金融数学 第3版PDF电子书下载

第1章 利息的度量 1

1.1累积函数与实际利率 1

1.2单利 3

1.3复利 6

1.4累积函数的证明 9

1.5贴现函数 11

1.6贴现率 13

1.7名义利率 16

1.8名义贴现率 19

1.9利息力 22

1.10贴现力 25

1.11利率概念辨析 26

小结 27

习题 28

第2章 等额年金 31

2.1年金的含义 31

2.2年金的现值 32

2.3年金的终值 36

2.4年金现值与终值的关系 39

2.5年金在任意时点上的值 41

2.6可变利率年金的现值和终值 44

2.7每年支付m次的年金 46

2.8连续支付的等额年金 51

2.9价值方程 54

小结 56

习题 56

第3章 变额年金 60

3.1递增年金 60

3.2递减年金 64

3.3复递增年金 67

3.4每年支付m次的变额年金 69

3.5每年支付m次，每年递增mn次的年金 71

3.6连续支付的变额年金 72

3.7连续支付连续递增的年金 76

3.8连续支付连续递减的年金 78

3.9一般连续支付连续变额现金流 79

小结 82

习题 82

第4章 收益率 86

4.1现金流分析 86

4.2币值加权收益率 92

4.3时间加权收益率 95

4.4再投资收益率 99

4.5收益分配 102

小结 105

习题 105

第5章 债务偿还 109

5.1等额分期偿还 109

5.2等额偿债基金 115

5.3变额分期偿还 122

5.4变额偿债基金 124

5.5抵押贷款 127

小结 132

习题 133

第6章 债券和股票 136

6.1引言 136

6.2债券定价原理 137

6.3债券在任意时点上的价格和账面值 146

6.4分期偿还债券的价格 150

6.5可赎回债券的价格 152

6.6股票价值分析 153

6.7卖空 155

小结 157

习题 158

第7章 远期、期货和互换 160

7.1远期 160

7.2期货 165

7.3远期和期货的定价 166

7.4合成远期 173

7.5互换 177

小结 184

习题 185

第8章 期权 187

8.1期权的基本概念 187

8.2期权的盈亏 190

8.3期权交易策略 193

8.4 Black-Scholes模型 207

8.5二叉树模型 213

小结 217

习题 218

第9章 利率风险 222

9.1马考勒久期 222

9.2修正久期 226

9.3有效久期 229

9.4凸度 232

9.5久期和凸度的综合应用 235

9.6免疫 240

9.7完全免疫 245

9.8现金流配比 248

小结 249

习题 250

第10章 利率的期限结构 252

10.1到期收益率 252

10.2即期利率 254

10.3远期利率 257

10.4套利 261

小结 265

习题 265

第11章 随机利率 269

11.1随机利率 269

11.2对数正态模型 274

11.3二叉树模型 277

小结 284

习题 285

参考答案 288

专业词汇英汉对照表 322

参考文献 327