公司理财之道PDF电子书下载

第一部分 财务的基本概念与原则 3

1．财务的作用 3

1.1 财务与经济学和会计学之间的关系 3

1.2 财务的职能 5

1.3 财务经理的地位和目标 6

2．货币的时间价值 8

2.1 单利与复利 9

2.2 货币的未来值 10

2.3 货币的现值 15

2.4 未来值与现值的应用 19

2.5 货币的时间价值的重要含义 21

3．风险与收益 23

3.1 概述 23

3.2 风险的度量方法 26

3.3 如何减少整体资产的风险 31

3.4 风险和收益：资本资产定价模型（CAPM） 34

第二部分 长期资金的筹措方式 39

4．筹资与资金市场 39

4.1 资金市场概述 40

4.2 资金的流动 42

5．股票 45

5.1 普通股票 45

5.2 优先股 50

6．公司债券 54

6.1 公司债券的特点 54

6.2 债券的种类 56

6.3 债券价值的评价 58

6.4 发行新债券取代旧债券 64

6.5 可转换的有价证券 67

7．如何发行有价债券 72

7.1 公开发行 73

7.2 私下交易 80

8．长期贷款 83

8.1 银行长期贷款 83

8.2 保险公司长期贷款 86

8.3 贷款协定 86

8.4 设备抵押贷款 89

6．租赁 91

9.1 租赁简介 91

9.2 金融租赁的形式 92

9.3 对金融租赁的评价 94

第三部分 投资与流动资金管理 103

10．投资评价 103

10.1 投资决策的基本程序 104

10.2 投资评价的方法 108

10.3 投资决策的应用实例 120

10.4 资本成本 127

11．通货膨胀对公司经济效益的影响 129

11.1 通货膨胀问题 130

11.2 通货膨胀与物价指数 134

11.3 通货膨胀对公司经济效益的影响 136

12．流动资金的管理 141

12.1 净流动资金的定义 141

12.2 盈利与风险之间的平衡 144

13．流动资产的管理 157

13.1 现金的有效管理 157

13.2 应收帐款的管理 161

13.3 存货管理 170

14．流动负债的管理 173

14.1 应付帐款 174

14.2 短期信用贷款 181

15．企业兼并效益核算 185

15.1 兼并的动机 185

15.2 兼并的收益与成本——兼并评价 187

15.3 兼并的方式 193