可视化量化金融PDF电子书下载

第1章 导言 1

1.1 结构性证券的增长 2

1.2 投资者日渐重视低风险与高股息 3

1.3 对结构性证券的批评 4

1.4 对量化分析技能的需求 6

1.5 量化金融的发展方向 6

1.6 当我认识到事情或许可以更简单 8

1.7 再试一次 10

1.8 电子表格 10

1.9 计算结果的可视化 14

1.10 这种方法的意义及其工作原理：一种非技术总结 16

1.11 不能把问题弄得过于复杂 17

1.12 对风险管理的全面把握 17

第2章 随机变量与期权定价 20

2.1 随机变量 21

2.2 建立一份电子表格 26

2.3 修正错误 33

第3章 期权定价方法概述 39

3.1 布莱克-斯科尔斯公式 40

3.2 布莱克-斯科尔斯公式的假设条件 44

3.3 二叉树期权定价方法 44

3.4 蒙特卡罗方法 46

3.5 使用可视化金融工程师 48

3.6 附加读物，进阶主题及资源 52

第4章 在险值与条件在险值 55

4.1 或然概率的相关理念 56

4.2 对相关损失超过25美元的“或然概率”进行运算 59

4.3 “或然概率”分布相关的尾部区域数值 59

4.4 在险值 60

4.5 条件在险值 63

第5章 布莱克-斯科尔斯模型的全方位应用 70

5.1 为布莱克模型添加功能 72

5.2 假定条件发生改变之后的效果 85

第6章 对数正态分布与计算引擎 89

6.1 对数正态分布的定义 90

6.2 股票定价正向方程 91

6.3 相关参考：随机微分方程 92

6.4 反向方程 94

6.5 计算引擎 96

6.6 服从均匀分布的股票价格 96

6.7 相关图表解析 101

6.8 股票价格范围的设置 103

6.9 可视化的期权定价为标准正态分布或对数正态分布 103

第7章 投资结构与合成证券 106

7.1 构建合成证券问题的概述 107

7.2 如何运用合成证券套利，其运行模式是怎样的？ 108

7.3 投资结构的相关问题分析 110

7.4 集中持股案例的启示 118

7.5 混乱市场中的合成债券 127

第8章 单纯以股票模式所构建的投资结构 132

8.1 构建相关模型的背景及意义分析 133

8.2 单纯股票模式的投资结构 133

8.3 引入相应的计算引擎 138

8.4 单一股票投资结构的净收益测算 144

8.5 插入新型图表 146

8.6 对单一股票投资结构之图表进行相关检测 149

8.7 计算引擎的检测 150

第9章 在投资结构模式当中添加期权项目 154

9.1 看跌期权多头的净收益问题分析 155

9.2 看跌期权空头的净收益问题分析 156

9.3 期权价值的预期 157

9.4 布莱克-斯科尔斯公式的导入 160

9.5 图形顶部公式之解析 163

9.6 Delta值的计算公式 164

9.7 期权时间价值与期权费总值的计算公式 164

第10章 期权投资结构模式 166

10.1 看涨期权多方的投资结构 166

10.2 看涨期权空方的投资结构 177

10.3 看跌期权多方的投资结构 179

10.4 看跌期权空方的投资结构 181

第11章 持保型看涨期权、飞鹰套利及合成证券套利 184

11.1 持保型看涨期权的投资结构 185

11.2 看跌-看涨期权平价 188

11.3 飞鹰期权的投资结构 193

11.4 合成证券（SynA）的投资结构 197

11.5 填充自定义的效用函数 212

第12章 对期权价格波动的解析 215

12.1 情境假设：对XYZ公司的投资 215

12.2 促成期权价格发生变化的原因分析 226

第13章 以希腊字母显示的期权敏感性指标 235

13.1 期权的敏感性指标 236

13.2 敏感性指标的计算程序：公式、模型和交易平台 238

13.3 对Delta指标的解析 240

13.4 Theta指标的解析 248

13.5 Vega指标的解析 252

13.6 第14章“绩效跟踪”与第15章“持保型合成证券”之简介 254

第14章 绩效跟踪 257

14.1 跟踪模板 258

14.2 TradeStation交易平台 262

14.3 把各种因素放在一起：合成证券套利问题的概述 269

第15章 持保型合成证券 271

15.1 持保型合成证券 272

15.2 以迪尔公司为范本的实证分析 275

15.3 标准化持保型合成证券 289

15.4 补充材料：芝加哥期权交易所（CBOE）标准普尔500指数的期权组合交易指数 296

15.5 卡伦公司对BXM指数的研究 297