中国公司并购税制改革研究PDF电子书下载

第一章 导论 1

第一节 选题背景和意义 1

第二节 基本概念和研究对象 5

一、公司并购的一般定义 5

二、我国对公司并购概念的相关界定 5

三、研究对象 6

第三节 国内外文献综述 7

一、国外文献综述 7

二、国内文献综述 10

第四节 研究思路和方法 13

第二章 公司并购及其涉及的基本税收问题 17

第一节 公司并购的动因及基本分类 17

一、公司并购动因：基于对相关经济理论的描述与分析 17

二、公司并购的分类 21

第二节 中国公司并购的历程与现状分析 24

一、中国公司并购发展历程 24

二、中国公司并购现状与发展趋势 28

三、渐进式改革背景下中国公司并购的特点分析 35

第三节 公司并购涉及的基本税收问题 41

一、目标公司及其股东 41

二、收购公司 47

第三章 公司并购税制的经济影响：公司决策层面 51

第一节 公司并购税制对公司融资决策的影响 51

一、负债融资的税收利益理论 51

二、关于并购中负债融资税收利益的实证研究 55

第二节 公司并购税制对公司投资决策的影响 56

一、资本利得税对并购交易的影响 56

二、股息税收政策对并购增长的影响 58

第三节 公司并购税制对公司经营决策的影响 60

一、税收对并购结构的影响 60

二、税收对并购方式的影响 64

第四章 部分发达国家公司并购税制的基本内容及其借鉴 70

第一节 国外公司并购税制的基本规定概述：以美、德、日为例 71

一、美国公司并购税制基本规定 71

二、德国公司并购税制基本规定 79

三、日本公司并购税制基本规定 85

第二节 部分发达国家公司并购税制的形成过程：基于对税制变迁的近期考察 91

一、美国公司并购税制的变迁与形成 92

二、德国公司并购税制的变迁与形成 94

三、日本公司并购税制的变迁与形成 96

第三节 发达国家公司并购税制的特点与趋势：对中国的启示 97

一、发达国家公司并购税制的特点 97

二、发达国家公司并购税制的发展趋势及启示 99

第五章 中国公司并购税制的现状与评价 103

第一节 中国公司并购税制的历史沿革 103

第二节 中国公司并购税制的政策构成：一般描述 106

一、针对并购融资的税收政策——债务利息问题 106

二、针对并购行为的应税及免税政策 108

第三节 中国公司并购税制存在的问题 112

一、公司并购中一般税收规则存在的问题 113

二、公司并购中专门性税收规则存在的问题 115

三、公司并购税制与配套制度的协调性问题 117

四、结语：对中国公司并购税制的一个总体评价 123

第六章 税收效应对我国上市公司并购行为影响的实证研究 126

第一节 税收效应对我国公司并购行为影响的理论基础 126

一、税收非对称性因素引发并购协同效应 126

二、源自债务的税收屏蔽导致并购协同效应 127

三、税收优惠促进公司并购协同效应 129

四、税收挡板因素形成公司并购协同效应 130

第二节 税收效应对我国上市公司并购行为影响的实证检验 132

一、研究假设 132

二、模型的建立 133

三、变量的选取 138

四、样本选取和数据来源 141

五、样本相关系数表及统计分析 145

第三节 税收效应对我国上市公司并购行为影响的实证分析 146

一、模型分析 146

二、Logit回归分析结果 147

三、内生性检验 148

四、税收效应对我国上市公司并购行为影响的实证结果分析 149

第四节 总结以及政策建议 152

一、总结 152

二、主要对策建议 153

第七章 中国公司并购税制改革的基本思路 156

第一节 中国公司并购税制改革的基本定位 156

一、公司并购税制改革与优化应逐步淡化形成中税制的过渡性特征 157

二、公司并购税制在宏观税制中的地位及其与其他子税制的关系 157

三、公司并购税制的构成，应体现制度构成的层次性与完整性 158

四、公司并购税制的适应与规制对象 158

五、公司并购税制的总体导向 159

六、公司并购税制的功能 160

第二节 中国公司并购税制改革的基本原则 161

一、税收中性取向 161

二、国情原则 162

三、突出效率，讲求公平 162

四、实质重于形式 163

第三节 中国公司并购税制改革的具体目标 164

一、建构科学的资本利得课税模式，使公司并购税制体系更加完备 164

二、建立具有明确价值取向的免税并购政策体系 164

三、制定恰当的公司并购税收优惠政策，鼓励公司并购的发展 165

四、完善税收征管制度，改进税收征管手段，保障公司并购税制有效运行 165

第八章 中国公司并购税制的优化设计 167

第一节 中国公司并购税制的优化设计 167

一、应税并购 167

二、免税并购 172

三、关联方交易税收规则 177

四、税收优惠政策 179

五、跨国并购税收问题 181

六、税收征收管理 185

第二节 中国公司并购税制改革的配套措施 188

一、进一步协调公司并购所得税制与会计制度的关系 188

二、进一步改革税收管理体制，解决区域税收矛盾 190

三、完善社会保障制度，为公司并购税制提供社会支持 190

四、转变税收治理模式，为公司并购税制良性运行与变迁提供法制环境 191

参考文献 195