财务策划与决策PDF电子书下载

第一章 导论 1

第一节 财务管理的职能 2

一、财务与财务管理 2

二、财务管理的职能 3

三、财务管理的发展 7

第二节 财务管理的目标 10

一、利润最大化 10

二、每股收益最大化 12

三、财富最大化 13

一、筹资决策 16

第三节 财务管理的内容 16

二、投资决策 18

三、收益分配决策 20

第四节 财务管理的环境 20

一、经济环境 21

二、法律环境 23

三、市场环境 26

第五节 财务管理的基本观念 31

一、货币时间价值观念 31

二、投资风险价值观念 45

第二章 财务策划 53

一、财务分析的意义 54

第一节 财务分析 54

二、财务分析资料 55

三、财务分析架构 59

四、财务比率分析 60

五、趋势分析 85

六、结构分析 86

七、指数分析 88

八、理想财务报表 91

九、杜邦分析模型 97

一、利润规划 100

第二节 财务规划 100

二、现金预算 123

第三节 财务策略 140

一、筹资多元化策略 141

二、负债经营策略 142

三、规模投资策略 142

四、证券投资组合策略 143

五、投资风险管理策略 143

六、优化资源配置策略 145

七、财务结构平衡策略 146

八、资产增值策略 146

九、管理方法的揉和与一体化策略 147

第三章 长期筹资决策 149

第一节 股票筹资 150

一、普通股股票 150

二、优先股股票 168

三、认股权证 174

第二节 债券筹资 185

一、债券的特征 185

二、债券的种类 187

三、债券的评定标准和评级 190

四、债券的发行 193

五、债券的还本付息 197

六、债券的转换 200

七、债券筹资评价 204

第三节 长期借款筹资 205

一、长期借款的特征 205

二、长期借款的程序 206

三、长期借款的契约协定 208

四、长期借款的偿还 209

五、长期借款筹资评价 212

第四节 融资租赁筹资 212

一、融资租赁的特征 213

二、融资租赁的形式 214

三、融资租赁价值的确定 216

四、融资租赁与购买决策 219

五、融资租赁筹资评价 222

第五节 留存收益筹资 223

一、留存收益的特征 223

二、留存收益的表现形式 225

三、留存收益筹资评价 226

第四章 短期筹资决策 228

第一节 短期筹资分析 229

一、流动资金筹资政策 229

二、短期资金筹集的特点 232

第二节 商业信用筹资 233

一、商业信用的特征 233

二、应付帐款 234

三、应付票据 240

四、预收帐款 241

第三节 短期借款筹资 242

一、短期借款的特征 242

二、短期借款的种类 242

三、短期借款的成本 249

第四节 应付费用筹资 251

第五章 资本结构决策 255

第一节 资金成本 256

一、资金成本的概念 256

二、单项资金成本的计算 257

三、综合资金成本的计算 262

四、边际资金成本的计算 264

第二节 财务杠杆 269

一、财务杠杆 269

二、经营杠杆 273

三、复合杠杆 275

一、资本结构中应该有负债 277

第三节 资本结构 277

二、优化资本结构的方法 281

三、资本结构理论 288

第六章 流动资产投资决策 297

第一节 现金投资 298

一、现金投资的目的 298

二、现金管理制度 300

三、现金收支管理 304

第二节 短期证券投资 311

一、短期证券投资的目的 311

二、短期证券投资的资金来源 313

三、短期证券投资的方式 314

四、短期证券投资的原则 315

五、短期证券投资的策略 317

六、最理想的现金持有量 320

第三节 应收帐款投资 328

一、应收帐款投资的目的 328

二、应收帐款的成本 329

三、影响应收帐款投资额的因素 329

四、信用与收款政策 330

五、应收帐款投资的策略 341

一、存货投资的目的 347

第四节 存货投资 347

二、存货的投资决策 349

第七章 长期资产投资决策 358

第一节 投资项目的现金流量 359

一、现金流量的内容 359

二、现金流量的估算 359

三、影响现金流量的其他因素 361

第二节 投资决策方案的评价方法 362

一、投资回收期法 362

二、投资收益率法 363

三、净现值法 364

四、现值指数法 366

五、内含报酬率法 367

第三节 固定资产投资 370

一、固定资产投资的目的 370

二、固定资产购建的决策 371

三、固定资产更新的决策 373

四、所得税和折旧对投资的影响 377

五、固定资产投资风险 380

第四节 长期证券投资 381

一、长期证券投资的目的 381

二、长期证券投资的风险 382

三、长期证券投资报酬 384

四、通货膨胀对长期证券投资的影响 386

第五节 无形资产投资 387

一、无形资产的概念 387

二、无形资产的特点 388

三、无形资产的计价 389

四、对内无形资产投资 390

五、对外无形资产投资 391

第六节 企业对外扩展 393

一、企业对外扩展的目的 393

二、企业对外扩展的财务决策 394

三、控股公司 397

第八章 收益分配决策 399

第一节 利润及其构成 400

一、收益的实质 400

二、利润的构成 400

第二节 利润分配 404

一、企业的利润分配 404

二、股份制企业的利润分配 407

三、企业亏损的弥补 409

第三节 股利理论 410

一、股利的实质 410

二、股利的支付程序 411

三、股利的支付方式 412

四、股利理论 413

第四节 股利决策 416

一、股利决策的实质 416

二、影响股利决策的因素 416

三、股利政策 419

附表一复利终值系数表 424

附表二复利现值系数表 426

附表三年金终值系数表 428

附表四年金现值系数表 430