目录 1
前言 1
第一部分 投资学基础 3
第一章 导论 3
第一节 现代投资学的发展 3
第二节 投资与投资流程 6
第三节 本书的分析框架 12
第二章 证券市场与投资工具 14
第一节 证券市场 14
第二节 投资工具 28
第二部分 资产组合理论 45
第三章 资产风险与收益分析 45
第一节 风险与风险偏好 45
第二节 均值和方差分析 55
第三节 资产风险与报酬的关系 71
第一节 可行集与有效集 78
第四章 资产组合选择 78
第二节 资产组合边界 82
第三节 有效前沿 87
第三部分 资本市场均衡理论 97
第五章 资本资产定价模型 97
第一节 资本市场均衡 97
第二节 资本市场线与证券市场线 104
第三节 证券市场风险结构 108
第四节 CAPM的实证检验 118
第五节 传统CAPM的扩展 122
第六章 指数模型和套利定价理论 129
第一节 指数模型 129
第二节 套利定价理论 139
第七章 有效市场理论与市场非有效 152
第一节 有效市场理论 152
第二节 行为金融对有效市场理论的挑战 168
第八章 债券估值与投资分析 187
第一节 货币的时间价值 187
第四部分 资产估值理论 187
第二节 债券价值分析 192
第三节 债券收益率曲线 202
第四节 债券定价与风险管理 212
第九章 权益证券估值与投资分析 225
第一节 宏观经济与行业分析 226
第二节 股票估值模型 233
第三节 财务报表分析 244
第一节 远期合约的定价与价值 254
第十章 远期与期货价值分析 254
第二节 期货合约概述 259
第三节 期货合约的要素和交易制度 262
第四节 期货价格与现货价格之间的关系 265
第五节 期货合约的定价 268
第六节 期货合约的投资策略 275
第十一章 期权合约定价与投资分析 283
第一节 期权概述 283
第二节 期权价格的特性 289
第三节 期权定价 294
第四节 期权投资策略 305
第五部分 投资管理与绩效评价 315
第十二章 资产配置 315
第一节 资产配置概述 315
第二节 权益类资产配置 324
第三节 债券资产配置 332
第四节 资产国际配置 342
第一节 股权投资管理策略 351
第十三章 投资组合管理 351
第二节 债券投资管理策略 359
第三节 衍生证券在投资管理中的应用 368
第十四章 投资组合绩效评估 373
第一节 投资组合绩效评估概论 373
第二节 投资组合绩效评估理论 377
第三节 投资组合绩效评估体系的最新发展与实践 397
参考文献 404