监管机制对商业银行风险承担行为的影响研究 基于银行资产配置视角PDF电子书下载

第1章 绪论 1

1.1 研究背景和研究意义 1

1.1.1 问题的提出 1

1.1.2 研究的意义 3

1.2 主要概念的界定 5

1.2.1 商业银行风险承担行为和流动性风险的界定 5

1.2.2 银行资产配置的内涵 7

1.2.3 三大监管支柱的内涵 10

1.3 国内外相关研究综述 15

1.3.1 资本监管与银行风险承担关系研究 16

1.3.2 监督检查和市场约束与银行风险承担关系研究 19

1.3.3 商业银行流动性风险管理与资产配置研究 22

1.4 本书的研究工作 28

1.4.1 研究思路与技术路线 28

1.4.2 研究方法 29

1.4.3 主要创新点 31

第2章 资产配置、监管机制与银行风险承担行为关系的理论分析 33

2.1 监管机制作用银行风险承担行为的特殊性 33

2.1.1 资本监管的特殊性 33

2.1.2 存款保险制度与监管力度 38

2.1.3 市场约束机制的特点 39

2.2 监管机制与银行资产配置的关系 42

2.2.1 商业银行资产配置的特点 42

2.2.2 监管约束影响银行的资本缓冲 42

2.2.3 监管约束下银行资本成本影响银行资产配置 45

2.3 流动性风险管理策略对银行资产配置的影响 50

2.3.1 商业银行流动性风险的成因 50

2.3.2 影响商业银行流动性风险的因素 54

2.3.3 流动性风险管理策略与银行资产配置的关系 56

第3章 资产配置视角下监管机制对银行风险承担行为的影响机理 61

3.1 监管约束对银行风险承担行为的静态影响机理 61

3.1.1 无监管约束下银行的最优风险承担水平 62

3.1.2 隐性存款保险制度下银行最优风险承担水平 64

3.1.3 引入监管努力程度后的银行最优风险承担水平 66

3.2 监管机构与商业银行风险管理策略的动态影响机理 71

3.2.1 基本假设和复制动态方程的构建 71

3.2.2 银行业群体的演化博弈策略 75

3.2.3 监管机构的演化博弈策略 76

3.2.4 监管机构与银行业系统的演化稳定策略 77

3.3 流动性风险管理策略下银行最优资产配置决策模型 82

3.3.1 模型的基本假设 83

3.3.2 引入流动性风险管理策略的模型修正 84

3.3.3 证券市场融资成本较小时的最优资产配置决策 86

3.3.4 拆借市场融资成本较小时的最优资产配置决策 88

第4章 监管机制作用中国商业银行风险承担行为的实证 91

4.1 主要变量的设定 91

4.1.1 资本与资本监管压力变量 91

4.1.2 监督检查和市场约束变量 95

4.1.3 银行风险承担行为变量 97

4.1.4 其他控制变量 102

4.2 数据来源和描述性统计检验 105

4.2.1 样本来源和数据描述性统计 105

4.2.2 面板数据的平稳性检验及协整检验 107

4.3 资本调整与风险调整关系的实证分析 110

4.3.1 研究假设 110

4.3.2 构建联立方程模型和实证方法设计 111

4.3.3 三阶段最小二乘法估计结果及分析 116

4.4 三大监管支柱作用银行风险承担行为的实证分析 125

4.4.1 研究假设 125

4.4.2 实证模型和实证方法设计 125

4.4.3 以不良贷款率为因变量的静态模型回归结果分析 129

4.4.4 以破产风险为因变量的动态模型回归结果分析 133

第5章 监管约束与流动性风险管理策略下招商银行的资产优化配置 139

5.1 监管约束下招商银行的资产优化配置决策分析 139

5.1.1 监管约束下银行资产配置方程的构建 139

5.1.2 两种资产和多种资产情形的求解 141

5.1.3 招商银行资产相关参数的设定 151

5.1.4 无监管约束下银行资产配置决策 157

5.1.5 引入监管约束后银行资产配置优化决策 160

5.2 流动性风险管理约束下银行资产优化配置决策模拟 163

5.2.1 参数假定 164

5.2.2 无流动性风险管理策略的银行资产配置模拟 165

5.2.3 证券市场融资成本较小时的银行资产配置模拟 165

5.2.4 拆借市场融资成本较小时的银行资产配置模拟 169

5.2.5 平衡流动性管理策略下招商银行资产配置模拟 174

第6章 结论与相关政策建议 176

6.1 研究结论 176

6.2 相关政策建议 180

6.2.1 提高银行资本监管的效率与惩罚力度 181

6.2.2 健全银行信息披露制度的内容和渠道 182

6.2.3 建立显性存款保险制度 183

6.2.4 完善风险分担机制和市场退出机制 184

6.2.5 合理配置流动性风险管理约束下的银行资产结构 185

6.2.6 改善银行资产配置的金融市场外部环境 186

6.3 不足与展望 188

参考文献 189