第一篇 银行资产负债管理与资产组合风险计量模型 3
第1章 银行资产负债管理理论、模型与应用概述 3
1.1 银行资产负债管理的研究背景 3
1.2 银行资产负债管理的研究意义 5
1.3 银行资产负债管理的研究现状 6
1.4 本书的主要工作 10
1.5 本书的创新与特色 10
1.6 本书的框架 13
参考文献 15
第2章 基于信用风险迁移的组合收益与组合风险计量模型 18
2.1 引言 18
2.2 组合收益与组合风险的计量原理 18
2.3 贷款组合收益计量模型 21
2.4 贷款组合风险的测算模型 23
2.5 贷款组合收益和组合风险的应用实例 25
2.6 本章小结 33
参考文献 33
第3章 基于银行贷款组合风险的经济资本计量模型 35
3.1 引言 35
3.2 贷款组合中经济资本测算原理 35
3.3 改进后的经济资本计量模型 38
3.4 实例分析 40
3.5 本章小结 43
参考文献 43
第二篇 基于信用风险控制的银行资产组合优化模型 47
第4章 基于VaR约束的银行资产负债管理优化模型 47
4.1 引言 47
4.2 基于VaR约束的资产分配原理 48
4.3 基于VaR约束的银行资产分配模型的建立 52
4.4 应用实例 55
4.5 本章小结 60
参考文献 60
第5章 基于VaR约束的多目标组合贷款优化决策模型 62
5.1 引言 62
5.2 组合贷款的多目标优化原理 62
5.3 多目标贷款组合优化模型的建立 64
5.4 应用实例 68
5.5 本章小结 71
参考文献 72
第6章 基于copula函数的贷款组合期限结构优化模型 73
6.1 引言 73
6.2 基于copula函数的贷款组合期限结构优化原理 73
6.3 基于copula函数的贷款组合期限结构优化模型的建立 76
6.4 应用实例 82
6.5 有关说明 92
6.6 本章小结 92
参考文献 93
第7章 基于CVaR风险度量和VaR风险控制的贷款组合优化模型 95
7.1 引言 95
7.2 贷款组合优化原理 95
7.3 基于CVaR风险度量和VaR风险控制的贷款组合优化模型的建立 98
7.4 应用实例 102
7.5 本章小结 106
参考文献 106
第8章 基于信用风险迁移的CVaR最小化的贷款组合优化模型 108
8.1 引言 108
8.2 贷款组合风险优化原理 108
8.3 组合优化中的参数及处理 111
8.4 基于信用风险迁移的CVaR最小化的贷款组合优化模型的建立 114
8.5 应用实例 118
8.6 本章小结 123
参考文献 124
第三篇 基于资产负债比例管理的资产组合优化理论与模型 127
第9章 银行资产负债管理中的资产分配模型 127
9.1 引言 127
9.2 资产负债组合优化的原则 127
9.3 资产负债组合优化的原理 129
9.4 资产负债组合优化模型 130
9.5 本章小结 133
参考文献 133
第10章 基于信用等级修正和半绝对离差风险的银行资产组合优化模型 135
10.1 引言 135
10.2 资产组合优化的基本原理 135
10.3 基于信用等级修正和半绝对离差风险的银行资产组合优化模型的建立 138
10.4 应用实例 146
10.5 本章小结 157
参考文献 158
第11章 基于Monte Carlo模拟和VaR约束的银行资产组合优化模型 160
11.1 引言 160
11.2 基于Monte Carlo模拟和VaR约束的资产分配原理 161
11.3 基于Monte Carlo模拟和VaR约束的银行资产分配模型的建立 162
11.4 应用实例 169
11.5 本章小结 173
参考文献 174
第12章 基于违约损失控制的商业银行多期资产组合动态优化模型 175
12.1 引言 175
12.2 基于违约损失控制的多期资产组合动态优化原理 175
12.3 基于违约损失控制的多期资产组合动态优化模型的建立 177
12.4 应用实例 182
12.5 本章小结 190
参考文献 190
第13章 基于多期动态优化的银行资产组合决策模型 192
13.1 引言 192
13.2 资产组合的多期动态优化原理 192
13.3 基于多期动态优化的银行资产组合决策模型的建立 194
13.4 多期动态资产组合优化应用实例 201
13.5 本章小结 211
参考文献 212
第14章 贷款组合的“均值－方差－偏度”三因素优化模型 213
14.1 引言 213
14.2 “均值－方差－偏度”三因素优化原理 213
14.3 基于“均值－方差－偏度”的三因素优化模型的建立 216
14.4 应用实例与结果分析 225
14.5 本章小结 233
参考文献 233
第15章 基于高阶矩风险控制的贷款组合优化模型 235
15.1 引言 235
15.2 基于高阶矩风险控制的贷款组合优化原理 235
15.3 基于均值－方差－偏度－峰度的优化模型的建立 239
15.4 应用实例与结果分析 242
15.5 本章小结 248
参考文献 248
第四篇 基于利率风险控制的资产负债管理优化理论与模型 253
第16章 兼控利率风险和流动性风险的资产负债组合优化模型 253
16.1 引言 253
16.2 资产负债组合双重结构对称原理 254
16.3 兼控双重风险的资产负债组合优化模型的建立 256
16.4 应用实例与建模分析 257
16.5 本章小结 262
参考文献 262
第17章 基于信用与利率双重风险免疫的资产组合优化模型 264
17.1 引言 264
17.2 信用与利率双重风险免疫原理 265
17.3 基于信用与利率双重风险免疫的资产组合优化模型的建立 275
17.4 应用实例 276
17.5 本章小结 286
参考文献 286
第18章 基于信用风险久期免疫的资产负债管理优化模型 288
18.1 引言 288
18.2 信用风险久期组合优化原理 289
18.3 基于信用风险久期免疫的组合优化模型的建立 295
18.4 应用实例与对比分析 297
18.5 本章小结 309
参考文献 310
第19章 基于方向久期和方向凸度双重免疫的资产负债组合优化模型 311
19.1 引言 311
19.2 基于方向久期与方向凸度双重免疫的组合优化原理 312
19.3 基于双重免疫条件的资产负债组合优化模型的建立 321
19.4 应用实例与对比分析 322
19.5 本章小结 335
参考文献 335
第20章 基于方向久期利率风险免疫的资产负债组合优化模型 337
20.1 引言 337
20.2 方向久期缺口免疫组合优化原理 337
20.3 基于方向久期利率风险免疫的资产负债组合优化模型的建立 343
20.4 应用实例与对比分析 345
20.5 本章小结 357
参考文献 358
第21章 基于利率非平行移动风险控制的资产负债组合优化模型 360
21.1 引言 360
21.2 现金流离散度零缺口免疫组合优化原理 361
21.3 基于现金流离散度缺口免疫的优化模型的建立 369
21.4 应用实例与对比分析 371
21.5 本章小结 381
参考文献 381
第22章 基于VaR控制预留缺口的资产负债管理优化模型 383
22.1 引言 383
22.2 基于VaR的预留缺口控制原理 384
22.3 基于VaR的预留缺口控制约束的资产负债优化模型的建立 390
22.4 应用实例与对比分析 392
22.5 本章小结 400
参考文献 400
第23章 基于预留缺口控制的资本充足率约束的资产负债优化模型 402
23.1 引言 402
23.2 预留缺口的资本充足率控制原理 403
23.3 基于预留缺口控制的资本充足率约束的资产负债优化模型的建立 410
23.4 应用实例与对比分析 412
23.5 本章小结 422
参考文献 422
第五篇 基于存量组合与增量组合总体风险控制的资产负债管理优化模型 427
第24章 基于全部贷款综合风险度控制的新增资产组合优化模型 427
24.1 引言 427
24.2 新增贷款组合决策的全部新旧组合风险控制原理 428
24.3 基于全部组合风险度控制的新增资产组合优化模型的建立 434
24.4 应用实例 438
24.5 本章小结 444
参考文献 445
第25章 基于存量与增量全部组合收益最大的贷款优化决策模型 446
25.1 引言 446
25.2 基于存量与增量的全部贷款组合的优化原理 446
25.3 基于存量与增量全部组合收益最大的贷款优化决策模型的建立 449
25.4 应用实例 451
25.5 本章小结 455
参考文献 456
第26章 基于信用迁移的全部贷款组合优化下的新增单笔贷款决策模型 457
26.1 引言 457
26.2 全部贷款组合优化下的新增单笔贷款决策原理 458
26.3 基于APT单因子模型的信贷资产收益率 460
26.4 基于信用迁移的全部贷款组合优化下的新增单笔贷款决策模型的建立 461
26.5 应用实例 463
26.6 本章小结 468
参考文献 468
第27章 基于新旧两组贷款风险叠加的新增贷款组合优化模型 470
27.1 引言 470
27.2 基于新旧两组贷款的风险叠加与控制原理 471
27.3 基于新旧两组贷款风险叠加的新增贷款组合优化模型的建立 479
27.4 应用实例 482
27.5 本章小结 494
参考文献 495
第28章 基于全部资产负债利率风险免疫优化的增量资产组合决策模型 496
28.1 引言 496
28.2 全部组合资产负债优化原理 496
28.3 基于全部组合利率风险免疫的增量资产组合决策模型的建立 504
28.4 应用实例 507
28.5 本章小结 518
参考文献 519
本书参考文献 521
后记 524