金融衍生产品定价的数学模型与案例分析 第2版PDF电子书下载

理论篇 期权定价的偏微分方程模型和方法 3

引言 3

第一章 历史回顾 5

1.1 Black-Scholes-Merton的前期工作 5

1.2 Black-Scholes-Merton的突破性进展 7

1.3 Black-Scholes-Merton的后续研究 8

第二章Brown运动与偏微分方程 11

2.1概率分布与概率密度函数 11

2.2倒向Kolmogorov方程与Feynman-Kac公式 13

2.3首次逸出时间 19

2.4计价单位转换 23

第三章 跳—扩散模型下的期权定价 28

3.1跳-扩散模型 28

3.2期权定价模型 30

3.3期权定价公式 31

第四章 随机利率模型下的期权定价 42

4.1随机利率模型 42

4.2零息票定价公式 45

4.3欧式期权定价公式 48

第五章 随机和不确定波动率模型下的期权定价 55

5.1随机波动率模型和定价公式 55

5.2开关式波动率模型和定价公式 59

5.3不确定波动率模型 66

第六章 支付交易费模型下的期权定价 73

6.1离散时间的期权定价公式 73

6.2连续时间的期权定价模型——Leland方程 75

参考文献 79

案例篇 金融衍生产品的定价模型与分析 85

第一章 与黄金价格挂钩的存款理财产品（1） 85

1.1问题的提出 85

1.2模型的建立 86

1.3模型的求解 88

1.4另一款看涨保本型产品的数学模型 93

参考文献 94

第二章 与黄金价格挂钩的存款理财产品（2） 95

2.1问题的提出 95

2.2模型的建立 96

2.3模型的求解 98

2.4关于模型的进一步讨论 102

参考文献 105

第三章 与汇率挂钩的外币存款理财产品 106

3.1问题的提出 106

3.2模型的建立 108

3.3模型的求解 110

参考文献 114

第四章 触发式汇率期权定价的数学模型 115

4.1问题的提出 115

4.2模型的建立 117

4.3模型的求解 119

4.4对产品性质的讨论 122

4.5对模型的进一步分析 125

参考文献 125

第五章 结构性人民币存款产品的定价分析 126

5.1问题的提出 126

5.2模型的建立 127

5.3问题的求解及数值计算 130

附录 138

参考文献 139

第六章 定期存款所含嵌入期权的定价 140

6.1引言 140

6.2基本假设 141

6.3问题的求解 141

6.4问题解的一些性质 143

6.5结论 146

参考文献 146

第七章 收益与汇率变化范围挂钩的存款产品的定价 147

7.1问题的提出 147

7.2数学模型和求解 148

7.3以本币付息时的一些定性分析 152

7.4结论 153

附录 154

参考文献 156

第八章 可延期交付的附息票债券期权定价 157

8.1问题的提出 157

8.2基本假设与数学模型 158

8.3模型的求解 160

8.4模型的讨论 163

8.5一些说明 165

参考文献 165

第九章 随机利率模型下欧式看涨外汇期权定价分析 166

9.1问题的提出 166

9.2基本假设与数学模型 167

9.3模型的求解 169

9.4模型的讨论 171

参考文献 178

第十章 保底型基金的设计与定价 179

10.1引言 179

10.2数学模型 180

10.3定解问题的简化与求解 182

10.4数值分析 187

参考文献 188

第十一章 券商集合理财产品的分析与定价 189

11.1问题的背景 189

11.2模型的建立 191

11.3定价模型的求解 193

11.4佣金比率、自付率和承诺收益之间关系的讨论 196

11.5数值计算 197

参考文献 199

第十二章 上市公司融资策略（1）——数量可变的购买期权 200

12.1问题的提出 200

12.2 VPO的基本条款和种类 201

12.3固定利率下VPO模型的建立 203

12.4随机利率下欧式VPO定价模型的求解 204

附录 210

参考文献 211

第十三章 上市公司融资策略（2）——转股价可向下修正的可转换债券 212

13.1实际背景 212

13.2数学模型 213

13.3模型的求解 216

附录 220

参考文献 222

第十四章 带回售及可调转股价条款的可转换债券的定价与计算 223

14.1问题的提出 223

14.2一类带回售及可调转股价条款的可转债的数学模型 227

14.3问题的求解 228

14.4问题的进一步讨论 236

参考文献 236

第十五章 分离式可转换债券定价模型及实证分析 238

15.1引言 238

15.2分离式可转债的定价模型 239

15.3实证分析 242

15.4总结 246

参考文献 247

第十六章 一类累计期权的定价 248

16.1引言 248

16.2数学模型 249

16.3累计期权价格与各变量之间的关系 254

参考文献 258

第十七章 一类具有违约风险的房产期权的定价模型和分析 259

17.1问题的提出 259

17.2模型的建立 260

17.3模型的求解 262

参考文献 268

第十八章 一类房产期权的二叉树定价模型和分析 269

18.1问题的提出 269

18.2二叉树定价模型 272

18.3二叉树格式的数值模拟和参数分析 273

18.4结论 275

参考文献 275

第十九章 基于债券报价的Hull-White短期利率模型正则化参数估计 276

19.1引言 276

19.2 Hull-White模型下的利率与债券价格 277

19.3参数估计方法 277

19.4数值算例 279

19.5结论 284

参考文献 284

第二十章非Gauss单因子短期利率模型正则化参数估计 285

20.1引言 285

20.2利率模型与债券价格 286

20.3参数估计方法 287

20.4数值算例 290

20.5结论 296

参考文献 296