第一章 炒股前的准备工作 1
1.1 股票的基本常识 2
1.1.1 什么是股票 2
1.1.2 股票的作用 2
1.1.3 股票的特点 3
1.1.4 股票价值与价格 4
1.1.5 股票与债券的区别 4
1.2 股票的种类 5
1.2.1 普通股与优先股 5
1.2.2 国家股、法人股和公众股 7
1.2.3 A股、B股、H股、L股、S股和N股 8
1.2.4 ST股 9
1.2.5 其他股票的分类 10
1.3 了解股票指数 11
1.3.1 股票指数的计算 11
1.3.2 上证指数 12
1.3.3 深证指数 12
1.3.4 其他著名股票指数 13
1.4 熟悉股市术语 15
1.4.1 股票术语 16
1.4.2 股价术语 16
1.4.3 股票发行术语 17
1.4.4 股市术语 19
1.4.5 盘口术语 23
第二章 了解股票市场 25
2.1 简单了解股市 26
2.1.1 股市中涉及哪些参与者 26
2.1.2 股市具体有哪些作用 27
2.1.3 股市的职能 28
2.1.4 股票的发行价格 29
2.1.5 股票的交易时间 30
2.2 股票发行市场 30
2.2.1 什么是股票发行市场 30
2.2.2 股票发行市场有哪些特征 31
2.2.3 股票发行市场的构成 31
2.2.4 股票在股市中的发行方式 32
2.2.5 首次公开发行 34
2.2.6 增发股票 34
2.2.7 发行股票的基本条件 34
2.2.8 股票上市的基本原则 35
2.2.9 股票上市的基本过程 36
2.3 股票交易市场 37
2.3.1 什么是股票交易市场 37
2.3.2 股票交易市场的构成 37
2.3.3 股票交易市场的功能 38
2.3.4 股票的交易方式 39
2.4 股票市场中的监管机构 40
2.4.1 股票市场中的证券公司 40
2.4.2 我国的两大证券交易所简介 41
2.4.3 证券交易所在股市中的作用 42
2.4.4 证券交易所的组织形式 42
2.4.5 证券交易所的业务 43
2.4.6 证券管理机构 44
2.4.7 证券经营机构 44
第三章 了解股份公司 45
3.1 股份公司相关知识 46
3.1.1 股份公司的种类 46
3.1.2 股份公司的特点 46
3.1.3 股份公司的组织结构 47
3.1.4 股东大会 48
3.1.5 董事会 48
3.1.6 监事会 50
3.1.7 经理 51
3.2 股份公司的重组与合并 52
3.2.1 股份公司申请重组的条件 52
3.2.2 公司重组行为的界定 53
3.2.3 股份公司重组的内容 53
3.2.4 公司重组的一般程序 54
3.2.5 公司的合并 55
3.2.6 股份公司合并的目的 55
3.3 股份公司的解散与清算 56
3.3.1 股份公司宣布解散的条件 56
3.3.2 股份公司解散时的清算 57
3.3.3 股份公司解散的流程 57
3.4 上市公司利润分配 58
3.4.1 股东如何从公司获取利益 58
3.4.2 股息与红利的来源 58
3.4.3 股份公司利润的分配原则 59
3.4.4 公司分红派息的方式 60
3.4.5 股份公司送红股的利弊 60
3.4.6 股民获得公司股利的条件 61
3.5 上市公司的信息披露 61
3.5.1 招股说明书 62
3.5.2 上市公告书 62
3.5.3 定期报告 64
3.5.4 临时报告 65
3.5.5 重要会议公告 66
3.5.6 利润分配公告 67
3.5.7 配股公告 68
3.5.8 重要事件公告 69
3.5.9 公司收购、兼并、控股公告 69
第4章 投资者如何进入股市 71
4.1 投资者如何开户 72
4.1.1 了解股票买卖的整个流程 72
4.1.2 证券账户是什么 73
4.1.3 不允许办理证券账户的情况 73
4.1.4 资金账户又是什么 74
4.1.5 证券账户与资金账户在股市中的作用 74
4.1.6 开设账户的前期准备 75
4.1.7 开设账户的两种方式 76
4.1.8 资金的第三方托管 77
4.2 如何买卖股票 77
4.2.1 委托的内容与方式 77
4.2.2 开市前的集合竞价 78
应用示例——如何通过集合竞价产生开盘价 80
4.2.3 连续竞价的含义与结果 81
应用示例——连续竞价的过程 82
4.3 股票交易的规则 84
4.3.1 股票竞价成交的原则 84
4.3.2 股票买卖的委托原则 84
4.3.3 T+0股票交易制度 85
4.3.4 T+1股票交易制度 86
4.3.5 T+3交易制度 86
4.3.6 涨跌停板制度 87
4.3.7 股票停牌制度 88
4.3.8 禁止内幕交易 89
4.4 新股的购买 89
4.4.1 上市公司首次公开募股流程 89
4.4.2 申购新股的一般流程 90
4.4.3 新股申购的技巧 91
4.4.4 新股不可重复申购 92
第5章 从基本面把握股票涨跌 93
5.1 从宏观层面分析股市 94
5.1.1 宏观经济分析的意义 94
5.1.2 GDP对股票市场的影响 94
5.1.3 利率变动对股市的影响 95
应用示例——央行利率调整对上证指教的影响 96
5.1.4 汇率变动对股市的影响 97
应用示例——汇率变化对银行股的影响 98
5.1.5 通货膨胀对股市的影响 100
5.1.6 通货紧缩对股市的影响 100
5.1.7 国家经济政策对股市的影响 101
5.1.8 全球经济形势对股市的影响 103
应用示例——全球经济形势对中国股市的影响 104
5.1.9 国际国内突发重大事件对股市的影响 105
应用示例——云南地震对中国股市的影响 105
5.2 从行业层面分析股市 107
5.2.1 行业的分类 107
5.2.2 行业分析的内容 110
5.2.3 行业市场结构分析 110
5.2.4 行业与板块分析在股票投资中的作用 112
5.2.5 行业性质的分析 113
5.2.6 对行业的生命周期进行分析 114
5.2.7 经济周期对行业的影响 115
5.3 从公司层面分析股市 116
5.3.1 上市公司品牌的分析 116
腾讯控股（00700）——品牌价值影响股价 116
5.3.2 分析公司产品竞争力 117
5.3.3 分析公司行业地位 118
5.3.4 分析公司经营管理能力 119
5.3.5 公司盈利能力预测 122
5.3.6 分析公司成长能力 122
5.3.7 上市公司的主要财务报表 123
5.3.8 财务分析的主要目的 132
5.3.9 正确阅读财务报表的方法 132
5.3.10 财务报表分析的方法 133
5.3.11 财务报表分析的两大原则 134
第6章 如何有效看盘 135
6.1 盘口入门 136
6.1.1 了解盘口的基础信息 136
6.1.2 了解衍生的盘口数据 137
6.2 用量比指标筛选黑马 138
6.2.1 量比指标详细解读 138
6.2.2 利用量比指标选股 139
应用实例——利用量比指标选股 139
6.2.3 量比指标综合应用 141
6.3 通过换手率观察行情冷暖 142
6.3.1 换手率透露的信息 142
6.3.2 高换手率的讨论 143
6.4 涨跌幅排名表的应用 143
6.4.1 涨幅排名分析 143
6.4.2 跌幅排名分析 144
6.5 通过内外盘查看多空实力 144
6.5.1 解读内外盘指标 144
6.5.2 内盘与外盘的一些特殊情况 145
6.6 利用委比和委差了解市场热度 146
6.6.1 委比和委差的含义 146
应用实例——委比委差的计算 146
6.6.2 如何应用委比委差研判市场 147
6.7 买卖盘透露的盘口语言 147
6.7.1 压盘式大单 147
应用实例——压盘大单 147
6.7.2 托盘大单 148
应用实例——托盘大单 148
6.7.3 空盘小单 149
应用实例——空盘小单 150
6.7.4 买盘持续大单 150
应用实例——买盘持续大单 150
6.7.5 卖盘持续大单 151
应用实例——卖盘持续大单 151
6.8 盘中成交信息 152
6.8.1 多笔大单成交 153
应用实例——成交多笔大单 153
6.8.2 从成交量区分主力和散户 155
应用实例——分辨主力和散户 155
6.8.3 盘中出现对倒交易大单 155
第7章 分时图中的玄机 157
7.1 大盘即时分时图 158
7.1.1 大盘即时分时图介绍 158
7.1.2 大盘分时图内容的分析 159
7.2 个股即时分时图 159
7.2.1 个股即时分时图介绍 159
7.2.2 个股分时图构成分析 160
7.3 分时图典型形态 162
7.3.1 向上拉升形态 163
7.3.2 震荡形态 164
7.3.3 回调形态 164
7.3.4 下跌形态 165
7.3.5 涨跌停形态 166
7.4 分时图买入形态 167
7.4.1 突破平整形态 167
特力A（000025）——突破平整形态 167
7.4.2 台阶式上升形态 169
宝利来（000008）——台阶式上升 169
7.4.3 W形底 170
深华新（000010）——W形底 170
7.4.4 三重底形态 171
沙河股份（000014）——三重底 171
7.4.5 头肩底形态 173
中冠A（000018）——头肩底 173
7.5 分时图卖出形态 174
7.5.1 跌破平整形态 174
深赤湾A（000022）——跌破平整形态 174
7.5.2 台阶式下跌形态 175
特力A（000025）——台阶式下跌形态 175
7.5.3 M形顶 176
深大通（000038）——M形顶 176
7.5.4 三重顶形态 178
深纺织A（000045）——三重顶 178
7.5.5 头肩顶形态 179
德赛电池（000049）——头肩顶 179
第8章 K线知识和单根K线的研判 181
8.1 初步了解技术分析 182
8.1.1 什么是技术分析 182
8.1.2 技术分析与基本分析有什么区别 182
8.1.3 技术分析方法的两个基本工具 183
8.2 K线基础理论 185
8.2.1 什么是K线图 185
8.2.2 如何看K线图 186
8.2.3 K线分析的优缺点 186
8.2.4 K线图有什么作用 187
亚盛集团（600108）——下跌末期的长上影线 187
8.3 单根K线的含义 189
8.3.1 光脚阳线 189
8.3.2 光头阳线 189
8.3.3 光头光脚阳线 191
8.3.4 大阳线 191
8.3.5 小阳线 192
8.3.6 长上影线阳线 193
8.3.7 长下影线阳线 194
8.3.8 光头阴线 195
8.3.9 光脚阴线 195
8.3.10 光头光脚阴线 197
8.3.11 大阴线 197
8.3.12 小阴线 198
8.3.13 长上影线阴线 199
8.3.14 长下影线阴线 200
8.3.15 十字星 200
8.3.16 一字线 202
8.3.17 T字星 202
8.3.18 倒T字星 204
第9章 分析K线组合与形态的意义 205
9.1 抓住K线组合买入时机 206
9.1.1 切入线买入 206
力合股份（000532）——低位切入线买入时机 207
金花股份（600080）——低位切入线买入时机 207
9.1.2 双针探底，及时进场 208
烽火电子（000561）——双针探底，及时入场 208
天坛生物（600161）——双针探底，及时入场 209
9.1.3 早晨之星，上涨之星 210
紫光古汉（000590）——早晨之星，上涨之星 210
波导股份（600130）——早晨之星，上涨之星 211
9.1.4 曙光初现，太阳升起 212
五矿发展（600058）曙光初现，太阳升起 212
宝硕股份（6000155）曙光初现，太阳升起 213
9.1.5 阴孕阳，孕育机会 213
宇通汽车（600066）阴孕阳，孕育机会 214
华升股份（600156）阴孕阳，孕育机会 215
9.1.6 阳包阴，空头衰弱 216
人福医药（600079）阳包阴，空头衰弱 216
格力地产（600185）阳包阴，空头衰弱 217
9.1.7 三川线，多头出动 218
兖州煤业（600188）三川线，多头出动 218
江苏吴中（600200）三川线，多头出动 219
9.1.8 向上跳空不回补买入 220
紫江企业（600210）向上跳空不回补 220
南山铝业（600219）向上跳空不回补 221
9.1.9 上升平底线买入 222
鲁商置业（600223）上升平底线 222
万通地产（600246）上升平底线 223
9.1.10 红三兵，强势上涨 224
中恒集团（600252）红三兵，强势上涨 224
荣华实业（600311）红三兵，强势上涨 225
9.2 迈开K线组合卖出的步伐 226
9.2.1 黄昏之星，夕阳西下 226
洪都航空（600316）黄昏之星，夕阳西下 227
营口港（600317）黄昏之星，夕阳西下 227
华发股份（600325）黄昏之星，夕阳西下 228
9.2.2 乌云盖顶，空头大雨 229
白云山（600332）乌云盖顶，空头大雨 229
敦煌种业（600354）乌云盖顶，空头大雨 230
9.2.3 阳孕阴，空头增加 231
三一重工（600031）阳孕阴，空头增加 232
歌华有线（600037）阳孕阴，空头增加 233
9.2.4 阴包阳，多头衰弱 233
象屿股份（600057）阴包阳，多头衰弱 234
宋都股份（600077）阴包阳，多头衰弱 235
9.2.5 高位插入线，空头降临 236
鄂武商A（000501）高位插入线，空头降临 236
丽珠集团（000513）高位插入线，空头降临 237
9.2.6 高位覆盖线，股价下落 238
渝开发（000514）高位覆盖线，空头降临 238
韶能股份（000601）高位覆盖线，空头降临 239
9.2.7 向下跳空不回补卖出 240
渤海股份（000605）向下跳空不回补 240
青海明胶（000606）向下跳空不回补 241
9.2.8 下降平顶线卖出 242
绿景控股（000502）下降平顶线卖出 242
长春高新（000661）下降平顶线卖出 243
9.2.9 黑三兵，下跌强劲 244
湖北金环（000615）黑三兵，下跌强劲 244
9.3 K线进场形态 245
9.3.1 W形底，股价发出见底信号 245
中国宝安（000009）——W底 245
9.3.2 三重底，股价构筑坚实底部 246
中国天楹（000035）——三重底 246
9.3.3 V形底，股价强势反转 247
康达尔（000048）——V形底 247
9.3.4 圆弧底，可靠的见底形态 248
中兴通讯（000063）——圆弧底 249
9.3.5 头肩底形态买入 249
新大洲A（000571）——头肩底 250
9.3.6 平底，股价见底信号 251
沙隆达A（000553）——平底 251
9.4 K线离场形态 252
9.4.1 M形顶，股价发出卖出信号 252
威孚高科（000581）——M形顶 252
9.4.2 三重顶，股价长时间构筑顶部 253
ST生化（000403）——三重顶 253
9.4.3 倒V形顶，股价急转直下 254
珠海港（000507）——倒V形顶 254
9.4.4 圆弧形顶，股价圆弧见顶 255
华数传媒（000156）——圆弧顶 256
9.4.5 头肩顶，股价形态卖出 256
山东地矿（000409）——头肩顶 257
9.4.6 平顶，股价见顶信号 258
华媒控股（000607）——平顶 258
9.4.7 菱形形态 259
格力电器（000651）——菱形形态 259
9.5 K线整理形态 260
9.5.1 三角形整理形态 260
渝三峡A（000565）——上升三角形 261
金叶珠宝（000587）——下降三角形 262
西北轴承（000595）——对称三角形 264
古井贡酒（000596）——对称三角形 264
9.5.2 矩形整理形态 265
东北制药（000048）——上升矩形 266
黑芝麻（000716）——下降矩形 267
9.5.3 旗形形态 268
苏威孚B（000581）——上升下飘旗形 268
山航B（200152）——上升尖旗形 269
陕国投A（000563）——下降旗形 270
海马汽车（000572）——下降尖旗形 271
9.5.4 楔形整理形态 272
中原环保（000544）——上升楔形 272
金园股份（000546）——下降楔形 274
第10章 盘口量价实战分析 275
10.1 成交量是股价涨跌的能量 276
10.1.1 成交量是什么 276
10.1.2 成交量的基本形态 276
10.1.3 成交量与股价的关系 279
10.2 成交量的放大与缩小 279
10.2.1 成交量温和放大 280
深科技（000021）——成交量温和放大 280
10.2.2 成交量天量 280
深深房A（000029）——天量上涨 281
ST新都（000033）——天量下跌 282
10.2.3 成交量地量 282
康达尔（000048）——成交量地量 282
10.3 量价组合的分析 283
10.3.1 低位连续放量 283
北方国际（000065）——低位连续放量 283
10.3.2 向上跳空放量 284
天健集团（000090）——向上跳空放量 284
10.3.3 向下跳空放量 285
恒利实业（000622）——向下跳空放量 285
10.3.4 量增价升 286
渤海股份（000605）——量增价升 286
10.3.5 上涨行情的量增价跌 287
华侨城A（000069）——上涨行情中的量增价跌 287
10.3.6 下跌行情中的量增价跌 288
金路集团（000510）——下跌行情中的量增价跌 288
10.3.7 在高位量增价平 289
佛山照明（000541）——在高价位量增价平 289
10.3.8 在低位量增价平 290
中原环保（000544）——在低位量增价平 290
10.3.9 上涨行情的量缩价涨 291
华媒控股（000607）——上涨行情量缩价涨 291
10.3.10 下跌行情中的量缩价涨 292
金园股份（000546）——下跌行情量缩价涨 292
10.3.11 上涨行情中的量缩价跌 293
神州信息（000555）——上涨行情量缩价跌 293
10.3.12 下跌行情中的量缩价跌 294
华数传媒（000156）——下跌行情量缩价跌 294
第11章 分析盘口趋势 295
11.1 了解盘口趋势 296
11.1.1 什么是盘口趋势 296
11.1.2 趋势的类型 296
11.1.3 趋势的转折 300
11.2 应用趋势线分析盘口 301
11.2.1 趋势线的绘制 301
应用实例——绘制趋势线 302
11.2.2 趋势线失效 303
11.2.3 趋势线中的支撑线和压力线 304
11.2.4 支撑线和压力线的转化 306
11.2.5 趋势线的斜率 307
11.2.6 趋势线斜率的变化 308
11.2.7 趋势线的修正 309
应用实例——趋势线的修正 309
11.2.8 趋势线的突破要求 310
11.3 通道的应用 312
11.3.1 通道的类型 312
11.3.2 通道的应用 313
第12章 均线看盘 315
12.1 认识移动平均线 316
12.1.1 什么是移动平均线 316
12.1.2 移动平均线的类型 316
12.1.3 移动平均线的特性 317
12.2 移动平均线组合的应用 319
12.2.1 股价突破移动平均线 320
平安银行（000001）——股价突破移动平均线 320
12.2.2 中长期移动平均线被突破 320
深振业A（000006）——中长期移动平均线被突破 320
12.2.3 短期移动平均线出现金叉 321
深物业A（000011）——短期移动平均线出现金叉 321
12.2.4 移动平均线出现多头排现象 322
中冠A（000018）——移动平均线出现多头排现象 322
12.2.5 股价跌破移动平均线 322
华数传媒（000156）——股价跌破移动平均线 323
12.2.6 中长期均线被跌破 323
金路集团（000510）——中长期均线被跌破 323
12.2.7 短期移动平均线出现死叉 324
丽珠集（000513）——短期移动平均线出现死叉 324
12.2.8 移动平均线出现空头排列 325
长春高（000661）——移动平均线出现空头排列 325
12.3 移动平均线的应用——葛兰威尔法则 326
12.3.1 葛兰威尔法则应用之一 326
美好集团（000667）——均线走平，股价上穿 326
12.3.2 葛兰威尔法则应用之二 327
阳光城（000671）——股价下跌，均线上行 327
12.3.3 葛兰威尔法则应用之三 328
恒天海龙（000677）——股价回档至均线附近再次上升 328
12.3.4 葛兰威尔法则应用之四 328
宝新能源（000690）——股价暴跌并逐渐远离均线 328
12.3.5 葛兰威尔法则应用之五 329
黑芝麻（000716）——股价暴涨并逐渐远离均线 329
12.3.6 葛兰威尔法则应用之六 330
ST派神（000779）——股价跌破均线，均线转向下跌 330
12.3.7 葛兰威尔法则应用之七 331
盐湖股份（000792）——股价上升未突破均线又下跌 331
12.3.8 葛兰威尔法则应用之八 331
金城股份（000820）——股价突破均线短期内又下跌 332
12.4 行情软件中的均线设置 332
12.4.1 添加移动平均线 332
应用示例——添加移动平均线 333
12.4.2 删除移动平均线 334
12.4.3 修改移动平均线 335
第13章 利用技术指标获利 337
13.1 利用MACD捕捉买卖点 338
13.1.1 了解MACD指标 338
13.1.2 MACD的数值应用 338
高鸿股份（000851）——DIF和DEA取正值 339
江钻股份（000852）——DIF和DEA取负值 339
13.1.3 MACD的交叉应用 340
冀东装备（000856）——DIF和DEA金叉 340
国风塑业（000859）——DIF和DEA死叉 341
13.1.4 MACD的背离现象应用 341
海印股份（000861）——底背离 342
数源科技（000909）——顶背离 342
13.1.5 BAR柱线应用 343
泸天化（000912）——绿柱线转为红柱线 343
广济药业（000952）——红柱线转为绿柱线 344
13.2 利用KDJ抓住买卖机会 345
13.2.1 认识KDJ指标 345
13.2.2 通过KDJ的取值判断买卖点 345
中南建设（000961）——超卖区 346
华西股份（000936）——超买区 346
13.2.3 通过三线交叉形态判断买卖点 347
紫光股份（000938）——金叉 348
中银绒业（000982）——死叉 348
13.2.4 通过KDJ与股价的背离现象判断买卖点 349
鸿达兴业（002002）——顶背离 349
华邦颖泰（002004）——底背离 350
13.3 利用BIAS衡量股价涨跌 351
1 3.3.1 BIAS的计算 351
13.3.2 BIAS的数值与股价走势的关系 351
ST精功（002006）——BIAS为正值 352
大族激光（002008）——BIAS为负值 352
13.3.3 BIAS的形态 353
景兴纸业（002067）——BIAS为M顶 353
新海宜（002089）——BIAS为W底 354
13.3.4 BIAS与股价的背离关系 355
天润控股（002113）——顶背离 355
世纪星源（000005）——底背离 356
13.4 BOLL揭露股价运行轨迹 356
13.4.1 认识BOLL指标 356
13.4.2 BOLL的上中下轨运行方向一致 357
深华新（000010）——上中下轨同时向上 357
深中华A（000017）——上中下轨同时向下 358
13.4.3 BOLL的喇叭口预判 359
中冠A（000018）——开口形喇叭 359
华数传媒（000156）——收口形喇叭 360
冀东水泥（000405）——紧口形喇叭 361
13.4.4 股价与BOLL的关系 361
华意压缩（000404）——股价突破中轨线 362
山东地矿（000409）——股价跌破中轨线 363
丽珠集团（000513）——股价被中轨线压制运行 363
第14章 识破庄家操作手法 365
14.1 了解庄家真实面目 366
14.1.1 庄家的概念和类型 366
14.1.2 庄家的优势 367
14.1.3 庄家坐庄的过程 367
14.2 庄家的建仓行为 368
14.2.1 打压建仓 369
万科A（000002）——打压建仓 369
14.2.2 横盘建仓 371
深振业A（000006）——横盘建仓 371
14.2.3 拉高建仓 372
中国宝安（000009）——拉高建仓 372
14.3 庄家洗盘行为 373
14.3.1 打压洗盘 373
中信海直（000099）——打压洗盘 373
14.3.2 平台洗盘 374
中成股份（000151）——平台洗盘 374
14.3.3 震荡洗盘 375
东方宾馆（000524）——震荡洗盘 375
14.3.4 边拉边洗 376
南玻A（000012）——边拉边洗 376
14.4 庄家拉升手法 376
14.4.1 直线拉升 377
深赤湾A（000022）——直线拉升 377
14.4.2 台阶式拉升 377
国药一（000028）——台阶式拉升 378
14.4.3 波段式拉升 378
东阿阿胶（000423）——波段式拉升 379
14.5 庄家出货手法 379
14.5.1 拉高式出货 379
深信泰丰（000034）——拉高式出货 379
14.5.2 平台式出货 380
华数传媒（000158）——平台式出货 380
14.5.3 跳水式出货 381
恒立实业（000622）——跳水式出货 381