 94
（二）实行差别存款利率 94
（三）建立商业银行商业批发与农村资金互助社服务零售互惠机制，及配套的担保体系 94
（四）出台资金互助社联合农民专业合作社的相关政策，走资金与生产联合之路 95
第三节 村镇银行：商业性金融，促进竞争 95
一 村镇银行试点的表现及正面效应 95
（一）试点村镇银行的表现 96
（二）试点村镇银行的信贷模式和正面效应 98
二 村镇银行的发展及面临的问题 99
（一）增资扩股，资产规模和盈利水平不断提高 100
（二）立足本土化发展，创新运作模式 100
三 支持村镇银行发展的对策建议 103
（一）拓宽资金渠道，解决资金不足问题 103
（二）放开农村信贷利率限制 103
（三）创新产品与服务 104
（四）加强本土化人才培养 104
（五）优化地方政府的功能定位，加快政策措施配套 105
第四节 本章小结 105
第六章 农村金融微观需求主体行为洞悉与融资困境解析 107
第一节 农户家庭金融行为洞悉 107
一 问题的提出和文献综述 107
二 农户家庭金融行为的理论分析 110
三 农户家庭金融行为的经验分析：联立方程的gmm估计 113
（一）模型构建、变量选择与数据来源 113
（二）估计方法和估计结果 114
四 农户家庭收入支配金融行为的习惯分析：基于收入分解视角 116
（一）农户家庭消费与各种来源收入的关系 117
（二）农户家庭投资与各种来源收入的关系 118
（三）农户家庭储蓄与各种来源收入的关系 119
五 农户家庭借贷行为分析：调研文献归纳 121
六 结论 123
第二节 现行金融体制下农村中小企业融资困境解析 124
一 文献回顾及中小企业融资约束成因的梳理归纳 124
（一）金融机构结构方面约束贷款可获得性的成因 126
（二）信贷基础结构方面约束贷款可获得性的成因 127
二 中小企业融资困境的经济学解释 129
（一）信贷风险责任制度和中小企业诚信缺失共同导致“信贷配给” 129
（二）过度集中集权的信贷管理和过高的不良资产率共同导致“利率抑制” 132
三 现行金融体制下的中小企业融资困境分析 133
（一）商业银行改革造成县域金融供给“真空” 133
（二）统一货币政策和无差别信贷政策形成中小企业融资的“手铐脚镣” 135
（三）面向农村中小企业的信用担保体系能力有限 136
（四）基于中小企业融资困境框架的分析与补充 137
四 解构农村中小企业融资困境的对策 138
（一）建立多层次的银行融资体系 138
（二）进行更为实质性的信贷基础结构建设 140
第三节 本章小结 142
第七章 农村金融机制改进（一）：引导资金回流 144
第一节 农村资金外流的历史与现状、影响及原因剖析 144
一 农村资金外流的历史与现状分析 144
（一）1978—2006年农村金融机构资金外流情况：1994年后为“净流出” 145
（二）1998—2006年农村信用社资金外流情况：2003年后外流速度递增 148
（三）邮政储蓄资金外流：几乎是只出不进的“抽水机” 151
二 农村资金外流对农村经济的影响的实证分析 152
（一）变量定义、数据来源和研究方法 153
（二）变量估计和经验分析 156
（三）结论 161
三 农村资金外流的原因与渠道剖析 163
（一）农村资金外流的原因 163
（二）农村资金外流的渠道 165
第二节 农村资金回流的机制改进 167
一 现有的农村资金回流机制及其存在的问题 167
（一）邮政储蓄资金回流政策没有明确措施，缺乏激励机制，资金依旧大量上划，支农业务门槛高 169
（二）农村信用社以产权改革为主导的改革，强化了其商业盈利性；县域内其他金融机构缺乏将新增存款投放当地的动力和压力，与此对应的独立考核机制也尚未出台 169
二 农村资金回流机制改进的理论模型 170
三 政策建议与措施 174
（一）发挥宏观货币政策工具作用，合理引导金融资源向农村地区配置 174
（二）加快利率市场化改革，发挥利率的调节作用，引导信贷资金回流农村 175
（三）完善农村金融服务体系，降低农村金融市场的准入制度，通过培养竞争性的农村金融市场刺激资金回流 175
（四）增强农村金融机构抗风险能力，建立风险补偿机制，保障资金回流 176
（五）搞好货币政策、财政政策协调配合，以财政政策为杠杆撬动资金回流 176
第三节 本章小结 177
第八章 农村金融机制改进（二）：推动农村金融产品创新增效 179
第一节 小额信贷效率改进研究 179
一 我国小额信贷的实践历程及总结评价 179
（一）我国小额信贷的实践历程 179
（二）中国小额信贷的总结评价 182
二 探索多功能性小额信贷，改进小额信贷效率 182
（一）我国小额信贷功能的定位 182
（二）改进我国农村小额信贷效率的策略 184
第二节 农地经营权抵押贷款——武汉的创新实践 187
一 武汉农村综合产权交易所及农地经营权抵押贷款产品的创新 187
（一）将“土地承包权”与“土地经营权”两个概念分离，做到“依法可控” 189
（二）探索开放式的土地经营权评估机制，力求“合理估价” 189
（三）加大风险防范与控制，注重“风险规避” 189
二 武汉农地经营权抵押贷款的实践进展 189
（一）企业农地流转交易的主要特点 190
（二）企业农地经营权抵押贷款的主要特点 194
三 推广农地经营权抵押贷款的制度框架及建议 196
（一）调整农地产权关系，实现农地经营权抵押贷款的合理化 197
（二）完善法律法规，实现农地经营权抵押贷款的合法化 197
（三）以配套政策措施和风险防范措施实现农地经营权抵押贷款的规范化 198
第三节 本章小结 200
参考文献 202