中国A股市场溢价效应研究PDF电子书下载
- 电子书积分:9 积分如何计算积分?
- 作 者:于阳著
- 出 版 社:北京:光明日报出版社
- 出版年份:2013
- ISBN:9787511250667
- 页数:197 页
第1章 绪论 1
1.1 选题背景与意义 3
1.2 文献综述 8
1.2.1 关于溢价存在的研究综述 9
1.2.2 关于溢价成因的研究综述 19
1.3 尚待研究的问题 32
1.3.1 关于溢价存在的争论 32
1.3.2 关于溢价成因的争论 33
1.3.3 研究的主要问题 34
1.4 内容安排 35
第2章 中国A股市场溢价效应鲁棒性验证 37
2.1 问题的提出 39
2.2 变量的筛选 41
2.3 回归模型的构建 44
2.3.1 样本 45
2.3.2 变量设计 45
2.3.3 检验方法 46
2.3.4 单因素回归结果 47
2.3.5 多因素回归结果 54
2.4 鲁棒性检验 60
2.4.1 样本改变 60
2.4.2 区间分割 62
2.4.3 估计期调整 65
2.5 小结 71
第3章 溢价效应解释理论的有效性分析 73
3.1 三因素定价理论对溢价效应的解释 76
3.1.1 模型的构建 77
3.1.2 模型的检验 79
3.1.3 模型的调整 82
3.1.4 横截面特征的比较 84
3.2 过度反应理论对溢价效应的解释 88
3.2.1 过度反应假说 89
3.2.2 组合时间序列特征 90
3.2.3 股价与盈利能力的序列相关性 97
3.3 小结 109
第4章 基于异质主体交互的溢价形成机理研究 111
4.1 中国A股市场的分形特征 115
4.1.1 基本定义 116
4.1.2 分析方法 117
4.1.3 实证结果 119
4.2 基于异质主体交互的资产定价模型 122
4.2.1 异质性的涵义 122
4.2.2 模型的基本假设 124
4.2.3 模型采用的交易制度 126
4.2.4 异质主体预期的形成 127
4.2.5 交易策略的适应度 129
4.2.6 交易者比例的更新 130
4.2.7 信念演化系统 131
4.3 稳定性定义 132
4.4 稳定性分析 135
4.4.1 数理推导 136
4.4.2 数值分析 140
4.5 小结 145
第5章 投资者结构与超额收益关系的实证分析 147
5.1 中国A股市场投资者结构 150
5.2 投资者结构与超额收益的关系 152
5.2.1 假设提出 152
5.2.2 变量设计 154
5.2.3 数据来源 155
5.2.4 检验方法 156
5.2.5 实证结果 156
5.3 证券投资基金投资行为分析 161
5.3.1 证券投资基金的强势特征 162
5.3.2 证券投资基金行为与超额收益的关系 164
5.3.3 证券投资基金行为与股价信息含量的关系 166
5.4 小结 175
第6章 结论 177
6.1 主要的结论与创新点 179
6.2 有待进一步研究的问题 183
参考文献 185
- 《红色旅游的社会效应研究》吴春焕著 2019
- 《汉语词汇知识与习得研究》邢红兵主编 2019
- 《生物质甘油共气化制氢基础研究》赵丽霞 2019
- 《东北民歌文化研究及艺术探析》(中国)杨清波 2019
- 《联吡啶基钌光敏染料的结构与性能的理论研究》李明霞 2019
- 《异质性条件下技术创新最优市场结构研究 以中国高技术产业为例》千慧雄 2019
- 《《国语》和《战国策》词汇比较研究》陈长书著 2017
- 《中国制造业绿色供应链发展研究报告》中国电子信息产业发展研究院 2019
- 《行政保留研究》门中敬著 2019
- 《新课标背景下英语教学理论与教学活动研究》应丽君 2018
- 《财富分层、社会网络与家庭金融资产选择》王阳著 2019
- 《让人接受的说话方式》吴阳著 2019
- 《女人如花》吴俣阳著 2019
- 《面向应急管理的情报支持研究》李阳著 2019
- 《有趣 有品 有种》潘阳著 2019
- 《刑罚适应性及其实现问题研究》于阳 2019
- 《东部地区率先转型升级的劳动力市场条件研究》蔡昉,都阳著 2019
- 《SCP框架下独立董事价值评估体系研究》曲亮,谢在阳著 2018
- 《李元阳文集》李元阳著 2018
- 《新时期大学生廉洁教育体系构建的路径研究》宋阳著 2019
- 《指向核心素养 北京十一学校名师教学设计 英语 七年级 上 配人教版》周志英总主编 2019
- 《北京生态环境保护》《北京环境保护丛书》编委会编著 2018
- 《指向核心素养 北京十一学校名师教学设计 英语 九年级 上 配人教版》周志英总主编 2019
- 《高等院校旅游专业系列教材 旅游企业岗位培训系列教材 新编北京导游英语》杨昆,鄢莉,谭明华 2019
- 《指向核心素养 北京十一学校名师教学设计 数学 九年级 上 配人教版》周志英总主编 2019
- 《光明社科文库 南岳旅游文化》刘国武,申秀英 2019
- 《光明社科文库 社会网络与贫富差距 经验事实与实证分析》何金财 2019
- 《西单大杂院-北京老舍文学院首届中青年作家高研班学员小说作品集》北京老舍文学院编 2019
- 《指向核心素养 北京十一学校名师教学设计 数学 七年级 上 配人教版》周志英总主编 2019
- 《北京人民艺术剧院剧本系列 白露》刘国华,马鹏程 2019