第1章 系统相关结构及其测度 1
1.1 系统及其相关结构 1
1.1.1 系统的基本概念 1
1.1.2 系统的分类 1
1.1.3 系统的相关结构 2
1.2 系统相关结构测度的传统方法 2
1.2.1 相关系数法 3
1.2.2 图方法 4
1.2.3 其他方法 8
1.3 系统相关结构的特点 9
1.3.1 非线性 9
1.3.2 动态性 10
1.3.3 非对称性 11
1.4 实证分析一：列车轨道不平顺系统的相关性 11
1.4.1 问题的提出 11
1.4.2 实证分析 12
1.5 实证分析二：金融系统传染效应研究 14
1.5.1 问题的提出 14
1.5.2 实证分析 15
1.5.3 实证结果 16
第2章 基于Copula的二元系统相关结构研究 18
2.1 Copula理论 18
2.1.1 Copula函数 18
2.1.2 几类常见的Copula函数 19
2.1.3 基于Copula的系统相关结构测度建模步骤 25
2.2 Copula参数估计方法 26
2.2.1 全参数方法 26
2.2.2 半参数方法 27
2.2.3 非参数方法 27
2.3 拟合优度检验 28
2.3.1 图解法 28
2.3.2 解析法 28
2.4 基于Copula的系统尾部相关性分析 30
2.4.1 测度尾部相关性的重要性 30
2.4.2 尾部相关性的定义及性质 30
2.5 列车轨道不平顺指标的相关性研究 32
2.5.1 研究目的 32
2.5.2 实证步骤 33
2.5.3 实证结果 33
2.6 Copula函数的选择研究：基于贝叶斯Copula 34
2.6.1 问题的提出 34
2.6.2 沪深股市相关结构之谜 35
2.6.3 贝叶斯Copula 37
2.6.4 实证分析及结果 39
2.7 金融时序Copula边缘分布建模研究：半参数方法 42
2.7.1 问题的提出 42
2.7.2 边缘分布的半参数建模方法 43
2.7.3 实证分析 43
2.8 Copula在投资组合的应用研究 56
2.8.1 问题的提出 56
2.8.2 投资组合的Copula模型构建 57
2.8.3 实证分析及结果 59
第3章 高维视角下系统相关结构的藤Copula测度 65
3.1 藤Copula的基本理论 65
3.1.1 Pair-Copula理论 65
3.1.2 藤Copula理论 67
3.2 藤Copula在系统相关结构的建模方法 69
3.2.1 边缘分布建模 69
3.2.2 确定藤结构节点连接顺序 70
3.2.3 确定二元Copula函数形式 70
3.2.4 藤Copula参数估计 71
3.2.5 藤Copula的最优选择 71
3.3 应用研究一：国际多元化下金砖国家市场相关结构研究 72
3.3.1 问题的提出 72
3.3.2 国际多元化相关理论 73
3.3.3 金砖国家金融市场内部相关结构实证分析 75
3.3.4 金砖国家外部相关结构的实证研究 79
3.4 应用研究二：分割市场下我国股市和债市的相关结构研究 82
3.4.1 问题的提出 82
3.4.2 股市和债市联动的理论模型 83
3.4.3 基于R藤Copula的金融市场联动性建模 85
3.4.4 实证研究 86
3.5 应用研究三：列车不平顺指标的高维相关结构分析 93
3.5.1 问题的提出 93
3.5.2 实证分析及结果 93
第4章 高维视角下系统相关结构动态性研究：基于降维的方法 96
4.1 基于降维的高维系统相关结构：因子－Copula 96
4.1.1 主要思想及步骤 96
4.1.2 投资与消费系统相关结构的实证分析 96
4.1.3 实证结果分析 102
4.2 基于降维的二元系统相关结构动态性研究 103
4.2.1 相关结构动态性的测度标准 103
4.2.2 相关性变化诊断方法一：ICSS 104
4.2.3 相关性变化诊断方法二：马尔可夫模型 110
4.2.4 相关性变化诊断方法三：非参数检验 119
4.2.5 实证研究：基于门限混合Copula的股市和债市相关结构 125
4.3 基于降维的多维系统相关结构动态性研究 137
4.3.1 多维系统相关性的测度 137
4.3.2 隐马尔可夫模型 138
4.3.3 实证分析 140
第5章 高维视角下系统相关结构Copula动态性诊断研究 143
5.1 基于Copula的相关结构动态性诊断基本思路 143
5.1.1 研究目的 143
5.1.2 Copula变结构的诊断 144
5.1.3 Copula时变的诊断 144
5.1.4 Copula动态性诊断的整体思路 145
5.2 系统相关结构动态性的诊断方法 146
5.2.1 变相关结构诊断方法 146
5.2.2 Copula时变性的诊断方法 147
5.3 系统相关结构动态性诊断的应用研究 149
5.3.1 模拟仿真 149
5.3.2 投资组合应用 150
第6章 系统变相关结构的局部相关特征研究 160
6.1 局部相关结构的测度 160
6.1.1 测度目的 160
6.1.2 局部正态相关系数 160
6.2 实证分析 162
6.2.1 研究背景 162
6.2.2 数据样本 165
6.2.3 石油价格和股票价格的突变点诊断 165
6.2.4 国际石油和中国股票价格的局部正态相关系数估计 168
6.2.5 国际石油对中国不同行业股票价格的影响 173
参考文献 175