结构化衍生工具手册PDF电子书下载

目录 1

第1章 导论 1

衍生工具发展的经济背景 2

什么是衍生工具 4

什么是结构化衍生工具 13

全书内容说明 13

参考书目 14

第2章 固定收入定价原理 17

货币的时间价值 18

利率的期限结构 21

远期汇率 29

小结 30

参考书目 30

第3章 期权定价原理 33

期权价格的一般性质 36

二项分布入门 39

单期间期权定价模型 42

多期间二项式期权定价 50

连续时间期权定价 53

布莱克－斯科尔斯期权定价模型 56

小结 62

参考书目 62

第4章 远期合约 65

远期利率协议 66

如何导出合约利率 71

现金市场隐含的远期利率 72

期货合约隐含的远期利率 78

远期外汇合约 79

如何导出远期汇率 80

参考书目 83

小结 83

第5章 利率互换 85

发展历史 86

什么是利率互换 87

利率互换产生的经济动因 89

标准利率互换的特征 92

利率互换的价值评估——概念性框架 93

利率互换的定价——市场惯例 96

互换定价的决定因素 99

互换价差 100

影响互换价差水平的因素 106

互换定价——基本概念 107

衡量互换价值的债券等值法 110

衡量互换价值的零息法 116

小结 128

参考书目 129

第6章 交叉货币互换 131

平行贷款 132

什么是交叉货币互换 133

应用交叉货币互换的经济动因 134

交叉货币互换的结构 136

交叉货币互换的定价 140

小结 141

参考书目 141

第7章 股票互换 143

股票互换的基本结构 144

应用股票互换的基本动因 146

股票互换的定价 147

基于基本结构的变化形式 149

投资管理中的策略和应用 150

参考书目 151

小结 151

第8章 利率期权 153

利率期权特征概述 154

利率上限期权合约 155

利率下限期权合约 158

利率上限期权合约与下限期权合约的定价 160

利率上限期权合约与下限期权合约的应用和策略组合 167

互换期权 173

互换期权的定价 174

互换期权的应用 177

债券期权 180

债券期权的定价 180

债券期权的应用 185

小结 187

参考书目 187

第9章 货币期权 189

即期和远期外汇市场 191

什么是货币期权 193

货币期权的定价 195

新型货币期权 198

小结 203

参考书目 203

第10章 股票期权 205

什么是股票期权 207

股票期权定价——基本分析 211

股票期权的定价 220

布莱克－斯科尔斯定价模型 221

单期间期权定价模型 227

多期间二项式期权定价 231

股票指数期权 235

新型股票期权 237

参考书目 241

小结 241

第11章 金融工程学原理 243

基本工具模块的特征 244

基本工具模块之间的基本相互关系 249

组合基本衍生工具设计新产品 253

远期合约、互换和期权的组合形式 257

基本期权的组合形式 261

静态与动态结构 267

小结 268

参考书目 268

第12章 合成性证券 269

合成性债券和浮动利率票据 270

结构化证券 274

与货币相关的结构化证券 275

如何创造结构化票据 275

与利率相关的结构化证券 278

与股权相关的票据 281

小结 282

参考书目 283

第13章 资产组合管理 285

资产转换 286

性能重组 286

资产组合管理的一般原则 287

小结 293

参考书目 293

附录 295

正态分布区域 296

索引 299

译者后记 321