深圳证券交易所第一届会员研究成果评选 获奖研究报告 1998PDF电子书下载

第一篇 信贷资产证券化——操作方法与政策建议 1

1.1 信贷资产证券化：一个亟待实践的创新 2

1.2 资产证券化的运作原理 9

1.3 资产证券化的运作工具 24

1.4 资产证券化涉及的问题 38

1.5 资产证券化运作的政策安排 44

第二篇 论政府对股票市场的监管 51

2.1 政府管制理论与股票市场监管 52

2.2 对股票市场监管的信息经济学解释 54

2.3 政府对股票市场监管的价值判断——公平、公正与公开 58

2.4 中国股票市场监管的实践及进一步发展的思考 60

第三篇 1997年度上市公司“做账达标”行为研究及相应政策建议 63

3.1 研究的基点和范围 64

3.2 1997年上市公司业绩“达标”的“做账”行为研究 65

3.3 政策建议 71

第四篇 中国证券公司风险防范研究 90

4.1 引言 91

4.2 关于券商风险的一般理论描述 91

4.3 风险来源 94

4.4 风险生成机制 100

4.5 风险分类 105

4.6 风险评估与测定 110

4.7 其他国家或地区券商风险防范的经验 113

4.8 中国券商风险管理工具的设计 118

4.9 结束语 128

第五篇 湖南省政府财务顾问报告 132

5.1 湖南经济发展分析：经济增长特点、方式、来源 132

5.2 利用资本市场，构建湖南经济“二次飞跃”的产业平台 140

5.3 资本运营：上市公司、资产重组与上市政策 156

第六篇 我国证券公司风险管理研究 165

6.1 明察秋毫：我国券商的风险构成 166

6.2 前车之鉴：中外券商的风险教训典例 174

6.3 沉舟侧畔：我国券商的风险管理现状 177

6.4 未雨绸缪：面向新世纪的风险管理与监控 180

第七篇 中国电信1998年行业报告 198

7.1 综述 198

7.2 行业概况 203

7.3 资源分析 224

7.4 投资分析 242

7.5 市场分析 246

7.6 产业分析 261

7.7 公司分析 271

7.8 行业的前景分析 291

第八篇 国家股转让与上市公司治理结构的优化 294

8.1 关于国家股股权转让案例的一个简单统计 295

8.2 股权结构设计与公司治理结构的形成 295

8.3 国家股转让对上市公司治理结构的影响 298

8.4 结束语 305

第九篇 上市公司控股股东变更模式研究及其监管政策建议 307

9.1 1997年以前控股股东变更案例的回顾 308

9.2 资产重组模式的识别 309

9.3 上市公司控股股东变更的动因分析 312

9.4 新控股股东的特性分析及影响评价 314

9.5 控股股东变更后内部资产重组对上市公司影响的考察 319

9.6 监管控股股东变更的政策建议 322

第十篇 配股风险及其防范 325

10.1 不容忽视的现象 325

10.2 配股风险及其对各方造成的影响 328

10.3 配股风险存在的原因分析 332

10.4 配股风险的防范 335

10.5 结束语 338

第十一篇 上市公司经理人调查系列报告 339

11.1 市场竞争与市场秩序 339

11.2 资产重组调查报告 353

11.3 财务报告与利润包装调查 376

11.4 上市公司关联交易调查 392

第十二篇 证券法体系的比较及《证券法》有关问题的研究 406

12.1 证券法体系的比较研究 406

12.2 《证券法》中一些规定的依据探讨 417

12.3 《证券法》对证券经营机构的影响 425

第十三篇 住房货币化改革对我国证券市场的影响 433

13.1 我国住房制度的变迁 433

13.2 住房货币化对房地产类上市公司的影响 437

13.3 住房货币化对证券市场资金的影响 457

第十四篇 ST公司的“内部人控制”与高资产负债率 492

14.1 ST公司资本结构——负债累累 492

14.2 ST公司的治理结构——约束机制不健全 493

14.3 ST公司的症结所在——“内部人控制” 495

14.4 ST公司的深层启示 499

第十五篇 资本市场发展的新动力 501

15.1 推动资本市场发展的新动力 501

15.2 推动资本市场发展的现实考虑 505

15.3 资产重组作为资本市场发展新动力的制度环境 511

第十六篇 深市上市公司资产重组研究 515

16.1 前言 516

16.2 上市公司资产重组的宏观背景分析 517

16.3 深市上市公司资产重组动因分析 518

16.4 深市上市公司资产重组目标分类分析 520

16.5 深市上市公司资产重组目标和发生可能性比较预测 528

16.6 深市上市公司资产重组的效应分析 538

16.7 上市公司资产重组信息披露分析 542

16.8 结论 546

第十七篇 中国金融衍生品市场发展研究 568

17.1 中国发展金融衍生品市场的必要性 569

17.2 中国金融衍生品市场发展的路径选择 582

17.3 适时推出股指期货的研究 593

第十八篇 资本市场与高等级公路建设 604

18.1 前言 604

18.2 世界公路发展现状和趋势 606

18.3 我国公路发展历程和差距 610

18.4 我国高等级公路建设发展规划 614

18.5 我国公路建设的历史性机遇 619

18.6 资本市场与公路建设 621

18.7 我国公路投融资体制评析 623

18.8 我国高等级公路建设投融资渠道评析 626

18.9 上市公司与公路建设 639

18.10 关于利用资本市场推运高等级公路发展的几点建议 650

第十九篇 香港金融保卫战研究 661

19.1 金融市场失败和对冲基金 661

19.2 香港金融体系的特征 666

19.3 对冲基金的战术构想及其实施 669

19.4 8月：港府入市干预 673

19.5 9月：香港无战事 680

19.6 香港金融保卫战的评价和意义 683

第二十篇 国外证券公司发展经验和运作方式研究 688

20.1 国外证券公司的历史发展与现状 688

20.2 国外证券公司的制度框架与运作方式特点分析 697

20.3 借鉴国际经验，促进我国证券公司发展 709

第二十一篇 深市上市公司亏损问题研究 716

21.1 深圳证券交易所上市公司亏损状况分析 716

21.2 亏损原因分析 728

21.3 从体制和经营机制上分析上市公司亏损原因 750

21.4 扭亏对策分析 760

第二十二篇 从世界产业转移看中国产业重组——兼论中国券商在重组中的作用 782

22.1 世界性产业转移的历程及影响 782

22.2 中国产业重组的背景和调整方略 790

22.3 中国券商在产业重组中的作用 804

22.4 结束语 808

第二十三篇 产业基金与产业结构调整 810

23.1 产业基金出台的宏观背景 810

23.2 我国产业基金的现状 816

23.3 产业基金的内容 818

23.4 发展我国产业基金的步骤 821

23.5 稳步、健康地发展我国的产业基金 824

第二十四篇 发展西部资本市场，铸就西部21世纪辉煌 827

24.1 西部经济发展水平现状及其特征 828

24.2 西部资本市场现状与问题 829

24.3 西部资本市场展望和政策建议 841

第二十五篇 世纪末风云变幻，湖北上市公司如何应对？ 845

25.1 优良的业绩塑造了“湖北板块”的良好形象 845

25.2 洪水给湖北上市公司带来挑战与机遇 850

25.3 加大调整，锐意创新，再上新台阶 857

第二十六篇 我国上市公司信息披露的实证分析 861

26.1 我国上市公司信息披露制度现状 861

26.2 我国上市公司信息披露中存在的主要问题 873

26.3 我国上市公司信息披露缺陷存在的原因与对策 881

第二十七篇 “创新股票”与中国股市的发展 890

27.1 创新——股市发展的原动力 891

27.2 定向股票——公司重组方式创新点 893

27.3 美国定向股票重组案例 897

27.4 我国上市公司的重组 901

27.5 资产重组增发新股概念股 904

27.6 结束语 906

第二十八篇 我国财务顾问业的发展、现状和评析 907

28.1 财务顾问的界定 907

28.2 我国财务顾问业产生的背景分析 908

28.3 企业资本运营中的财务顾问的具体运作 910

28.4 我国财务顾问业的发展概况 919

28.5 我国财务顾问业发展评析 921

第二十九篇 利用证券市场发展深圳高新技术产业的模式研究 927

29.1 高新技术及高新技术产业 928

29.2 深圳高新技术产业的发展现状和外部环境 930

29.3 深沪上市高新技术企业分析 936

29.4 利用证券市场发展深圳高新技术产业的模式选择 945

第三十篇 上市公司高级管理人员持股状况研究及改进高管持股制度的政策建议 957

30.1 引言：宏观视角中的高管人员持股 957

30.2 上市公司高级管理人员持股：现状、效果和问题 958

30.3 改进中国上市公司高管持股制度的政策建议 967